SalMar 評価

JEP は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

3/6

評価スコア 3/6

公正価値以下
公正価値を大幅に下回る
Price-To-Earnings vs ピア
Price-To-Earnings vs 業界
Price-To-Earnings対公正比率
アナリスト予測

株価と公正価値の比較

JEP 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: JEP ( €50.35 ) は、当社の公正価値 ( €138.3 ) の見積もりを下回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: JEPは公正価値より 20% 以上低い価格で取引されています。

主な評価指標

JEP の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 JEPは利益を上げているため、相対評価分析には株価収益率を使用します。

上の表は、JEP の株価収益率レシオを示している。これはJEP の時価総額を現在の収益で割って算出される。
JEP のPE レシオは？
PEレシオ	23.7x
収益	NOK 3.28b
時価総額	NOK 77.62b

JEP 主要な評価指標と比率。株価収益率、売上高株価収益率、株価純資産倍率から、株価収益成長率、企業価値、EBITDAまで。
主要統計
企業価値／収益	3.8x
企業価値／EBITDA	14.9x
PEGレシオ	0.8x

株価収益率同業他社との比較

JEP のPE 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、JEP の同業他社に対するPE レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要	フォワードPE	推定成長率	時価総額
同業者平均	11.2x
SZU Südzucker	6.8x	-10.2%	€2.3b
SSH Südwestdeutsche Salzwerke	15.8x	n/a	€630.5m
NLM FRoSTA	12.2x	n/a	€415.6m
KWS KWS SAAT SE KGaA	9.9x	-1.0%	€2.0b
JEP SalMar	23.7x	30.0%	€77.6b

Price-To-Earnings vs ピア: JEPは、同業他社の平均 ( { 23.7 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 11.2 x) に基づいて高価です。

株価収益率比率対業界

JEP'のPE レシオは、European Food 業界の他社と比較してどうか。

3 企業	価格／収益	推定成長率	時価総額

3 企業		推定成長率	時価総額

No more companies

Price-To-Earnings vs 業界: JEPは、 German Food業界平均 (11x) (23.7 x) と比較すると、 Price-To-Earnings比率 ( 11 x) に基づくと高価です。

株価収益率レシオ vs フェア・レシオ

JEP のPE レシオは、同社のレシオと比較してどの程度か。 FairPE Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PE レシオです。

JEP PE レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PE 比率	23.7x
公正PE 比率	31.1x

Price-To-Earnings対公正比率: JEPは、推定される適正Price-To-Earnings比率 ( 23.7 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 31.1 x) に基づいて、価値が高いといえます。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストのJEP 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付	株価	1年間の平均目標株価	分散	高い	低い	1Y 実勢価格	アナリスト
現在	€50.35	€53.17 +5.6%	10.8%	€60.46	€44.60	n/a	8
Nov ’25	€45.94	€53.74 +17.0%	12.1%	€62.39	€43.84	n/a	8
Oct ’25	€46.98	€55.27 +17.6%	12.1%	€64.36	€44.04	n/a	8
Sep ’25	€47.14	€57.88 +22.8%	9.2%	€64.88	€47.46	n/a	8
Aug ’25	€53.65	€56.97 +6.2%	8.3%	€63.96	€48.81	n/a	9
Jul ’25	€48.90	€60.01 +22.7%	9.1%	€67.46	€50.81	n/a	9
Jun ’25	€55.05	€60.49 +9.9%	8.8%	€70.97	€54.52	n/a	9
May ’25	€59.55	€59.89 +0.6%	7.8%	€69.16	€53.97	n/a	8
Apr ’25	€60.84	€60.16 -1.1%	7.7%	€70.57	€55.94	n/a	8
Mar ’25	€59.80	€58.85 -1.6%	5.9%	€64.05	€52.64	n/a	8
Feb ’25	€51.04	€57.48 +12.6%	4.8%	€62.11	€52.86	n/a	8
Jan ’25	€49.55	€51.98 +4.9%	10.6%	€57.48	€40.57	n/a	8
Dec ’24	€50.60	€51.98 +2.7%	10.6%	€57.48	€40.57	n/a	8
Nov ’24	€44.74	€49.13 +9.8%	7.8%	€52.83	€40.57	€45.94	8
Oct ’24	€47.43	€49.70 +4.8%	10.5%	€55.00	€40.16	€46.98	8
Sep ’24	€45.91	€47.54 +3.5%	9.2%	€52.41	€39.85	€47.14	8
Aug ’24	€41.78	€48.04 +15.0%	11.9%	€55.75	€39.33	€53.65	8
Jul ’24	€37.11	€48.04 +29.5%	11.9%	€55.75	€39.33	€48.90	8
Jun ’24	€40.45	€46.61 +15.2%	14.2%	€54.94	€35.39	€55.05	8
May ’24	€40.43	€42.84 +6.0%	13.5%	€53.60	€31.48	€59.55	9
Apr ’24	€39.48	€43.48 +10.1%	13.9%	€55.74	€32.74	€60.84	9
Mar ’24	€39.36	€44.90 +14.1%	13.9%	€57.41	€33.71	€59.80	9
Feb ’24	€42.10	€41.21 -2.1%	16.6%	€53.59	€31.69	€51.04	9
Jan ’24	€36.02	€41.30 +14.7%	22.7%	€60.84	€32.23	€49.55	9
Dec ’23	€33.96	€41.68 +22.7%	24.2%	€61.04	€31.38	€50.60	8
Nov ’23	€33.00	€47.17 +42.9%	31.9%	€73.21	€33.04	€44.74	7

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 未満高くなります。

割安企業の発掘

Thai Beverage

S$13.2b

Produces and distributes alcoholic and non-alcoholic beverages, and food products worldwide.

T6W

S$0.36

2.6%

2.5%

Olvi Oyj

€585.8m

A beverage company, manufactures and sells alcoholic and non-alcoholic beverages in Finland, Estonia, Latvia, Lithuania, Denmark, and Belarus.

OVI

€28.75

0.2%

-0.9%

Carlsberg

DKK 100.8b

Produces and sells beer and other beverage products in Denmark, China, the United Kingdom, and internationally.

CBGB

DKK 97.06

2.1%

-14.7%