Qué significa el aumento de la demanda de energía limpia para la valoración de Constellation Energy en 2025

• ¿Se pregunta si Constellation Energy es una ganga en estos momentos? No es el único. Veamos por qué las acciones han atraído tanta atención últimamente.
• El precio de las acciones de Constellation ha subido un 6,2% esta semana, pero tras una caída del 10,5% en el último mes. Aun así, las acciones han subido un 48,0% en lo que va de año y un 299,9% en los últimos tres años.
• Las recientes noticias sobre la agresiva apuesta de la empresa por las energías renovables, junto con la creciente demanda de energía limpia, han catalizado el interés de los inversores. Muchos están muy atentos, ya que estos factores podrían reconfigurar tanto el riesgo como las perspectivas de crecimiento del valor.
• Si nos fijamos únicamente en nuestras comprobaciones de valoración, Constellation obtiene una puntuación de 2 sobre 6 por estar infravalorada(véase la puntuación). A continuación, desglosaremos los factores que intervienen en esa cifra y compararemos distintas formas de valorar la empresa. Esté atento, porque terminaremos con una forma aún más perspicaz de poner la valoración en contexto.

Constellation Energy obtiene sólo una puntuación de 2/6 en nuestras comprobaciones de valoración. Vea qué otras señales de alarma encontramos en el desglose completo de valoración.

Enfoque 1: Análisis del flujo de caja descontado (DCF) de Constellation Energy

Un modelo de flujo de caja descontado (DCF) calcula el valor de una empresa proyectando sus flujos de caja futuros y descontándolos a su valor actual. Este enfoque pretende captar el valor actual de todos los beneficios futuros previstos, ofreciendo una visión de lo que la empresa podría valer realmente más allá de las oscilaciones del mercado a corto plazo.

Para Constellation Energy, el análisis DCF utiliza el modelo 2 Stage Free Cash Flow to Equity. Según los datos más recientes, el flujo de caja libre de los últimos doce meses de la empresa fue de -657 millones de dólares, lo que refleja una posición actual de flujo de caja negativo. Los analistas prevén que el flujo de caja libre pase a ser positivo y crezca significativamente en los próximos años, con proyecciones que alcancen los 5.670 millones de dólares en 2029. Simply Wall St extrapola un mayor crecimiento del flujo de caja más allá de las estimaciones de los analistas para obtener una visión completa a diez años vista.

Sobre la base de estas proyecciones de flujo de caja futuro y utilizando una tasa de descuento para tener en cuenta el valor temporal del dinero y el riesgo, se determina que el valor intrínseco de Constellation Energy es de 492,26 dólares por acción. Esto representa un descuento del 27,1% sobre el precio de mercado actual, lo que sugiere que la acción está sustancialmente infravalorada utilizando este método de valoración.

Resultado: INFRAVALORADO

Nuestro análisis del flujo de caja descontado (DCF) sugiere que Constellation Energy está infravalorada en un 27,1%. Realice un seguimiento de este valor en su lista de seguimiento o cartera, o descubra otros 926 valores infravalorados basados en flujos de caja.

Consulte la sección Valoración de nuestro Informe sobre la empresa para obtener más información sobre cómo hemos llegado a este valor razonable para Constellation Energy.

Enfoque 2: Precio de Constellation Energy frente a beneficios

En el caso de empresas rentables como Constellation Energy, el ratio Precio/Beneficios (PE) es una de las métricas más utilizadas para evaluar cómo valora el mercado el poder de los beneficios futuros. Los inversores suelen preferir el ratio PE porque proporciona una instantánea rápida de cuánto están pagando por cada dólar de beneficios de la empresa, lo que lo hace especialmente relevante para las empresas que generan beneficios constantes.

Es importante señalar que lo que se considera un ratio PE "justo" puede variar en función de factores como el crecimiento previsto de los beneficios y el nivel de riesgo al que se enfrenta la empresa. Las empresas con mayores previsiones de crecimiento y menores riesgos suelen justificar un múltiplo de PER más elevado, mientras que aquellas con mayor incertidumbre o un crecimiento más lento tienden a cotizar a PER más bajos.

Actualmente, Constellation Energy cotiza a un ratio PE de 40,94 veces. Este valor es muy superior a la media del sector de las empresas de servicios públicos de electricidad (20,90 veces) y a la media del grupo (21,77 veces). A primera vista, esta prima podría parecer excesiva. Sin embargo, Simply Wall St calcula un "Ratio Justo" único para la empresa, teniendo en cuenta elementos como el crecimiento previsto de los beneficios, los márgenes de beneficio, la capitalización bursátil y el riesgo empresarial. En el caso de Constellation Energy, el Ratio PE Justo se sitúa en 39,76 veces.

El Ratio Justo va más allá de las comparaciones básicas entre pares o del sector, adaptando el índice de referencia al perfil específico de Constellation. Esto significa que tiene en cuenta por qué algunas empresas merecen un múltiplo mayor o menor que el resto. En este caso, con un PER real de 40,94 veces y un Ratio Justo de 39,76 veces, la diferencia es pequeña, lo que sugiere que la valoración de Constellation Energy por parte del mercado se aproxima mucho a las expectativas, dadas sus perspectivas y su perfil de riesgo.

Resultado: ACERCA DE LO CORRECTO

Los ratios PE cuentan una historia, pero ¿y si la verdadera oportunidad está en otra parte? Descubra 1439 empresas en las que los expertos apuestan a lo grande por un crecimiento explosivo.

Mejore su toma de decisiones: Elija su narrativa de Constellation Energy

Antes hemos mencionado que hay una forma aún mejor de entender la valoración. Permítanos presentarle las narrativas. Una narrativa es su historia personal sobre una empresa, que combina su visión del negocio, los ingresos futuros, los beneficios y los márgenes en una perspectiva única y compartible que conecta los números con el contexto del mundo real. Las narrativas vinculan lo que está sucediendo en el negocio actual de Constellation Energy, como sus acuerdos energéticos, las inversiones nucleares o los riesgos vinculados a los clientes de centros de datos, con su previsión y una estimación del valor razonable. Esto le ayuda a ver cómo se compara su visión con el precio actual de las acciones.

En Simply Wall St, millones de inversores pueden crear y actualizar fácilmente Narrativas dentro de la página de la Comunidad. Esta herramienta muestra si su valor razonable está por encima o por debajo del precio actual y le permite ajustar sus suposiciones en cuanto se publican noticias o beneficios, manteniendo su toma de decisiones ágil e informada. Por ejemplo, algunos inversores esperan que los beneficios de Constellation alcancen los 5.100 millones de dólares, con un valor razonable de 393 dólares, viendo potencial si la demanda de energía de IA sigue aumentando. Otros prevén unos beneficios de 1.500 millones de dólares con un valor razonable de 184 dólares, teniendo en cuenta los riesgos regulatorios y de ejecución.

¿Crees que hay algo más en la historia de Constellation Energy? Entra en nuestra Comunidad para ver lo que dicen los demás.

Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis centrado en el largo plazo y basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.

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