Los inversores institucionales en Fair Isaac Corporation (NYSE:FICO) perdieron un 4,3% la semana pasada, pero han cosechado los beneficios del crecimiento a largo plazo

Principales datos

• La alta participación institucional implica que el precio de las acciones de Fair Isaac es sensible a sus acciones comerciales.
• Los 16 principales accionistas poseen el 51% de la empresa
• Ventas recientes por parte de personas con información privilegiada

Para hacerse una idea de quién controla realmente Fair Isaac Corporation(NYSE:FICO), es importante entender la estructura de propiedad de la empresa. Y el grupo que posee la mayor parte del pastel son las instituciones, con un 87% de la propiedad. En otras palabras, este grupo es el que más puede ganar (o perder) con su inversión en la empresa.

A ningún accionista le gusta perder dinero con sus inversiones, especialmente a los inversores institucionales, que vieron cómo sus participaciones perdían un 4,3% de valor la semana pasada. Sin embargo, la rentabilidad del 34% en un año para los accionistas podría haber suavizado el golpe. No obstante, deben estar atentos a nuevas pérdidas en el futuro.

Profundicemos en cada tipo de propietario de Fair Isaac, empezando por el siguiente gráfico.

Consulte nuestro último análisis de Fair Isaac

¿Qué nos dice la propiedad institucional sobre Fair Isaac?

Los inversores institucionales suelen comparar sus propios rendimientos con los rendimientos de un índice comúnmente seguido. Por lo tanto, suelen considerar la compra de empresas más grandes que estén incluidas en el índice de referencia correspondiente.

Como puede ver, los inversores institucionales tienen una participación considerable en Fair Isaac. Esto implica que los analistas que trabajan para esas instituciones han analizado las acciones y les gustan. Pero, como cualquier otra persona, pueden equivocarse. Si varias instituciones cambian su opinión sobre un valor al mismo tiempo, el precio de la acción podría caer rápidamente. Por lo tanto, merece la pena echar un vistazo al historial de beneficios de Fair Isaac. Por supuesto, el futuro es lo que realmente importa.

Dado que los inversores institucionales poseen más de la mitad de las acciones emitidas, es probable que el consejo tenga que prestar atención a sus preferencias. Observamos que los fondos de cobertura no tienen una inversión significativa en Fair Isaac. El mayor accionista de la empresa es The Vanguard Group, Inc, con una participación del 12%. A modo de contexto, el segundo mayor accionista posee alrededor del 10% de las acciones en circulación, seguido de una participación del 4,7% por parte del tercer mayor accionista. Además, el Consejero Delegado de la empresa, William Lansing, posee directamente el 1,5% del total de acciones en circulación.

Después de indagar un poco más, descubrimos que los 16 mayores accionistas tienen una participación conjunta del 51% en la empresa, lo que sugiere que ningún accionista tiene un control significativo sobre la empresa.

Si bien el estudio de la propiedad institucional de una empresa puede añadir valor a su investigación, también es una buena práctica investigar las recomendaciones de los analistas para obtener una comprensión más profunda del rendimiento esperado de una acción. Son bastantes los analistas que cubren el valor, por lo que puede consultar las previsiones de crecimiento con bastante facilidad.

Información privilegiada sobre Fair Isaac

Aunque la definición exacta de información privilegiada puede ser subjetiva, casi todo el mundo considera que los miembros del consejo de administración tienen información privilegiada. La dirección responde en última instancia ante el consejo. Sin embargo, no es infrecuente que los directivos sean miembros ejecutivos del consejo, especialmente si son los fundadores o el CEO.

La mayoría considera positiva la participación de personas con información privilegiada porque puede indicar que el consejo está bien alineado con otros accionistas. Sin embargo, en algunas ocasiones se concentra demasiado poder en este grupo.

Nuestros datos más recientes indican que las personas con información privilegiada poseen algunas acciones de Fair Isaac Corporation. Los iniciados poseen acciones por valor de 1.200 millones de dólares (a precios actuales). A veces nos interesamos por si han estado comprando o vendiendo.

Propiedad del público en general

El público en general, que suele ser un inversor individual, posee una participación del 10% en Fair Isaac. Este tamaño de la propiedad, aunque considerable, puede no ser suficiente para cambiar la política de la empresa si la decisión no está en sintonía con otros grandes accionistas.

Próximos pasos:

Me parece muy interesante analizar quién es exactamente el propietario de una empresa. Pero, para comprenderlo realmente, también debemos tener en cuenta otra información. Pensemos, por ejemplo, en el siempre presente espectro del riesgo de inversión. Hemos identificado 2 señales de advertencia con Fair Isaac , y comprenderlas debería formar parte de su proceso de inversión.

En última instancia, lo más importante es el futuro. Puede acceder a este informe gratuito sobre las previsiones de los analistas para la empresa.

NB: Las cifras de este artículo se calculan utilizando datos de los últimos doce meses, que se refieren al periodo de 12 meses que finaliza en la última fecha del mes en que está fechado el estado financiero. Esto puede no coincidir con las cifras del informe anual completo.

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Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis a largo plazo basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.