Los sólidos beneficios de AppLovin (NASDAQ:APP) se ven respaldados por otros factores de peso

El sólido informe de resultados de AppLovin Corporation(NASDAQ:APP) se vio recompensado con un movimiento positivo de la cotización. Nuestro análisis encontró algunos factores más que creemos que son buenos para los accionistas.

Echa un vistazo a nuestro último análisis de AppLovin

Examinando el flujo de caja contra las ganancias de AppLovin

Muchos inversores no han oído hablar del ratio de devengo del flujo de caja, pero en realidad es una medida útil de lo bien que el beneficio de una empresa está respaldado por el flujo de caja libre (FCF) durante un período determinado. Para obtener el ratio de devengo, primero restamos el FCF del beneficio de un periodo y, a continuación, dividimos esa cifra por los activos de explotación medios del periodo. Podríamos considerar el coeficiente de devengo del flujo de caja como el "coeficiente de beneficio no FCF".

Esto significa que un coeficiente de devengo negativo es positivo, porque indica que la empresa está generando más flujo de caja libre del que indicarían sus beneficios. Aunque tener un coeficiente de devengo superior a cero no es muy preocupante, creemos que merece la pena prestar atención cuando una empresa tiene un coeficiente de devengo relativamente alto. En particular, hay algunas pruebas académicas que sugieren que un alto coeficiente de devengo es una mala señal para los beneficios a corto plazo, en términos generales.

Para el año hasta diciembre de 2024, AppLovin tuvo un ratio de devengo de -0,13. Por lo tanto, sus beneficios estatutarios fueron bastante inferiores a su flujo de caja libre. De hecho, en los últimos doce meses registró un flujo de caja libre de 2.100 millones de dólares, muy por encima de los 1.580 millones de dólares de beneficios. El flujo de caja libre de AppLovin mejoró en el último año, lo que en general es bueno de ver.

Esto puede hacer que te preguntes qué pronostican los analistas en términos de rentabilidad futura. Por suerte, puedes hacer clic aquí para ver un gráfico interactivo que muestra la rentabilidad futura, basada en sus estimaciones.

Nuestra opinión sobre los beneficios de AppLovin

Como hemos comentado anteriormente, AppLovin tiene un flujo de caja libre perfectamente satisfactorio en relación con los beneficios. Por ello, creemos que el potencial de beneficios de AppLovin es al menos tan bueno como parece, ¡y puede que incluso mejor! Además, ha hecho un gran trabajo de crecimiento del BPA durante el último año. Por supuesto, sólo hemos arañado la superficie cuando se trata de analizar sus beneficios; también se podrían considerar los márgenes, el crecimiento previsto y el rendimiento de la inversión, entre otros factores. Así que, aunque la calidad de los beneficios es importante, es igualmente importante considerar los riesgos a los que se enfrenta AppLovin en este momento. Por ejemplo, hemos descubierto 3 señales de advertencia que deberías repasar para hacerte una mejor idea de AppLovin.

Esta nota sólo ha analizado un único factor que arroja luz sobre la naturaleza del beneficio de AppLovin. Pero siempre hay más por descubrir si eres capaz de centrar tu mente en minucias. Por ejemplo, mucha gente considera que un alto rendimiento de los fondos propios es un indicio de una economía empresarial favorable, mientras que a otros les gusta "seguir el dinero" y buscar valores que compran personas con información privilegiada. Aunque puede que le lleve un poco de tiempo investigar, puede que le resulte útil esta recopilación gratuita de empresas con una alta rentabilidad sobre recursos propios, o esta lista de valores con importantes participaciones de información privilegiada.

¿Algún comentario sobre este artículo? ¿Le preocupa el contenido? Póngase directamente en contacto con nosotros. Si lo prefiere, envíe un correo electrónico a editorial-team (at) simplywallst.com.

Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis a largo plazo basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.