¿Significa la adjudicación de un contrato a Firefly Aerospace un cambio de rumbo para sus acciones en 2025?

• ¿Se pregunta si Firefly Aerospace es una ganga o está sobrevalorada en estos momentos? No es el único, ya que la curiosidad en torno al valor real de la acción está aumentando.
• Tras un comienzo de año difícil, el valor subió un 16,3% en la última semana. Esto se produce tras una fuerte caída del 62,0% en lo que va de año y del 22,5% en el último mes.
• Este repunte se debe a la noticia de que Firefly ha obtenido recientemente nuevos contratos en el sector de los lanzamientos comerciales, así como a la creciente atención de los inversores a medida que se calienta la industria espacial. Las noticias sobre la ampliación de las asociaciones y los hitos tecnológicos parecen haber reavivado el interés e impulsado la cotización al alza tras semanas en números rojos.
• Con una puntuación de valoración de 2 sobre 6 por estar infravalorada en comprobaciones clave, el precio de Firefly plantea tantas preguntas como respuestas. A continuación, desglosaremos diferentes modelos de valoración. Siga leyendo para entender mejor lo que significan realmente las cifras.

Firefly Aerospace obtiene una puntuación de sólo 2/6 en nuestras comprobaciones de valoración. Vea qué otras banderas rojas encontramos en el desglose completo de valoración.

Enfoque 1: Análisis del flujo de caja descontado (DCF) de Firefly Aerospace

El modelo de flujo de caja descontado (DCF) es un enfoque de valoración que estima el valor de una empresa proyectando sus flujos de caja futuros y descontando esos valores a la fecha actual. Este método ayuda a los inversores a evaluar el valor real de una empresa, basándose en su potencial para generar efectivo en el futuro.

En el caso de Firefly Aerospace, el flujo de caja libre más reciente asciende a -177,9 millones de dólares. Según estas proyecciones, el flujo de caja libre de Firefly podría situarse en torno a los 369 millones de dólares en 2035.

Estas proyecciones se ejecutan a través de un modelo DCF utilizando el método 2 Stage Free Cash Flow to Equity. El resultado es un valor intrínseco estimado de 38,31 dólares por acción. Con el precio actual de la acción aproximadamente un 40,1% por debajo de esta estimación, la valoración DCF sugiere que las acciones de Firefly Aerospace están infravaloradas.

Resultado: INFRAVALORADA

Nuestro análisis del flujo de caja descontado (DCF) sugiere que Firefly Aerospace está infravalorada en un 40,1%. Siga este valor en su lista de seguimiento o cartera, o descubra 879 valores infravalorados más basados en flujos de caja.

Consulte la sección Valoración de nuestro Informe sobre la empresa para obtener más información sobre cómo hemos llegado a este valor razonable para Firefly Aerospace.

Enfoque 2: Precio de Firefly Aerospace frente a ventas

El ratio Precio/Ventas (PV) es una métrica de valoración ampliamente utilizada, especialmente para empresas de alto crecimiento o en fase inicial que pueden no ser rentables todavía. Permite a los inversores comparar cuánto están pagando por cada dólar de las ventas de una empresa, por lo que resulta útil cuando los beneficios son negativos o volátiles, como es el caso de muchas empresas aeroespaciales innovadoras.

Las perspectivas de crecimiento y el perfil de riesgo de una empresa suelen influir en lo que se considera un ratio PS "normal". Unas perspectivas de crecimiento más altas y unos riesgos menores suelen justificar un múltiplo más alto, mientras que un crecimiento incierto o unos riesgos elevados justifican uno más bajo.

En la actualidad, Firefly Aerospace cotiza con un coeficiente de valoración de 30,2 veces, muy por encima de la media del sector aeroespacial y de defensa (2,9 veces) y muy por encima de sus homólogas (1,2 veces). Esta prima sugiere que el mercado está valorando un crecimiento sustancial de las ventas en el futuro o ve una ventaja única en el modelo de negocio.

Para determinar si esta prima está justificada, Simply Wall St calcula un "Ratio Justo" para Firefly, adaptado al perfil propio de la empresa, teniendo en cuenta no sólo las medias del sector o las comparaciones con sus homólogas, sino también factores como el crecimiento previsto de las ventas, el nivel de riesgo, la capitalización bursátil y los márgenes de beneficio. Esta metodología proporciona un punto de referencia más holístico y relevante para la valoración.

En el caso de Firefly, el análisis del Ratio Justo muestra que su múltiplo PS es mucho más alto de lo que merecen sus fundamentales. Esto sugiere que la acción está probablemente sobrevalorada cuando se utiliza este enfoque, ya que el crecimiento futuro de las ventas tendría que ser excepcionalmente fuerte para justificar la valoración actual.

Resultado: SOBREVALORADA

Los ratios PS cuentan una historia, pero ¿y si la verdadera oportunidad está en otra parte? Descubra 1406 empresas en las que personas con información privilegiada apuestan a lo grande por un crecimiento explosivo.

Mejore su toma de decisiones: Elija su narrativa de Firefly Aerospace

Antes hemos mencionado que hay una forma aún mejor de entender la valoración, así que vamos a presentarle las Narrativas. Una narrativa es su tesis de inversión personal, que combina sus puntos de vista sobre la historia de una empresa con sus propias expectativas de ingresos, beneficios y márgenes futuros. En lugar de basarse únicamente en cifras brutas, las Narrativas conectan la posible historia empresarial de Firefly Aerospace con su previsión y, a continuación, la traducen en un valor razonable específico.

Este enfoque está disponible en la página de la Comunidad de Simply Wall St, utilizada por millones de inversores, facilitándole la creación o revisión de Narrativas diseñadas por otros. Las narrativas le permiten ver de un vistazo si el precio actual justifica sus perspectivas, ayudándole a tomar decisiones de compra o venta. Y lo mejor de todo es que se actualizan automáticamente a medida que aparecen noticias o informes de resultados, lo que mantiene fresca su perspectiva.

Por ejemplo, la narrativa de un inversor puede prever contratos extraordinarios y un valor razonable muy por encima del precio actual. Otro podría ser más cauto, esperar retrasos significativos y un valor razonable más bajo.

¿Crees que hay algo más en la historia de Firefly Aerospace? Visita nuestra Comunidad para ver lo que dicen los demás.

Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis centrado en el largo plazo y basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.

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