Terna S.p.A.

Informe acción BIT:TRN

Capitalización de mercado: €15.8b

Terna Valoración

¿Está TRN infravalorada en comparación con su valor justo, las previsiones de los analistas y su precio en relación con el mercado?

Puntuación valoración

1/6

Puntuación valoración 1/6

  • Por debajo del valor justo

  • Muy por debajo del valor justo

  • Price-To-Earnings vs. Similares

  • Price-To-Earnings vs. Industria

  • Price-To-Earnings vs. Ratio justo

  • Pronóstico de los analistas

Precio de la acción vs. Valor justo

¿Cuál es el precio justo de TRN si consideramos sus flujos de caja futuros? Para esta estimación utilizamos un modelo de flujo de caja descontado.

Por debajo del valor justo: TRN (€7.75) cotiza por encima de nuestra estimación de valor justo (€7.1)

Muy por debajo del valor justo: TRN cotiza por encima de nuestra estimación de valor justo.

Métrica de valoración clave

¿Cuál es la mejor métrica para la valoración relativa de TRN?

Métrica clave: Como TRN es rentable, utilizamos su ratio precio-beneficios para el análisis de valoración relativa.

La tabla anterior muestra el ratio Precio-beneficio de TRN. Se calcula dividiendo la capitalización de mercado de TRN por su ganancias actual.
¿Cual es el ratio PE de TRN?
Ratio PE14.7x
Ganancias€1.05b
Capitalización bursátil€15.83b

Ratio Precio-beneficio vs. Similares

¿Cómo se compara ratio PE de TRN con sus similares?

La tabla anterior muestra el ratio PE de TRN frente a empresas similares. Aquí también mostramos la capitalización de mercado y el crecimiento previsto como consideración adicional.
EmpresaPrecio-beneficio futuroCrecimiento estimadoCapitalización de mercado
Promedio de empresas similares19.6x
ENEL Enel
12.6x5.0%€68.9b
SRG Snam
14x4.6%€14.5b
EVISO eVISO
30.4x26.4%€146.5m
EDNR Edison
21.3xn/a€8.6b
TRN Terna
14.7x1.4%€15.8b

Price-To-Earnings vs. Similares: TRN es un buen valor basado en su ratio Price-To-Earnings (14.7x) comparado con la media de empresas similares (19.6x).

Ratio Precio-beneficio vs. Industria

¿Cómo se compara el ratio PE de TRN con el de otras empresas de la industria European Electric Utilities ?

2 empresas Precio / BeneficiosCrecimiento estimadoCapitalización bursátil
TRN 14.7xPromedio de la industria 12.8xNo. of Companies10PE0612182430+
2 empresas Crecimiento estimadoCapitalización bursátil
No more companies

Price-To-Earnings vs. Industria: TRN es cara en función de su ratio Price-To-Earnings (14.7x) en comparación con la media de la industria European Electric Utilities (12.8x).

Ratio Precio-beneficio vs. Ratio justo

¿Cuál es el ratio PE de TRN comparado con su ratio PE justo? Es el ratio PE esperado teniendo en cuenta las estimaciones de crecimiento de los ingresos de la empresa, los márgenes de ganancias y otros factores de riesgo.

Ratio PE TRN vs. Ratio justo
Ratio justo
Ratio PE actual 14.7x
Ratio PE justo 13.5x

Price-To-Earnings vs. Ratio justo: TRN es cara según su ratio Price-To-Earnings (14.7x) comparado con el ratio justo estimado Price-To-Earnings (13.5x).

Precio objetivo de los analistas

¿Cuál es la estimación de los analistas a 12 meses, y existe una confianza estadística en el precio objetivo de consenso?

La tabla anterior muestra las estimaciones y predicciones de TRN de los analistas para la cotización de las acciones dentro de 12 meses.
FechaPrecio de las accionesPrecio objetivo promedio a 1 añoDispersiónAltoBajoPrecio real 1 añoAnalistas
Actual€7.75
€8.31
+7.3%
6.9%€9.60€7.30n/a18
Nov ’25€8.00
€8.31
+3.9%
6.6%€9.60€7.30n/a17
Oct ’25€8.12
€8.26
+1.7%
6.7%€9.60€7.30n/a17
Sep ’25€7.86
€8.21
+4.5%
6.2%€9.40€7.30n/a17
Aug ’25€7.52
€8.20
+9.1%
6.3%€9.40€7.30n/a17
Jul ’25€7.30
€8.22
+12.5%
6.4%€9.40€7.30n/a17
Jun ’25€7.72
€8.12
+5.2%
7.3%€9.40€7.00n/a18
May ’25€7.52
€8.04
+6.8%
9.6%€9.40€6.00n/a18
Apr ’25€7.66
€8.03
+4.8%
9.7%€9.30€6.00n/a18
Mar ’25€7.26
€7.72
+6.3%
9.3%€9.30€6.00n/a18
Feb ’25€7.72
€7.71
-0.2%
9.0%€9.10€6.00n/a18
Jan ’25€7.55
€7.63
+1.0%
9.2%€9.10€6.00n/a17
Dec ’24€7.43
€7.61
+2.4%
9.4%€9.10€6.00n/a17
Nov ’24€7.32
€7.66
+4.6%
9.6%€9.10€6.00€8.0017
Oct ’24€7.13
€7.71
+8.1%
9.7%€9.10€6.00€8.1217
Sep ’24€7.61
€7.61
+0.09%
9.8%€8.50€6.00€7.8617
Aug ’24€7.67
€7.61
-0.8%
10.1%€8.50€6.00€7.5217
Jul ’24€7.81
€7.62
-2.4%
10.2%€8.60€6.00€7.3017
Jun ’24€7.83
€7.61
-2.9%
10.2%€8.60€6.00€7.7217
May ’24€7.86
€7.45
-5.2%
10.1%€8.50€6.00€7.5215
Apr ’24€7.57
€7.37
-2.6%
9.6%€8.50€6.00€7.6616
Mar ’24€6.96
€7.25
+4.1%
9.1%€8.20€6.00€7.2616
Feb ’24€7.28
€7.20
-1.1%
9.1%€8.20€6.00€7.7216
Jan ’24€6.90
€7.13
+3.3%
8.9%€8.10€6.00€7.5516
Dec ’23€7.45
€7.07
-5.1%
10.5%€8.10€5.60€7.4316
Nov ’23€6.75
€7.15
+6.0%
12.8%€9.30€5.60€7.3217

Pronóstico de los analistas: El precio objetivo es inferior al 20% superior al precio actual de la acción.

Descubre empresas infravaloradas

Hera

€4.9b

A multi-utility company, engages in the waste management, water services, and energy businesses in Italy.

HER

€3.38

7D

-3.1%

1Y

18.2%

ERG

€2.9b

Through its subsidiaries, engages in the production of energy through renewable sources in Italy, France, Germany, the United Kingdom, Poland, Bulgaria, Sweden, Romania, and Spain.

ERG

€19.96

7D

-1.1%

1Y

-22.1%

Engie

€36.9b

ENGIE SA engages in the power, natural gas, and energy services businesses.

1ENGI

€15.46

7D

0.8%

1Y

-0.8%