China Tourism Group Duty Free 評価

Q: 601888 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

601888 ( CN¥62.09 ) は、当社の [[公正価値]] の見積もり ( CN¥40.93 ) を上回って取引されています。

601888 は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

2/6

評価スコア 2/6

公正価値以下
公正価値を大幅に下回る
Price-To-Earnings vs ピア
Price-To-Earnings vs 業界
Price-To-Earnings対公正比率
アナリスト予測

株価と公正価値の比較

601888 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

Discounted Cash Flow

Simply Wall St

CN¥40.93

Fair Value

51.7% overvalued

Number of Analysts

公正価値以下: 601888 ( CN¥62.09 ) は、当社の公正価値の見積もり ( CN¥40.93 ) を上回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: 601888当社の公正価値の見積もりを上回って取引されています。

主な評価指標

601888 の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 601888は利益を上げているため、相対評価分析には株価収益率を使用します。

上の表は、601888 の株価収益率レシオを示している。これは601888 の時価総額を現在の収益で割って算出される。
601888 のPE レシオは？
PEレシオ	30.1x
収益	CN¥4.26b
時価総額	CN¥126.54b

601888 主要な評価指標と比率。株価収益率、売上高株価収益率、株価純資産倍率から、株価収益成長率、企業価値、EBITDAまで。
主要統計
企業価値／収益	1.9x
企業価値／EBITDA	16.3x
PEGレシオ	1.4x

株価収益率同業他社との比較

601888 のPE 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、601888 の同業他社に対するPE レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要	フォワードPE	推定成長率	時価総額
同業者平均	41.4x
600655 Shanghai Yuyuan Tourist Mart (Group)	23.6x	25.8%	CN¥22.4b
603214 Shanghai AiyingshiLtd	29.9x	13.1%	CN¥3.2b
605136 Shanghai Lily&Beauty CosmeticsLtd	59.3x	56.2%	CN¥3.2b
002780 Beijing Sanfo Outdoor Products	52.6x	n/a	CN¥1.7b
601888 China Tourism Group Duty Free	30.1x	21.0%	CN¥126.5b

Price-To-Earnings vs ピア: 601888は、同業他社の平均 ( { 30.1 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 41.4 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率比率対業界

601888'のPE レシオは、Asian Specialty Retail 業界の他社と比較してどうか。

3 企業	価格／収益	推定成長率	時価総額

3 企業		推定成長率	時価総額

No more companies

Price-To-Earnings vs 業界: 601888は、 CN Specialty Retail業界平均 (34.2x) (30.1 x) と比較すると、 Price-To-Earnings比率 ( 34.2 x) に基づくと高価です。

株価収益率レシオ vs フェア・レシオ

601888 のPE レシオは、同社のレシオと比較してどの程度か。 FairPE Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PE レシオです。

