Tofas Türk Otomobil Fabrikasi Anonim Sirketi Valoración

Q: ¿Cuál es el precio justo de TOASO si consideramos sus flujos de caja futuros? Para esta estimación utilizamos un modelo de flujo de caja descontado.

TOASO (TRY196) cotiza por encima de nuestra estimación de [[valor justo]] (TRY161.15)

¿Está TOASO infravalorada en comparación con su valor justo, las previsiones de los analistas y su precio en relación con el mercado?

Puntuación valoración

2/6

Puntuación valoración 2/6

Por debajo del valor justo
Muy por debajo del valor justo
Price-To-Earnings vs. Similares
Price-To-Earnings vs. Industria
Price-To-Earnings vs. Ratio justo
Pronóstico de los analistas

Precio de la acción vs. Valor justo

¿Cuál es el precio justo de TOASO si consideramos sus flujos de caja futuros? Para esta estimación utilizamos un modelo de flujo de caja descontado.

Por debajo del valor justo: TOASO (TRY196) cotiza por encima de nuestra estimación de valor justo (TRY161.15)

Muy por debajo del valor justo: TOASO cotiza por encima de nuestra estimación de valor justo.

Métrica de valoración clave

¿Cuál es la mejor métrica para la valoración relativa de TOASO?

Métrica clave: Como TOASO es rentable, utilizamos su ratio precio-beneficios para el análisis de valoración relativa.

La tabla anterior muestra el ratio Precio-beneficio de TOASO. Se calcula dividiendo la capitalización de mercado de TOASO por su ganancias actual.
¿Cual es el ratio PE de TOASO?
Ratio PE	14.8x
Ganancias	₺6.62b
Capitalización bursátil	₺99.45b

Métricas y ratios de valoración clave de TOASO. Desde el precio-beneficio, precio-ventas y precio-valor contable al ratio de crecimiento de precio-beneficio, valor de empresa y EBITDA.
Estadísticas clave
Valor empresa-ingresos	1x
Valor empresarial/EBITDA	15.6x
Ratio precio-expectativas de beneficios	0.3x

Ratio Precio-beneficio vs. Similares

¿Cómo se compara ratio PE de TOASO con sus similares?

La tabla anterior muestra el ratio PE de TOASO frente a empresas similares. Aquí también mostramos la capitalización de mercado y el crecimiento previsto como consideración adicional.
Empresa	Precio-beneficio futuro	Crecimiento estimado	Capitalización de mercado
Promedio de empresas similares	21.2x
FROTO Ford Otomotiv Sanayi	11x	40.5%	₺385.7b
EGEEN Ege Endüstri ve Ticaret	52.6x	n/a	₺34.9b
BRISA Brisa Bridgestone Sabanci Lastik Sanayi ve Ticaret	14.9x	39.1%	₺29.3b
TRI Trigano	6.3x	-7.9%	€2.3b
TOASO Tofas Türk Otomobil Fabrikasi Anonim Sirketi	14.8x	49.0%	₺99.4b

Price-To-Earnings vs. Similares: TOASO es un buen valor basado en su ratio Price-To-Earnings (14.8x) comparado con la media de empresas similares (21.2x).

Ratio Precio-beneficio vs. Industria

¿Cómo se compara el ratio PE de TOASO con el de otras empresas de la industria Asian Auto ?

Empresa 1	Precio / Beneficios	Crecimiento estimado	Capitalización bursátil

Empresa 1		Crecimiento estimado	Capitalización bursátil

No more companies

Price-To-Earnings vs. Industria: TOASO es un buen valor basado en su ratio Price-To-Earnings (14.8x) comparado con la media de la industria Asian Auto (17.4x).

Ratio Precio-beneficio vs. Ratio justo

¿Cuál es el ratio PE de TOASO comparado con su ratio PE justo? Es el ratio PE esperado teniendo en cuenta las estimaciones de crecimiento de los ingresos de la empresa, los márgenes de ganancias y otros factores de riesgo.

