Ist die Nebius Group nach ihrer Expansion und einem Kursanstieg von 262% immer noch ein Schnäppchen?

• Sind Sie neugierig, ob die Aktie der Nebius Group wirklich ein Schnäppchen ist oder nur ein Hype? Schauen wir uns an, was die Zahlen und Trends tatsächlich aussagen.
• Nachdem die Aktien der Nebius Group seit Jahresbeginn um 262,3 % und im letzten Jahr um 481,8 % in die Höhe geschossen sind, sind sie in der letzten Woche um 9,3 % und im letzten Monat um 13,6 % gefallen. Dies deutet auf einen Stimmungsumschwung oder eine Marktunsicherheit hin.
• Die jüngsten Nachrichten konzentrierten sich auf die öffentlichkeitswirksamen Expansionsschritte der Nebius Group und ihren Vorstoß in neue Cloud-Technologien, die sowohl die Aufmerksamkeit der Anleger als auch der Medien auf sich zogen. Diese Entwicklungen tragen dazu bei, die Erwartungen an das zukünftige Wachstum und das Risiko der Aktie zu beeinflussen.
• In unserem Bewertungscheck erhält Nebius Group eine 2 von 6 Punkten, was darauf hindeutet, dass es viel zu diskutieren gibt, wenn es darum geht, wie der Markt dieses Unternehmen bewertet. Während wir uns mit den wichtigsten Bewertungsansätzen befassen, sollten Sie nicht vergessen, dass es eine noch bessere Möglichkeit gibt, all dies in den Kontext zu stellen, der später in diesem Artikel beschrieben wird.

Nebius Group erreicht bei unseren Bewertungstests gerade einmal 2/6 Punkte. Sehen Sie sich an, welche anderen roten Fahnen wir in der vollständigen Aufschlüsselung der Bewertung gefunden haben.

Ansatz 1: Nebius Group Discounted Cash Flow (DCF)-Analyse

Ein Discounted Cash Flow (DCF)-Modell schätzt den inneren Wert eines Unternehmens, indem es die zukünftigen Cashflows projiziert und auf ihren aktuellen Wert abzinst. Mit dieser Methode lässt sich ermitteln, was das Unternehmen heute auf der Grundlage der Erwartungen für die künftige Entwicklung wirklich wert ist.

Für die Nebius Group wird als DCF-Modell der zweistufige Free Cash Flow to Equity-Ansatz verwendet. Der zuletzt gemeldete Free Cash Flow des Unternehmens liegt bei -658,8 Mio. $, was auf eine negative Cash-Generierung in der letzten Periode hinweist. Analysten prognostizieren, dass der Cashflow mehrere Jahre lang negativ bleiben wird, wobei die Prognosen bis 2029 mit 767,1 Mio. $ positiv werden. Von diesem Zeitpunkt an zeigen die weiteren Prognosen einen kontinuierlichen Anstieg, wobei der freie Cashflow bis 2035 voraussichtlich fast 3,8 Mrd. $ erreichen wird. Die Schätzungen für spätere Jahre wurden extrapoliert und nicht direkt von Analysten übernommen.

Das Modell kommt zu dem Schluss, dass der geschätzte innere Wert der Nebius Group bei 146,44 $ pro Aktie liegt. Dies lässt darauf schließen, dass der aktuelle Aktienkurs etwa 24,5 % unter dem liegt, den das DCF-Modell als fairen Wert ansieht, was bedeutet, dass die Aktie angesichts dieser Prognosen und Annahmen unterbewertet ist.

Ergebnis: UNTERBEWERTET

Unsere Discounted Cash Flow (DCF)-Analyse legt nahe, dass Nebius Group um 24,5% unterbewertet ist. Verfolgen Sie dies in Ihrer Beobachtungsliste oder Ihrem Portfolio, oder entdecken Sie 840 weitere unterbewertete Aktien auf der Basis von Cashflows.

Im Abschnitt "Bewertung" unseres Unternehmensberichts finden Sie weitere Einzelheiten dazu, wie wir zu diesem fairen Wert für Nebius Group kommen.

Ansatz 2: Nebius Group Kurs vs. Gewinn

Das Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV) wird häufig zur Bewertung profitabler Unternehmen herangezogen, da es den Aktienkurs eines Unternehmens mit seinem Gewinn in Beziehung setzt. Das KGV hilft den Anlegern dabei, abzuschätzen, wie viel der Markt bereit ist, jetzt für jeden Dollar Gewinn zu zahlen, und ist somit eine wichtige Kennzahl für Unternehmen, die Gewinne erwirtschaften.

Das "normale" oder faire KGV für eine Aktie wird durch die Erwartungen an das künftige Gewinnwachstum und das Risiko bestimmt. Im Allgemeinen rechtfertigen höhere Wachstumsaussichten oder ein geringeres wahrgenommenes Risiko ein höheres KGV, während ein langsameres erwartetes Wachstum oder größere Unsicherheit ein niedrigeres KGV rechtfertigen.

