ATEME SA

DB:AYD 株式レポート

時価総額：€50.6m

ATEME 評価

AYD は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

5/6

評価スコア 5/6

  • 公正価値以下

  • 公正価値を大幅に下回る

  • Price-To-Sales vs ピア

  • Price-To-Sales vs 業界

  • Price-To-Sales対 公正比率

  • アナリスト予測

株価と公正価値の比較

AYD 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: AYD ( €4.2 ) は、当社の 公正価値 ( €32.4 ) の見積もりを下回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: AYDは公正価値より 20% 以上低い価格で取引されています。

主な評価指標

AYD の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 AYDは利益が出ていないため、相対評価分析には 株価売上高倍率 を使用します。

上の表は、AYD の販売価格 レシオを示している。これはAYD の時価総額を現在の収益 で割って算出される。
AYD のPS レシオは？
PS比0.6x
売上高€91.69m
時価総額€50.55m

販売価格 同業他社との比較

AYD のPS 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、AYD の同業他社に対するPS レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要フォワードPS推定成長率時価総額
同業者平均0.7x
CEK CeoTronics
1.4x10.3%€42.3m
FEW Funkwerk
1xn/a€160.4m
CFC aconnic
0.2xn/a€15.5m
GGS Gigaset
0.03x5.6%€9.1m
AYD ATEME
0.6x9.8%€50.6m

Price-To-Sales vs ピア: AYDは、同業他社の平均 ( { 0.6 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 0.7 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 比率対業界

AYD'のPS レシオは、European Communications 業界の他社と比較してどうか。

6 企業価格／販売推定成長率時価総額
AYD 0.6x業界平均 1.1xNo. of Companies8PS00.81.62.43.24+
6 企業推定成長率時価総額
No more companies

Price-To-Sales vs 業界: AYDは、 German Communications業界平均 (1x) (0.6 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 1 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 レシオ vs フェア・レシオ

AYD のPS レシオは、同社の レシオと比較してどの程度か。 FairPS Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PS レシオです。

AYD PS レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PS 比率0.6x
公正PS 比率0.9x

Price-To-Sales対 公正比率: AYDは、推定される適正Price-To-Sales比率 ( 0.6 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 0.9 x) に基づいて、価値が高いといえます。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストのAYD 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付株価1年間の平均目標株価分散高い低い1Y 実勢価格アナリスト
現在€4.20
€5.65
+34.5%
41.6%€8.00€3.30n/a2
Nov ’25€4.31
€5.65
+31.1%
41.6%€8.00€3.30n/a2
Oct ’25€3.10
€5.65
+82.3%
41.6%€8.00€3.30n/a2
Sep ’25€3.66
€5.65
+54.4%
41.6%€8.00€3.30n/a2
Aug ’25€3.70
€5.65
+52.7%
41.6%€8.00€3.30n/a2
Dec ’24€6.44
€12.60
+95.7%
4.8%€13.20€12.00n/a2
Nov ’24€6.46
€13.10
+102.8%
0.8%€13.20€13.00€4.312
Oct ’24€7.92
€13.10
+65.4%
0.8%€13.20€13.00€3.102
Sep ’24€8.60
€13.50
+57.0%
3.7%€14.00€13.00€3.662
Aug ’24€9.32
€13.50
+44.8%
3.7%€14.00€13.00€3.702
Jul ’24€9.56
€13.25
+38.6%
9.4%€14.50€12.00€4.042
Jun ’24€9.70
€13.25
+36.6%
9.4%€14.50€12.00€5.882
May ’24€8.84
€13.25
+49.9%
9.4%€14.50€12.00€5.722
Apr ’24€8.74
€14.35
+64.2%
2.4%€14.70€14.00€4.162
Mar ’24€8.92
€14.35
+60.9%
2.4%€14.70€14.00€4.142
Feb ’24€9.22
€14.35
+55.6%
2.4%€14.70€14.00€6.302
Jan ’24€10.46
€17.40
+66.3%
2.3%€17.80€17.00€6.562
Dec ’23€10.46
€17.40
+66.3%
2.3%€17.80€17.00€6.442
Nov ’23€11.46
€17.35
+51.4%
2.0%€17.70€17.00€6.462

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 以上高いですが、この株式をカバーしているアナリストの数が十分ではないため、統計的信頼性 が一致しません。

割安企業の発掘

JEOL

JP¥272.6b

Engages in the research, development, manufacture, and marketing of scientific and metrology instruments, semiconductor and industrial equipment, and medical equipment worldwide.

JEL

JP¥33.20

7D

-4.0%

1Y

-8.3%

KATEK

€221.7m

Provides electronics value chain services in Germany, Europe, and internationally.

KTEK

€15.10

7D

0%

1Y

1.0%

UniDevice

€1.8m

Together with its subsidiary, PPA International AG, engages in wholesale of electronic entertainment and communication devices.

UDC

€0.12

7D

0%

1Y

-92.0%