Ratio PE TOASO vs. Ratio justo
Ratio justo
Ratio PE actual	14.8x
Ratio PE justo	8.3x

Price-To-Earnings vs. Ratio justo: TOASO es cara según su ratio Price-To-Earnings (14.8x) comparado con el ratio justo estimado Price-To-Earnings (8.3x).

Precio objetivo de los analistas

¿Cuál es la estimación de los analistas a 12 meses, y existe una confianza estadística en el precio objetivo de consenso?

La tabla anterior muestra las estimaciones y predicciones de TOASO de los analistas para la cotización de las acciones dentro de 12 meses.
Fecha	Precio de las acciones	Precio objetivo promedio a 1 año	Dispersión	Alto	Bajo	Precio real 1 año	Analistas
Actual	₺196.00	₺377.74 +92.7%	20.4%	₺546.00	₺309.27	n/a	12
Nov ’25	₺186.00	₺381.50 +105.1%	20.0%	₺546.00	₺309.27	n/a	12
Oct ’25	₺205.70	₺378.74 +84.1%	19.7%	₺546.00	₺306.31	n/a	13
Sep ’25	₺244.00	₺364.80 +49.5%	16.2%	₺510.00	₺306.31	n/a	12
Aug ’25	₺275.75	₺375.23 +36.1%	16.9%	₺510.00	₺306.31	n/a	12
Jul ’25	₺338.75	₺362.34 +7.0%	14.0%	₺450.20	₺306.31	n/a	11
Jun ’25	₺308.75	₺362.34 +17.4%	14.0%	₺450.20	₺306.31	n/a	11
May ’25	₺275.25	₺352.72 +28.1%	15.2%	₺450.20	₺259.24	n/a	11
Apr ’25	₺286.50	₺362.07 +26.4%	13.0%	₺450.20	₺310.00	n/a	10
Mar ’25	₺261.00	₺345.05 +32.2%	12.4%	₺436.20	₺280.00	n/a	10
Feb ’25	₺251.75	₺348.71 +38.5%	14.2%	₺444.40	₺280.00	n/a	11
Jan ’25	₺210.00	₺368.50 +75.5%	14.8%	₺444.40	₺280.00	n/a	11
Dec ’24	₺239.10	₺361.08 +51.0%	16.0%	₺444.40	₺279.42	n/a	12
Nov ’24	₺243.20	₺348.38 +43.2%	16.9%	₺436.20	₺248.38	₺186.00	12
Oct ’24	₺295.50	₺336.13 +13.7%	13.6%	₺400.00	₺248.38	₺205.70	12
Sep ’24	₺280.50	₺326.59 +16.4%	18.6%	₺400.00	₺172.80	₺244.00	14
Aug ’24	₺301.40	₺324.73 +7.7%	12.3%	₺370.00	₺248.38	₺275.75	13
Jul ’24	₺252.50	₺280.35 +11.0%	6.5%	₺302.00	₺242.50	₺338.75	11
Jun ’24	₺206.50	₺244.48 +18.4%	19.6%	₺302.00	₺172.80	₺308.75	14
May ’24	₺192.00	₺242.50 +26.3%	19.4%	₺302.00	₺172.80	₺275.25	14
Apr ’24	₺186.70	₺215.63 +15.5%	17.6%	₺280.00	₺166.00	₺286.50	13
Mar ’24	₺176.70	₺176.15 -0.3%	20.8%	₺231.40	₺106.00	₺261.00	12
Feb ’24	₺145.60	₺171.86 +18.0%	23.5%	₺231.40	₺106.00	₺251.75	12
Jan ’24	₺165.70	₺137.63 -16.9%	19.2%	₺193.10	₺106.00	₺210.00	14
Dec ’23	₺141.00	₺127.28 -9.7%	13.3%	₺158.75	₺106.00	₺239.10	14
Nov ’23	₺100.80	₺123.56 +22.6%	13.5%	₺158.75	₺106.00	₺243.20	14

Pronóstico de los analistas: El precio objetivo es más de un 20% superior al precio actual de la acción, pero los analistas no están dentro de un rango de acuerdo estadísticamente seguro.