Adobe Inc.

Informe acción XTRA:ADB

Capitalización de mercado: €208.2b

Adobe Valoración

¿Está ADB infravalorada en comparación con su valor justo, las previsiones de los analistas y su precio en relación con el mercado?

Puntuación valoración

5/6

Puntuación valoración 5/6

  • Por debajo del valor justo

  • Muy por debajo del valor justo

  • Price-To-Earnings vs. Similares

  • Price-To-Earnings vs. Industria

  • Price-To-Earnings vs. Ratio justo

  • Pronóstico de los analistas

Precio de la acción vs. Valor justo

¿Cuál es el precio justo de ADB si consideramos sus flujos de caja futuros? Para esta estimación utilizamos un modelo de flujo de caja descontado.

Por debajo del valor justo: ADB (€474.65) cotiza por debajo de nuestra estimación de valor justo (€730.16)

Muy por debajo del valor justo: ADB cotiza por debajo de su valor justo en más de un 20%.

Métrica de valoración clave

¿Cuál es la mejor métrica para la valoración relativa de ADB?

Métrica clave: Como ADB es rentable, utilizamos su ratio precio-beneficios para el análisis de valoración relativa.

La tabla anterior muestra el ratio Precio-beneficio de ADB. Se calcula dividiendo la capitalización de mercado de ADB por su ganancias actual.
¿Cual es el ratio PE de ADB?
Ratio PE41x
GananciasUS$5.36b
Capitalización bursátilUS$219.88b

Ratio Precio-beneficio vs. Similares

¿Cómo se compara ratio PE de ADB con sus similares?

La tabla anterior muestra el ratio PE de ADB frente a empresas similares. Aquí también mostramos la capitalización de mercado y el crecimiento previsto como consideración adicional.
EmpresaPrecio-beneficio futuroCrecimiento estimadoCapitalización de mercado
Promedio de empresas similares54.2x
SAP SAP
93.2x40.8%€254.3b
NEM Nemetschek
66.9x18.6%€11.4b
TMV TeamViewer
14.7x11.0%€1.8b
AOF ATOSS Software
42.1x7.8%€1.8b
ADB Adobe
41x16.5%€219.9b

Price-To-Earnings vs. Similares: ADB es un buen valor basado en su ratio Price-To-Earnings (41x) comparado con la media de empresas similares (54.2x).

Ratio Precio-beneficio vs. Industria

¿Cómo se compara el ratio PE de ADB con el de otras empresas de la industria European Software ?

5 empresas Precio / BeneficiosCrecimiento estimadoCapitalización bursátil
ADB 41.0xPromedio de la industria 28.3xNo. of Companies17PE020406080100+
5 empresas Crecimiento estimadoCapitalización bursátil
No more companies

Price-To-Earnings vs. Industria: ADB es cara en función de su ratio Price-To-Earnings (41x) en comparación con la media de la industria German Software (24.1x).

Ratio Precio-beneficio vs. Ratio justo

¿Cuál es el ratio PE de ADB comparado con su ratio PE justo? Es el ratio PE esperado teniendo en cuenta las estimaciones de crecimiento de los ingresos de la empresa, los márgenes de ganancias y otros factores de riesgo.

Ratio PE ADB vs. Ratio justo
Ratio justo
Ratio PE actual 41x
Ratio PE justo 46x

Price-To-Earnings vs. Ratio justo: ADB es un buen valor basado en su ratio Price-To-Earnings (41x) comparado con el ratio justo estimado Price-To-Earnings (46x).

Precio objetivo de los analistas

¿Cuál es la estimación de los analistas a 12 meses, y existe una confianza estadística en el precio objetivo de consenso?

La tabla anterior muestra las estimaciones y predicciones de ADB de los analistas para la cotización de las acciones dentro de 12 meses.
FechaPrecio de las accionesPrecio objetivo promedio a 1 añoDispersiónAltoBajoPrecio real 1 añoAnalistas
Actual€474.65
€576.40
+21.4%
10.6%€663.55€414.39n/a35
Nov ’25€446.50
€557.86
+24.9%
10.6%€642.20€401.06n/a35
Oct ’25€456.60
€552.61
+21.0%
10.5%€633.88€404.87n/a35
Sep ’25€515.70
€555.33
+7.7%
10.5%€643.02€413.37n/a35
Aug ’25€507.80
€555.33
+9.4%
10.5%€643.02€413.37n/a35
Jul ’25€517.00
€566.31
+9.5%
11.0%€653.80€420.30n/a33
Jun ’25€402.50
€567.70
+41.0%
11.6%€657.95€411.22n/a34
May ’25€438.00
€571.32
+30.4%
11.5%€658.88€411.80n/a34
Apr ’25€464.80
€571.32
+22.9%
11.5%€658.88€411.80n/a34
Mar ’25€522.20
€595.73
+14.1%
9.5%€695.99€428.73n/a33
Feb ’25€573.00
€595.22
+3.9%
9.5%€696.22€428.87n/a33
Jan ’25€538.60
€577.20
+7.2%
9.2%€665.62€421.10n/a33
Dec ’24€557.20
€553.08
-0.7%
10.9%€643.51€393.46n/a33
Nov ’24€511.60
€565.48
+10.5%
10.4%€625.15€405.40€446.5033
Oct ’24€484.20
€551.37
+13.9%
12.5%€624.89€369.25€456.6034
Sep ’24€521.00
€499.01
-4.2%
11.9%€607.00€358.68€515.7033
Aug ’24€499.00
€491.08
-1.6%
11.6%€600.20€354.67€507.8033
Jul ’24€448.00
€476.68
+6.4%
11.9%€547.32€347.55€517.0032
Jun ’24€392.30
€378.09
-3.6%
8.4%€446.11€298.34€402.5031
May ’24€338.40
€367.59
+8.6%
10.4%€507.71€292.59€438.0033
Apr ’24€351.80
€369.59
+5.1%
11.2%€516.06€297.41€464.8032
Mar ’24€302.20
€369.18
+22.2%
11.9%€525.74€302.61€522.2032
Feb ’24€337.65
€356.87
+5.7%
12.0%€511.08€294.16€573.0032
Jan ’24€312.60
€363.81
+16.4%
9.9%€446.45€301.71€538.6030
Dec ’23€327.60
€359.56
+9.8%
11.7%€460.13€300.30€557.2028
Nov ’23€318.45
€377.74
+18.6%
11.7%€486.21€317.32€511.6028

Pronóstico de los analistas: El precio objetivo es más de un 20% superior al precio actual de la acción, y los analistas están dentro de un rango de acuerdo estadísticamente seguro.

Descubre empresas infravaloradas

CSE Global

S$307.3m

An investment holding company, engages in the provision of integrated industrial automation, information technology, and intelligent transport solutions in the Asia Pacific, the Americas, Europe, the Middle East, and Africa.

XCC

S$0.30

7D

1.4%

1Y

5.0%

RingCentral

US$3.2b

Provides cloud communications, video meetings, collaboration, and contact center software-as-a-service solutions worldwide.

3RCA

US$32.37

7D

-4.9%

1Y

23.1%

INTERSHOP Communications

€28.1m

Offers B2B ecommerce solutions in Germany and internationally.

ISHA

€1.90

7D

5.0%

1Y

31.9%