Der Preis von Sinclair, Inc. (NASDAQ:SBGI) stimmt, aber das Wachstum ist mangelhaft

In einer Zeit, in der fast die Hälfte der in der Medienbranche in den USA tätigen Unternehmen ein Kurs-Umsatz-Verhältnis (oder "KGV") von über 1x aufweisen, könnte man Sinclair, Inc.(NASDAQ:SBGI) mit seinem KGV von 0,3x als eine attraktive Investition betrachten. Wir müssten jedoch etwas tiefer graben, um festzustellen, ob es eine rationale Grundlage für das reduzierte KGV gibt.

Siehe unsere letzte Analyse zu Sinclair

Wie sich Sinclair entwickelt hat

Sinclair könnte besser dastehen, da die Einnahmen in letzter Zeit rückläufig waren, während die meisten anderen Unternehmen ein positives Einnahmenwachstum verzeichnen konnten. Es scheint, dass viele davon ausgehen, dass die schwache Umsatzentwicklung anhalten wird, was das Kurs-Gewinn-Verhältnis drückt. Man könnte also sagen, dass die Aktie billig ist, aber die Anleger werden nach einer Verbesserung Ausschau halten, bevor sie sie als günstig ansehen.

Möchten Sie herausfinden, wie Analysten die Zukunft von Sinclair im Vergleich zur Branche einschätzen? In diesem Fall ist unser kostenloser Bericht ein guter Ausgangspunkt.

Stimmen die Umsatzprognosen mit dem niedrigen Kurs-Gewinn-Verhältnis überein?

Es gibt eine inhärente Annahme, dass ein Unternehmen schlechter abschneiden sollte als die Branche, damit ein Kurs-Gewinn-Verhältnis wie das von Sinclair als angemessen angesehen werden kann.

Ein Blick zurück zeigt, dass das Umsatzwachstum des Unternehmens im vergangenen Jahr mit einem enttäuschenden Rückgang von 26 % kein Grund zur Freude war. Infolgedessen sind auch die Einnahmen von vor drei Jahren insgesamt um 46 % zurückgegangen. Man kann also mit Fug und Recht behaupten, dass das Umsatzwachstum in letzter Zeit für das Unternehmen unerwünscht war.

Die acht Analysten, die das Unternehmen beobachten, gehen davon aus, dass die Einnahmen in den kommenden drei Jahren um 1,2 % pro Jahr steigen werden. Für den Rest der Branche wird ein jährliches Wachstum von 3,9 % prognostiziert, was deutlich attraktiver ist.

Anhand dieser Informationen wird deutlich, warum Sinclair zu einem Kurs-Gewinn-Verhältnis gehandelt wird, das unter dem der Branche liegt. Es scheint, dass die meisten Anleger von einem begrenzten zukünftigen Wachstum ausgehen und nur bereit sind, einen geringeren Betrag für die Aktie zu zahlen.

Das Wichtigste zum Schluss

Im Allgemeinen bevorzugen wir die Verwendung des Kurs-Umsatz-Verhältnisses, um festzustellen, was der Markt über die allgemeine Gesundheit eines Unternehmens denkt.

Wir haben festgestellt, dass Sinclair sein niedriges Kurs-Umsatz-Verhältnis beibehält, weil seine Wachstumsprognosen erwartungsgemäß niedriger sind als die der gesamten Branche. In diesem Stadium sind die Anleger der Meinung, dass das Potenzial für eine Verbesserung der Einnahmen nicht groß genug ist, um ein höheres Kurs-Gewinn-Verhältnis zu rechtfertigen. Das Unternehmen braucht eine Wende des Schicksals, um einen Anstieg des Kurs-Gewinn-Verhältnisses in der Zukunft zu rechtfertigen.

Es ist auch erwähnenswert, dass wir 6 Warnzeichen für Sinclair gefunden haben (2 können nicht ignoriert werden!), die Sie in Betracht ziehen sollten.

Wenn Sie sich nicht sicher sind, ob das Geschäft von Sinclair stark genug ist, sollten Sie unsere interaktive Liste von Aktien mit soliden Fundamentaldaten nach anderen Unternehmen durchsuchen, die Sie vielleicht übersehen haben.

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