601888 PE レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PE 比率	30.1x
公正PE 比率	36.3x

Price-To-Earnings対公正比率: 601888は、推定される適正Price-To-Earnings比率 ( 30.1 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 36.3 x) に基づいて、価値が高いといえます。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストの601888 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付	株価	1年間の平均目標株価	分散	高い	低い	1Y 実勢価格	アナリスト
現在	CN¥62.09	CN¥71.29 +14.8%	18.1%	CN¥105.00	CN¥54.50	n/a	18
Feb ’26	CN¥60.70	CN¥72.13 +18.8%	17.9%	CN¥105.00	CN¥54.50	n/a	18
Jan ’26	CN¥67.01	CN¥75.55 +12.7%	16.2%	CN¥105.00	CN¥57.70	n/a	18
Dec ’25	CN¥69.55	CN¥75.94 +9.2%	15.8%	CN¥105.00	CN¥57.70	n/a	19
Nov ’25	CN¥68.32	CN¥76.22 +11.6%	14.5%	CN¥105.00	CN¥60.00	n/a	18
Oct ’25	CN¥77.20	CN¥74.65 -3.3%	16.3%	CN¥105.00	CN¥49.00	n/a	19
Sep ’25	CN¥61.01	CN¥86.07 +41.1%	16.7%	CN¥115.20	CN¥65.00	n/a	19
Aug ’25	CN¥67.20	CN¥86.78 +29.1%	15.9%	CN¥115.20	CN¥70.00	n/a	20
Jul ’25	CN¥62.50	CN¥96.47 +54.3%	12.6%	CN¥115.20	CN¥70.00	n/a	20
Jun ’25	CN¥71.00	CN¥98.07 +38.1%	10.8%	CN¥115.20	CN¥80.00	n/a	20
May ’25	CN¥74.90	CN¥98.57 +31.6%	10.3%	CN¥115.20	CN¥80.00	n/a	20
Apr ’25	CN¥87.50	CN¥106.35 +21.5%	13.7%	CN¥146.19	CN¥80.00	n/a	20
Mar ’25	CN¥86.65	CN¥108.14 +24.8%	15.3%	CN¥149.00	CN¥82.00	n/a	22
Feb ’25	CN¥80.95	CN¥113.47 +40.2%	19.2%	CN¥160.00	CN¥82.00	CN¥60.70	22
Jan ’25	CN¥83.69	CN¥127.71 +52.6%	18.7%	CN¥183.00	CN¥95.00	CN¥67.01	21
Dec ’24	CN¥87.90	CN¥131.23 +49.3%	17.4%	CN¥183.00	CN¥95.00	CN¥69.55	21
Nov ’24	CN¥93.84	CN¥133.90 +42.7%	18.2%	CN¥183.00	CN¥95.00	CN¥68.32	21
Oct ’24	CN¥105.97	CN¥153.47 +44.8%	18.9%	CN¥238.00	CN¥114.00	CN¥77.20	22
Sep ’24	CN¥109.35	CN¥163.92 +49.9%	23.3%	CN¥238.00	CN¥114.00	CN¥61.01	23
Aug ’24	CN¥123.64	CN¥182.67 +47.7%	20.7%	CN¥240.00	CN¥119.00	CN¥67.20	21
Jul ’24	CN¥110.53	CN¥209.52 +89.6%	15.6%	CN¥255.00	CN¥122.00	CN¥62.50	22
Jun ’24	CN¥120.95	CN¥220.02 +81.9%	10.3%	CN¥255.00	CN¥159.00	CN¥71.00	22
May ’24	CN¥160.98	CN¥226.58 +40.8%	10.6%	CN¥290.00	CN¥175.00	CN¥74.90	23
Apr ’24	CN¥183.24	CN¥247.97 +35.3%	8.5%	CN¥280.00	CN¥197.00	CN¥87.50	23
Mar ’24	CN¥196.85	CN¥248.88 +26.4%	12.4%	CN¥288.00	CN¥188.88	CN¥86.65	22
Feb ’24	CN¥212.85	CN¥238.79 +12.2%	12.8%	CN¥288.00	CN¥188.88	CN¥80.95	21

Analyst Price Target

Consensus Narrative from 18 Analysts

CN¥71.29

Fair Value

12.9% undervalued

Number of Analysts

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 未満高くなります。

割安企業の発掘

企業分析と財務データの現状

データ	最終更新日（UTC時間）
企業分析	2025/02/15 19:04
終値	2025/02/14 00:00
収益	2024/12/31
年間収益	2024/12/31

データソース

企業分析に使用したデータはS&P Global Market Intelligence LLC のものです。本レポートを作成するための分析モデルでは、以下のデータを使用しています。データは正規化されているため、ソースが利用可能になるまでに時間がかかる場合があります。

パッケージ	データ	タイムフレーム	米国ソース例
会社財務	10年	損益計算書キャッシュ・フロー計算書貸借対照表	SECフォーム10-K SECフォーム10-Q
アナリストのコンセンサス予想	+プラス3年	予想財務アナリストの目標株価	アナリストリサーチレポート Blue Matrix
市場価格	30年	株価配当、分割、措置	ICEマーケットデータ SECフォームS-1
所有権	10年	トップ株主インサイダー取引	SECフォーム4 SECフォーム13D
マネジメント	10年	リーダーシップ・チーム取締役会	SECフォーム10-K SECフォームDEF 14A
主な進展	10年	会社からのお知らせ	SECフォーム8-K

* 米国証券を対象とした例であり、非米国証券については、同等の規制書式および情報源を使用^。

特に断りのない限り、すべての財務データは1年ごとの期間に基づいていますが、四半期ごとに更新されます。これは、TTM（Trailing Twelve Month）またはLTM（Last Twelve Month）データとして知られています。詳細はこちら。

分析モデルとスノーフレーク

このレポートの作成に使用した分析モデルの詳細は、Githubページでご覧いただけます。また、レポートの使用方法に関するガイドや、Youtubeでのチュートリアルもご用意しています。

シンプリー・ウォールストリート分析モデルを設計・構築した世界トップクラスのチームについてご紹介します。

業界およびセクターの指標

私たちの業界とセクションの指標は、Simply Wall Stによって6時間ごとに計算されます。

アナリスト筋

China Tourism Group Duty Free Corporation Limited 28 これらのアナリストのうち、弊社レポートのインプットとして使用した売上高または利益の予想を提出したのは、。アナリストの投稿は一日中更新されます。60

アナリスト	機関
Ka Ho Li	BOCI Research Ltd.
Ronald Leung	BofA Global Research
Yunqiao Du	CCB International Securities Limited