Derzeit wird die Nebius Group mit einem KGV von 146 gehandelt, was weit über dem Durchschnitt der Softwarebranche von 35 und dem Durchschnitt der Vergleichsunternehmen von 26 liegt. Auf den ersten Blick könnte dies darauf hindeuten, dass der Markt ein außergewöhnliches Wachstum erwartet oder die Nebius Group als weniger risikoreich als ihre Konkurrenten ansieht. Allerdings spiegeln Benchmarks wie Branchen- oder Peer-Durchschnitte möglicherweise nicht die einzigartigen Aussichten des Unternehmens wider.

Hier kommt das "Fair Ratio" von Simply Wall St ins Spiel. Das faire Verhältnis ist eine firmeneigene Schätzung für das gerechtfertigte KGV der Nebius Group, die Faktoren wie das erwartete Gewinnwachstum, die Branche, die Gewinnspannen, die Marktkapitalisierung und das Risikoprofil berücksichtigt. Dieser Ansatz bietet eine besser zugeschnittene Benchmark als allgemeine Durchschnittswerte und liefert einen nuancierten Kontext darüber, wie die Aktie heute bewertet werden sollte.

Das faire Verhältnis der Nebius Group beträgt 57x. Vergleicht man dies mit dem aktuellen KGV von 146, so scheint die Aktie mit einem erheblichen Aufschlag gehandelt zu werden, selbst wenn man ihr Wachstum und andere Vorteile berücksichtigt. Dies deutet darauf hin, dass die Nebius Group auf PE-Basis zu den aktuellen Preisen wahrscheinlich überbewertet ist.

Ergebnis: ÜBERBEWERTET

Das KGV erzählt eine Geschichte, aber was ist, wenn die wahre Chance woanders liegt? Entdecken Sie 1409 Unternehmen, bei denen Insider auf explosives Wachstum wetten.

Verbessern Sie Ihre Entscheidungsfindung: Wählen Sie Ihr Nebius Group Narrative

Wir haben bereits erwähnt, dass es einen noch besseren Weg gibt, die Bewertung zu verstehen, also stellen wir Ihnen die Narrative vor. Ein Narrativ ist Ihre persönliche Geschichte hinter den Zahlen; es ermöglicht Ihnen, Ihre eigenen Annahmen über die zukünftigen Umsätze, Gewinne und Margen eines Unternehmens mit Ihren Vorstellungen über die Branche und die Risiken zu kombinieren und dann zu sehen, wie sich diese Prognosen in eine Schätzung des fairen Wertes umsetzen lassen.

Narratives schließen die Lücke zwischen der einzigartigen Geschichte eines Unternehmens und der quantitativen Analyse, indem sie Ihre Perspektive auf die Zukunft des Unternehmens direkt mit dynamischen Finanzprognosen und einem klaren, fairen Wert verknüpfen. Auf der Plattform von Simply Wall St sind Narrative einfach zu bedienen und werden auf der Community-Seite von Millionen von Anlegern genutzt, um ihre Investmentprognosen in Echtzeit zu visualisieren und zu aktualisieren.

Wenn Sie ein Narrativ erstellen oder auswählen, können Sie Ihren berechneten fairen Wert schnell mit dem aktuellen Kurs vergleichen und so entscheiden, ob jetzt der richtige Zeitpunkt zum Kaufen, Halten oder Verkaufen ist. Da die Narrative automatisch aktualisiert werden, wenn neue Nachrichten oder Gewinne veröffentlicht werden, haben Sie immer eine zukunftsorientierte und aktuelle Entscheidungshilfe, die auf den neuesten verfügbaren Daten basiert.

So sehen z. B. bullishe Investoren in der Nebius Group, die die rasche Einführung von KI und bahnbrechende Verträge berücksichtigen, einen fairen Wert von bis zu 206 $ pro Aktie, während die vorsichtigsten Investoren, die sich über den globalen Wettbewerb und strengere Vorschriften Sorgen machen, Ziele von nur 47 $ sehen. Dies zeigt, wie unterschiedliche Narratives zu unterschiedlichen Anlageentscheidungen führen.

Glauben Sie, dass hinter der Geschichte der Nebius Group noch mehr steckt? Besuchen Sie unsere Community, um zu sehen, was andere sagen!

Dieser Artikel von Simply Wall St ist allgemeiner Natur. Wir geben Kommentare ab, die auf historischen Daten und Analystenprognosen basieren und eine unvoreingenommene Methodik verwenden. Er stellt keine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Aktien dar und berücksichtigt weder Ihre Ziele noch Ihre finanzielle Situation. Unser Ziel ist es, Ihnen eine langfristig ausgerichtete, auf Fundamentaldaten basierende Analyse zu bieten. Beachten Sie, dass unsere Analyse möglicherweise nicht die neuesten kursrelevanten Unternehmensmeldungen oder qualitatives Material berücksichtigt. Simply Wall St hat keine Position in den genannten Aktien.

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