Kennedy-Wilson Holdings, Inc.

DB:13K 株式レポート

時価総額：€1.5b

Kennedy-Wilson Holdings 評価

13K は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

2/6

評価スコア 2/6

  • 公正価値以下

  • 公正価値を大幅に下回る

  • Price-To-Sales vs ピア

  • Price-To-Sales vs 業界

  • Price-To-Sales対 公正比率

  • アナリスト予測

株価と公正価値の比較

13K 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: 13K ( €10.7 ) は、当社の 公正価値 の見積もり ( €10.02 ) を上回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: 13K当社の公正価値の見積もりを上回って取引されています。

主な評価指標

13K の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 13Kは利益が出ていないため、相対評価分析には 株価売上高倍率 を使用します。

上の表は、13K の販売価格 レシオを示している。これは13K の時価総額を現在の収益 で割って算出される。
13K のPS レシオは？
PS比3.3x
売上高US$483.20m
時価総額US$1.58b

販売価格 同業他社との比較

13K のPS 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、13K の同業他社に対するPS レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要フォワードPS推定成長率時価総額
同業者平均4.3x
DEQ Deutsche EuroShop
5.3x-0.2%€1.5b
GYC Grand City Properties
3.6x1.5%€2.1b
SPB Sedlmayr Grund und Immobilien
6.5xn/a€903.2m
ADL Adler Real Estate
2.1xn/a€980.4m
13K Kennedy-Wilson Holdings
3.3xn/a€1.6b

Price-To-Sales vs ピア: 13Kは、同業他社の平均 ( { 3.3 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 5.1 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 比率対業界

13K'のPS レシオは、DE Real Estate 業界の他社と比較してどうか。

9 企業価格／販売推定成長率時価総額
DMRE DEMIRE Deutsche Mittelstand Real Estate
0.5x-42.0%US$88.62m
ADJ Adler Group
0.1xn/aUS$56.82m
NUVA Noratis
0.3x16.6%US$15.79m
A4Y ACCENTRO Real Estate
0.1x5.2%US$10.91m
13K 3.3x業界平均 3.8xNo. of Companies9PS02.85.68.411.214+
9 企業推定成長率時価総額
No more companies

Price-To-Sales vs 業界: 13Kは、 German Real Estate業界平均 (3.8x) (3.3 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 3.8 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 レシオ vs フェア・レシオ

13K のPS レシオは、同社の レシオと比較してどの程度か。 FairPS Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PS レシオです。

13K PS レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PS 比率3.3x
公正PS 比率n/a

Price-To-Sales対 公正比率: 評価分析のための13KのPrice-To-Sales公正比率を計算するにはデータが不十分です。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストの13K 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付株価1年間の平均目標株価分散高い低い1Y 実勢価格アナリスト
現在€10.70
€10.88
+1.6%
13.5%€12.35€9.40n/a2
Nov ’25€9.65
€9.65
+0.03%
21.5%€11.73€7.58n/a2
Oct ’25€9.55
€9.65
+1.1%
21.5%€11.73€7.58n/a2
Sep ’25€9.85
€9.65
-2.0%
21.5%€11.73€7.58n/a2
Aug ’25€9.45
€9.47
+0.2%
17.6%€11.14€7.80n/a2
Jul ’25€8.90
€9.47
+6.4%
17.6%€11.14€7.80n/a2
Jun ’25€9.25
€9.47
+2.4%
17.6%€11.14€7.80n/a2
May ’25€7.90
€9.33
+18.1%
28.7%€12.01€6.65n/a2
Apr ’25€7.80
€9.33
+19.7%
28.7%€12.01€6.65n/a2
Mar ’25€7.95
€9.33
+17.4%
28.7%€12.01€6.65n/a2
Feb ’25€9.30
€10.86
+16.7%
37.9%€14.97€6.74n/a2
Jan ’25€11.10
€10.86
-2.2%
37.9%€14.97€6.74n/a2
Dec ’24€10.60
€10.86
+2.4%
37.9%€14.97€6.74n/a2
Jun ’24€14.10
€16.64
+18.0%
2.6%€17.25€16.34€9.253
May ’24€15.00
€17.52
+16.8%
4.3%€18.44€16.59€7.903
Apr ’24€15.00
€17.52
+16.8%
4.3%€18.44€16.59€7.803
Mar ’24€15.40
€18.55
+20.5%
2.4%€18.86€17.92€7.953
Feb ’24€16.10
€18.35
+14.0%
8.8%€19.94€16.14€9.303
Jan ’24€14.50
€18.35
+26.6%
8.8%€19.94€16.14€11.103
Dec ’23€16.00
€19.31
+20.7%
8.7%€20.27€16.41€10.604
Nov ’23€16.80
€22.31
+32.8%
12.4%€25.35€18.25€12.004

アナリスト予測: 目標株価は現在の株価よりも低いです。

割安企業の発掘

Tokyu Fudosan Holdings

JP¥696.8b

Engages in the real estate business in Japan and internationally.

T8F

JP¥6.05

7D

4.3%

1Y

6.1%

Pakuwon Jati

Rp20.4t

Operates as a real estate developer in Indonesia.

P04

Rp0.022

7D

-4.3%

1Y

0%

Relo Group

JP¥264.5b

Engages in the provision of property management services in Japan.

665

JP¥10.80

7D

6.9%

1Y

16.8%