Die Risiken für die Aktionärsrendite sind bei diesen Kursen für MoneyLion Inc. (NYSE:ML) erhöht

Das Kurs-Umsatz-Verhältnis (oder "KGV") von MoneyLion Inc.(NYSE:ML) von 1,8 mag nicht wie eine attraktive Investitionsmöglichkeit aussehen, wenn man bedenkt, dass fast die Hälfte der Unternehmen in der Konsumfinanzierungsbranche in den Vereinigten Staaten ein KGV von unter 1,2 haben. Dennoch müssen wir etwas tiefer graben, um festzustellen, ob es eine rationale Grundlage für das hohe KGV gibt.

Siehe unsere letzte Analyse für MoneyLion

Was bedeutet das Kurs-Umsatz-Verhältnis von MoneyLion für die Aktionäre?

Die jüngste Zeit war für MoneyLion von Vorteil, da die Einnahmen des Unternehmens schneller als bei den meisten anderen Unternehmen gestiegen sind. Das Kurs-Gewinn-Verhältnis ist wahrscheinlich deshalb so hoch, weil die Anleger glauben, dass diese starke Umsatzentwicklung anhalten wird. Das sollten Sie wirklich hoffen, denn sonst zahlen Sie einen ziemlich hohen Preis ohne besonderen Grund.

Möchten Sie herausfinden, wie die Analysten die Zukunft von MoneyLion im Vergleich zur Branche einschätzen? In diesem Fall ist unser kostenloser Bericht ein guter Ausgangspunkt.

Wie entwickelt sich das Umsatzwachstum von MoneyLion?

Es gibt eine inhärente Annahme, dass ein Unternehmen besser abschneiden sollte als die Branche, damit ein KGV wie das von MoneyLion als angemessen betrachtet werden kann.

Betrachtet man das Umsatzwachstum des letzten Jahres, so verzeichnete das Unternehmen einen fantastischen Anstieg von 24 %. Spektakulär ist, dass sich das dreijährige Umsatzwachstum um mehrere Größenordnungen erhöht hat, was zum Teil auf das Umsatzwachstum der letzten 12 Monate zurückzuführen ist. Wir können also zunächst einmal bestätigen, dass das Unternehmen in diesem Zeitraum ein enormes Umsatzwachstum erzielt hat.

Für die Zukunft gehen die fünf Analysten, die das Unternehmen beobachten, von einem Umsatzwachstum von 23 % im nächsten Jahr aus. Das ist deutlich weniger als die 33 % Wachstumsprognose für die gesamte Branche.

In Anbetracht dessen ist es alarmierend, dass das Kurs-Gewinn-Verhältnis von MoneyLion über dem der meisten anderen Unternehmen liegt. Offensichtlich sind viele Investoren des Unternehmens weitaus optimistischer als die Analysten vermuten und nicht bereit, ihre Aktien zu jedem Preis loszulassen. Es ist gut möglich, dass sich diese Aktionäre auf künftige Enttäuschungen gefasst machen, wenn das Kurs-Gewinn-Verhältnis auf ein Niveau fällt, das den Wachstumsaussichten besser entspricht.

Das Wichtigste zum Schluss

Wir sind der Meinung, dass das Kurs-Umsatz-Verhältnis nicht in erster Linie ein Bewertungsinstrument ist, sondern vielmehr dazu dient, die aktuelle Stimmung der Anleger und ihre Zukunftserwartungen zu beurteilen.

Wir sind zu dem Schluss gekommen, dass MoneyLion derzeit mit einem viel höheren Kurs-Umsatz-Verhältnis als erwartet gehandelt wird, da das prognostizierte Wachstum niedriger ist als das der gesamten Branche. Im Moment fühlen wir uns mit dem hohen Kurs-Gewinn-Verhältnis nicht wohl, da die prognostizierten künftigen Einnahmen eine solch positive Stimmung nicht lange stützen dürften. Solange sich diese Bedingungen nicht merklich verbessern, ist es sehr schwierig, diese Preise als angemessen zu akzeptieren.

Bevor Sie den nächsten Schritt machen, sollten Sie die 3 Warnzeichen für MoneyLion kennen, die wir aufgedeckt haben.

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