Warum wir uns keine Sorgen um den Aktienkurs von Tronox Holdings plc (NYSE:TROX) machen

Es ist nicht weit hergeholt zu sagen, dass das Kurs-Umsatz-Verhältnis (oder "KGV") von Tronox Holdings plc (NYSE:TROX) von 0,8x im Moment ziemlich "mittelmäßig" für Unternehmen in der Chemiebranche in den Vereinigten Staaten erscheint, wo der Median des KGV bei 1,2x liegt. Dennoch ist es nicht ratsam, das Kurs-Umsatz-Verhältnis ohne Erklärung einfach zu ignorieren, da die Anleger damit möglicherweise eine eindeutige Chance oder einen kostspieligen Fehler übersehen.

Sehen Sie sich unsere neueste Analyse zu Tronox Holdings an

Wie sieht die jüngste Performance von Tronox Holdings aus?

Mit einem Umsatz, der in letzter Zeit stärker als der Branchendurchschnitt zurückgegangen ist, hat sich Tronox Holdings sehr träge entwickelt. Vielleicht geht der Markt davon aus, dass die künftige Umsatzentwicklung mit dem Rest der Branche übereinstimmt, wodurch das Kurs-Gewinn-Verhältnis nicht gesunken ist. Wenn Sie noch an das Unternehmen glauben, wäre es Ihnen lieber, wenn das Unternehmen seine Einnahmen verbessern würde. Oder zumindest würden Sie hoffen, dass es nicht weiter unterdurchschnittlich abschneidet, wenn Sie Aktien aufkaufen wollen, solange es nicht in der Gunst des Marktes steht.

Möchten Sie herausfinden, wie die Analysten die Zukunft von Tronox Holdings im Vergleich zur Branche einschätzen? In diesem Fall ist unser kostenloser Bericht ein guter Ausgangspunkt.

Stimmen die Umsatzprognosen mit dem Kurs-Gewinn-Verhältnis überein?

Um sein Kurs-Gewinn-Verhältnis zu rechtfertigen, müsste Tronox Holdings ein Wachstum erzielen, das dem der Branche entspricht.

Bei der Durchsicht der Finanzzahlen des letzten Jahres mussten wir zu unserer Enttäuschung feststellen, dass die Einnahmen des Unternehmens um 24 % zurückgegangen sind. Dies hat den letzten Dreijahreszeitraum getrübt, in dem es dennoch gelang, einen ordentlichen Anstieg der Gesamteinnahmen um 5,4 % zu erzielen. Die Aktionäre wären also mit den mittelfristigen Wachstumsraten zufrieden, auch wenn sie es vorgezogen hätten, den Lauf fortzusetzen.

Die Schätzungen der sechs Analysten, die das Unternehmen beobachten, gehen davon aus, dass die Einnahmen in den nächsten drei Jahren um 7,9 % pro Jahr steigen werden. Für die übrige Branche wird ein jährliches Wachstum von 8,7 % prognostiziert, was keinen wesentlichen Unterschied darstellt.

Vor diesem Hintergrund ist es logisch, dass das Kurs-Gewinn-Verhältnis von Tronox Holdings dem seiner Branchenkollegen entspricht. Es scheint, dass die meisten Anleger ein durchschnittliches zukünftiges Wachstum erwarten und nur bereit sind, einen moderaten Betrag für die Aktie zu zahlen.

Das Wichtigste zum Schluss

Normalerweise warnen wir davor, bei Investitionsentscheidungen zu viel in das Kurs-Umsatz-Verhältnis hineinzuinterpretieren, obwohl es viel darüber aussagen kann, was andere Marktteilnehmer über das Unternehmen denken.

Unser Blick auf die Umsatzwachstumsschätzungen von Tronox Holdings zeigt, dass das Kurs-Umsatz-Verhältnis in etwa dem entspricht, was wir erwarten, da beide Kennziffern eng mit dem Branchendurchschnitt übereinstimmen. Zum jetzigen Zeitpunkt sind die Anleger der Ansicht, dass das Potenzial für eine Verbesserung oder Verschlechterung der Einnahmen nicht groß genug ist, um das Kurs-Gewinn-Verhältnis in eine höhere oder niedrigere Richtung zu treiben. Alles in allem ist es schwer vorstellbar, dass sich der Aktienkurs in naher Zukunft stark in die eine oder andere Richtung bewegen wird, wenn die Schätzungen für das Kurs-Gewinn-Verhältnis und die Einnahmen keine größeren Schocks enthalten.

Vergessen Sie nicht, dass es auch andere Risiken geben kann. Wir haben zum Beispiel 2 Warnzeichen für Tronox Holdings identifiziert , die Sie beachten sollten.

Wenn diese Risiken Sie dazu veranlassen, Ihre Meinung über Tronox Holdings zu überdenken, sollten Sie unsere interaktive Liste hochwertiger Aktien durchsehen, um sich ein Bild von den anderen Aktien zu machen.

Haben Sie Feedback zu diesem Artikel? Sind Sie über den Inhalt besorgt? Setzen Sie sich direkt mit uns in Verbindung. Sie können auch eine E-Mail an editorial-team (at) simplywallst.com senden.

Dieser Artikel von Simply Wall St ist allgemeiner Natur. Wir kommentieren ausschließlich auf der Grundlage historischer Daten und Analystenprognosen und verwenden dabei eine unvoreingenommene Methodik. Unsere Artikel sind nicht als Finanzberatung gedacht. Er stellt keine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Aktien dar und berücksichtigt weder Ihre Ziele noch Ihre finanzielle Situation. Unser Ziel ist es, Ihnen eine langfristig orientierte Analyse auf der Grundlage von Fundamentaldaten zu bieten. Beachten Sie, dass unsere Analyse möglicherweise nicht die neuesten kursrelevanten Unternehmensmeldungen oder qualitatives Material berücksichtigt. Simply Wall St hat keine Position in den genannten Aktien.