VSTECS Holdings 評価

856 は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

3/6

評価スコア 3/6

公正価値以下
公正価値を大幅に下回る
Price-To-Earnings vs ピア
Price-To-Earnings vs 業界
Price-To-Earnings対公正比率
アナリスト予測

株価と公正価値の比較

856 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: 856 ( HK$5.06 ) は、当社の公正価値の見積もり ( HK$1.07 ) を上回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: 856当社の公正価値の見積もりを上回って取引されています。

主な評価指標

856 の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 856は利益を上げているため、相対評価分析には株価収益率を使用します。

上の表は、856 の株価収益率レシオを示している。これは856 の時価総額を現在の収益で割って算出される。
856 のPE レシオは？
PEレシオ	8.3x
収益	HK$873.27m
時価総額	HK$7.25b

856 主要な評価指標と比率。株価収益率、売上高株価収益率、株価純資産倍率から、株価収益成長率、企業価値、EBITDAまで。
主要統計
企業価値／収益	0.2x
企業価値／EBITDA	8.7x
PEGレシオ	0.5x

株価収益率同業他社との比較

856 のPE 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、856 の同業他社に対するPE レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要	フォワードPE	推定成長率	時価総額
同業者平均	40.3x
1184 S.A.S. Dragon Holdings	5.5x	n/a	HK$2.5b
400 Ingdan	7.8x	n/a	HK$1.9b
3991 Changhong Jiahua Holdings	4.1x	n/a	HK$1.5b
6036 Apex Ace Holding	143.9x	n/a	HK$611.3m
856 VSTECS Holdings	8.3x	16.5%	HK$7.2b

Price-To-Earnings vs ピア: 856は、同業他社の平均 ( { 8.3 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 40.3 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率比率対業界

856'のPE レシオは、HK Electronic 業界の他社と比較してどうか。

3 企業	価格／収益	推定成長率	時価総額
76 Elate Holdings	0.6x	n/a	US$18.19m
1822 China Wood International Holding	0.07x	n/a	US$10.89m
911 Qianhai Health Holdings	0.7x	n/a	US$6.86m

このPE の範囲で利用可能な会社はもうありません。

3 企業		推定成長率	時価総額

No more companies

Price-To-Earnings vs 業界: 856は、 Hong Kong Electronic業界平均 (8.7x) (8.3 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 8.7 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率レシオ vs フェア・レシオ

856 のPE レシオは、同社のレシオと比較してどの程度か。 FairPE Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PE レシオです。

856 PE レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PE 比率	8.3x
公正PE 比率	11.6x

Price-To-Earnings対公正比率: 856は、推定される適正Price-To-Earnings比率 ( 8.3 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 11.6 x) に基づいて、価値が高いといえます。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストの856 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付	株価	1年間の平均目標株価	分散	高い	低い	1Y 実勢価格	アナリスト
現在	HK$5.06	HK$5.68 +12.2%	6.0%	HK$6.16	HK$5.40	n/a	3
Nov ’25	HK$4.53	HK$5.44 +20.0%	0.6%	HK$5.47	HK$5.40	n/a	2
Oct ’24	HK$4.40	HK$5.90 +34.1%	1.7%	HK$6.00	HK$5.80	HK$4.68	2
Sep ’24	HK$4.08	HK$5.90 +44.6%	1.7%	HK$6.00	HK$5.80	HK$4.30	2
Aug ’24	HK$3.86	HK$5.90 +52.8%	1.7%	HK$6.00	HK$5.80	HK$4.32	2
Jul ’24	HK$4.03	HK$5.90 +46.4%	1.7%	HK$6.00	HK$5.80	HK$4.43	2
Jun ’24	HK$3.99	HK$5.90 +47.9%	1.7%	HK$6.00	HK$5.80	HK$4.61	2
May ’24	HK$4.50	HK$5.90 +31.1%	1.7%	HK$6.00	HK$5.80	HK$5.00	2
Mar ’24	HK$4.75	HK$8.75 +84.2%	2.9%	HK$9.00	HK$8.50	HK$4.07	2
Feb ’24	HK$4.97	HK$8.75 +76.1%	2.9%	HK$9.00	HK$8.50	HK$4.24	2
Jan ’24	HK$4.50	HK$8.75 +94.4%	2.9%	HK$9.00	HK$8.50	HK$4.40	2
Dec ’23	HK$4.30	HK$8.75 +103.5%	2.9%	HK$9.00	HK$8.50	HK$3.87	2
Nov ’23	HK$3.82	HK$8.75 +129.1%	2.9%	HK$9.00	HK$8.50	HK$4.01	2

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 未満高くなります。

割安企業の発掘

Lenovo Group

HK$113.0b

An investment holding company, develops, manufactures, and markets technology products and services.

80992

HK$8.49

1.0%

-5.2%

Legend Holdings

HK$16.8b

Operates in the industrial operations, and industrial incubations and investments business in the People’s Republic of China and internationally.

3396

HK$7.11

-1.0%

4.6%

Yangtze Optical Fibre And Cable Limited

HK$16.4b

Engages in the research, development, production, and sale of optical fiber preforms, cables, and related products in the People’s Republic of China and internationally.

6869

HK$11.00

-0.2%

20.7%