Sunac Services Holdings Limited

DB:65D 株式レポート

時価総額：€658.1m

Sunac Services Holdings 評価

65D は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

4/6

評価スコア 4/6

  • 公正価値以下

  • 公正価値を大幅に下回る

  • Price-To-Sales vs ピア

  • Price-To-Sales vs 業界

  • Price-To-Sales対 公正比率

  • アナリスト予測

株価と公正価値の比較

65D 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: 65D ( €0.17 ) は、当社の 公正価値 ( €2.09 ) の見積もりを下回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: 65Dは公正価値より 20% 以上低い価格で取引されています。

主な評価指標

65D の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 65Dは利益が出ていないため、相対評価分析には 株価売上高倍率 を使用します。

上の表は、65D の販売価格 レシオを示している。これは65D の時価総額を現在の収益 で割って算出される。
65D のPS レシオは？
PS比0.7x
売上高CN¥7.10b
時価総額CN¥5.04b

販売価格 同業他社との比較

65D のPS 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、65D の同業他社に対するPS レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要フォワードPS推定成長率時価総額
同業者平均3.5x
GWK3 GAG Immobilien
1.8xn/a€832.4m
SPB Sedlmayr Grund und Immobilien
6.5xn/a€903.2m
VIH1 VIB Vermögen
3.5x2.8%€338.5m
ADL Adler Real Estate
2.1xn/a€980.4m
65D Sunac Services Holdings
0.7x6.5%€5.4b

Price-To-Sales vs ピア: 65Dは、同業他社の平均 ( { 0.7 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 3.9 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 比率対業界

65D'のPS レシオは、DE Real Estate 業界の他社と比較してどうか。

9 企業価格／販売推定成長率時価総額
DMRE DEMIRE Deutsche Mittelstand Real Estate
0.5x-42.0%US$88.62m
ADJ Adler Group
0.1xn/aUS$56.82m
NUVA Noratis
0.3x16.6%US$15.79m
A4Y ACCENTRO Real Estate
0.1x5.2%US$10.91m
65D 0.7x業界平均 3.8xNo. of Companies9PS02.85.68.411.214+
9 企業推定成長率時価総額
No more companies

Price-To-Sales vs 業界: 65Dは、 German Real Estate業界平均 (3.8x) (0.7 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 3.8 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 レシオ vs フェア・レシオ

65D のPS レシオは、同社の レシオと比較してどの程度か。 FairPS Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PS レシオです。

65D PS レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PS 比率0.7x
公正PS 比率0.4x

Price-To-Sales対 公正比率: 65Dは、推定される公正Price-To-Sales比率 ( 0.7 x) と比較して、そのPrice-To-Sales比率 ( 0.4 x) に基づくと高価です。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストの65D 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付株価1年間の平均目標株価分散高い低い1Y 実勢価格アナリスト
現在€0.17
€0.25
+47.3%
28.8%€0.38€0.14n/a7
Nov ’25€0.18
€0.24
+36.7%
27.4%€0.38€0.14n/a8
Oct ’25€0.21
€0.23
+7.4%
21.1%€0.29€0.14n/a7
Sep ’25€0.15
€0.21
+41.3%
17.3%€0.25€0.14n/a8
Aug ’25€0.15
€0.22
+47.0%
19.9%€0.29€0.14n/a8
Jul ’25€0.16
€0.22
+35.3%
19.9%€0.29€0.14n/a8
Jun ’25€0.18
€0.22
+26.1%
19.9%€0.29€0.14n/a8
May ’25€0.18
€0.22
+18.2%
19.5%€0.30€0.14n/a8
Apr ’25€0.17
€0.23
+36.1%
20.0%€0.30€0.14n/a8
Mar ’25€0.25
€0.24
-1.9%
22.5%€0.32€0.14n/a8
Feb ’25€0.14
€0.24
+74.6%
20.7%€0.32€0.14n/a9
Jan ’25€0.17
€0.28
+66.9%
18.2%€0.33€0.14n/a9
Dec ’24€0.22
€0.28
+27.5%
18.2%€0.33€0.14n/a9
Nov ’24€0.20
€0.28
+37.7%
18.2%€0.33€0.14€0.189
Oct ’24€0.25
€0.29
+19.2%
25.6%€0.47€0.14€0.2110
Sep ’24€0.24
€0.31
+28.3%
25.1%€0.46€0.15€0.1511
Aug ’24€0.24
€0.33
+38.5%
25.3%€0.45€0.15€0.1511
Jul ’24€0.21
€0.35
+66.0%
24.1%€0.45€0.15€0.1611
Jun ’24€0.20
€0.35
+71.0%
24.1%€0.45€0.15€0.1811
May ’24€0.28
€0.35
+25.1%
24.1%€0.45€0.15€0.1811
Apr ’24€0.34
€0.35
+1.8%
23.3%€0.43€0.15€0.1710
Mar ’24€0.35
€0.56
+60.6%
81.3%€1.89€0.16€0.2511
Feb ’24€0.44
€0.55
+23.6%
81.0%€1.85€0.15€0.1411
Jan ’24€0.48
€0.52
+6.9%
90.4%€1.89€0.16€0.1711
Dec ’23€0.44
€0.52
+18.7%
98.4%€2.02€0.17€0.2211
Nov ’23€0.13
€0.55
+314.9%
90.7%€2.00€0.16€0.2012

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 未満高くなります。

割安企業の発掘

Tokyu Fudosan Holdings

JP¥696.8b

Engages in the real estate business in Japan and internationally.

T8F

JP¥6.05

7D

4.3%

1Y

6.1%

Pakuwon Jati

Rp20.4t

Operates as a real estate developer in Indonesia.

P04

Rp0.022

7D

-4.3%

1Y

0%

Relo Group

JP¥264.5b

Engages in the provision of property management services in Japan.

665

JP¥10.80

7D

6.9%

1Y

16.8%