Hamilton Beach Brands Holding Company (NYSE:HBB) wird durch unzureichendes Wachstum zurückgehalten, selbst nachdem die Aktien um 27% gestiegen sind

Die Aktionäre der Hamilton Beach Brands Holding Company(NYSE:HBB) wurden für ihre Geduld mit einem Kurssprung von 27 % im letzten Monat belohnt. Der jährliche Zuwachs liegt nach dem jüngsten Anstieg bei 125 % und lässt die Anleger aufhorchen.

Trotz des Kursanstiegs sendet die Hamilton Beach Brands Holding mit einem Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV) von 12,8 im Moment möglicherweise immer noch positive Signale aus, da fast die Hälfte aller Unternehmen in den Vereinigten Staaten ein KGV von mehr als 18 aufweisen und sogar KGVs von mehr als 33 nicht ungewöhnlich sind. Das KGV könnte jedoch aus einem bestimmten Grund niedrig sein, und es bedarf weiterer Untersuchungen, um festzustellen, ob es gerechtfertigt ist.

Es sieht so aus, als ob das Gewinnwachstum die Hamilton Beach Brands Holding in letzter Zeit im Stich gelassen hat, was nicht gerade ein Grund zum Jubeln ist. Eine Möglichkeit ist, dass das KGV niedrig ist, weil die Anleger der Meinung sind, dass diese geringe Gewinnwachstumsrate in naher Zukunft wahrscheinlich schlechter abschneiden wird als der breite Markt. Wenn Sie das Unternehmen mögen, sollten Sie hoffen, dass dies nicht der Fall ist, damit Sie möglicherweise Aktien kaufen können, während es in Ungnade gefallen ist.

Sehen Sie sich unsere neueste Analyse zu Hamilton Beach Brands Holding an

Obwohl für Hamilton Beach Brands Holding keine Analystenschätzungen verfügbar sind, werfen Sie einen Blick auf diese kostenlose , datenreiche Visualisierung , um zu sehen, wie das Unternehmen bei Gewinn, Umsatz und Cashflow abschneidet.

Gibt es ein Wachstum für Hamilton Beach Brands Holding?

Es gibt eine inhärente Annahme, dass ein Unternehmen schlechter abschneiden sollte als der Markt, damit ein KGV wie das von Hamilton Beach Brands Holding als angemessen betrachtet werden kann.

Rückblickend hat das letzte Jahr praktisch die gleichen Zahlen für den Gewinn des Unternehmens geliefert wie das Jahr zuvor. Auch im Vergleich zu vor drei Jahren hat sich nicht viel geändert, da die Gewinne in dieser Zeit stagniert haben. Dementsprechend wären die Aktionäre wahrscheinlich nicht mit dem völligen Fehlen eines mittelfristigen Wachstums zufrieden gewesen.

Im Vergleich zum Markt, dem für die nächsten 12 Monate ein Wachstum von 11 % vorausgesagt wird, ist die Dynamik des Unternehmens auf der Grundlage der jüngsten mittelfristigen annualisierten Ertragsergebnisse schwächer.

Anhand dieser Informationen wird deutlich, warum die Hamilton Beach Brands Holding zu einem niedrigeren KGV als der Markt gehandelt wird. Offenbar gehen die meisten Anleger davon aus, dass sich die zuletzt begrenzten Wachstumsraten auch in Zukunft fortsetzen werden, und sind nur bereit, einen geringeren Betrag für die Aktie zu zahlen.

Was können wir aus dem KGV der Hamilton Beach Brands Holding lernen?

Der jüngste Kursanstieg reichte nicht aus, um das KGV der Hamilton Beach Brands Holding in die Nähe des Marktmedians zu bringen. Obwohl das Kurs-Gewinn-Verhältnis nicht ausschlaggebend dafür sein sollte, ob Sie eine Aktie kaufen oder nicht, ist es doch ein recht gutes Barometer für die Gewinnerwartungen.

Wie wir vermutet hatten, ergab unsere Untersuchung der Hamilton Beach Brands Holding, dass die dreijährigen Gewinntrends zu ihrem niedrigen KGV beitragen, da sie schlechter aussehen als die aktuellen Markterwartungen. Im Moment akzeptieren die Aktionäre das niedrige KGV, da sie sich damit abfinden, dass die künftigen Gewinne wahrscheinlich keine angenehmen Überraschungen bieten werden. Solange sich die jüngsten mittelfristigen Bedingungen nicht verbessern, werden sie weiterhin eine Barriere für den Aktienkurs auf diesem Niveau bilden.

Vergessen Sie nicht, dass es auch andere Risiken geben kann. Wir haben zum Beispiel 2 Warnzeichen für Hamilton Beach Brands Holding identifiziert ( 1 davon gefällt uns nicht), die Sie beachten sollten.

Wenn diese Risiken Sie dazu veranlassen, Ihre Meinung über Hamilton Beach Brands Holding zu überdenken, sollten Sie sich unsere interaktive Liste mit Qualitätsaktien ansehen, um sich ein Bild von den anderen Aktien zu machen, die es gibt.

Haben Sie Feedback zu diesem Artikel? Sind Sie über den Inhalt besorgt? Setzen Sie sich direkt mit uns in Verbindung. Sie können auch eine E-Mail an editorial-team (at) simplywallst.com senden.

Dieser Artikel von Simply Wall St ist allgemeiner Natur. Wir kommentieren ausschließlich auf der Grundlage historischer Daten und Analystenprognosen und verwenden dabei eine unvoreingenommene Methodik. Unsere Artikel sind nicht als Finanzberatung gedacht. Er stellt keine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Aktien dar und berücksichtigt weder Ihre Ziele noch Ihre finanzielle Situation. Unser Ziel ist es, Ihnen eine langfristig orientierte Analyse auf der Grundlage von Fundamentaldaten zu bieten. Beachten Sie, dass unsere Analyse möglicherweise nicht die neuesten kursrelevanten Unternehmensmeldungen oder qualitatives Material berücksichtigt. Simply Wall St hat keine Position in den genannten Aktien.