Dogness (International) Corporation's (NASDAQ:DOGZ) Aktien klettern um 27%, aber das Geschäft ist noch nicht aufgeholt

Trotz eines bereits starken Laufs haben die Aktien von Dogness (International) Corporation(NASDAQ:DOGZ) weiter zugelegt, mit einem Plus von 27% in den letzten dreißig Tagen. Die letzten 30 Tage waren die Kirsche auf dem Sahnehäubchen des 1.670%igen Gewinns der Aktie im letzten Jahr, was nichts weniger als spektakulär ist.

Nach einem so großen Kurssprung, bei dem fast die Hälfte der Unternehmen in der US-Luxusbranche ein Kurs-Umsatz-Verhältnis (oder "KGV") von unter 0,8 aufweisen, könnte man meinen, dass Dogness (International) mit seinem KGV von 46,3 eine Aktie ist, die es nicht wert ist, untersucht zu werden. Das Kurs-Gewinn-Verhältnis könnte jedoch aus einem bestimmten Grund recht hoch sein, und es bedarf weiterer Untersuchungen, um festzustellen, ob es gerechtfertigt ist.

Lesen Sie unsere letzte Analyse zu Dogness (International)

Wie hat sich Dogness (International) in letzter Zeit entwickelt?

Nehmen wir zum Beispiel an, dass die finanzielle Leistung von Dogness (International) in letzter Zeit schlecht war, da die Einnahmen zurückgegangen sind. Eine Möglichkeit ist, dass das Kurs-Gewinn-Verhältnis hoch ist, weil die Anleger glauben, dass das Unternehmen immer noch genug tun wird, um in naher Zukunft besser abzuschneiden als die breitere Branche. Das sollte man wirklich hoffen, denn sonst zahlt man einen ziemlich hohen Preis ohne besonderen Grund.

Für Dogness (International) liegen zwar keine Analystenschätzungen vor, aber werfen Sie einen Blick auf diese kostenlose , datenreiche Visualisierung , um zu sehen, wie das Unternehmen bei Gewinn, Umsatz und Cashflow abschneidet.

Wird für Dogness (International) ein ausreichendes Ertragswachstum prognostiziert?

Es gibt eine inhärente Annahme, dass ein Unternehmen die Branche bei weitem übertreffen sollte, damit ein KGV wie das von Dogness (International) als angemessen betrachtet werden kann.

Rückblickend hat das letzte Jahr dem Unternehmen einen frustrierenden Rückgang von 16 % beim Umsatz beschert. Die letzten drei Jahre sehen auch nicht gut aus, da das Unternehmen insgesamt einen Umsatzrückgang von 39 % verzeichnete. Man kann also mit Fug und Recht behaupten, dass das Umsatzwachstum in letzter Zeit für das Unternehmen unerwünscht war.

Vergleicht man dies mit der Branche, für die in den nächsten 12 Monaten ein Wachstum von 4,4 % prognostiziert wird, so ergibt sich auf der Grundlage der jüngsten mittelfristigen Umsatzergebnisse ein ernüchterndes Bild der Abwärtsdynamik des Unternehmens.

In Anbetracht dessen ist es alarmierend, dass das Kurs-Gewinn-Verhältnis von Dogness (International) über dem der meisten anderen Unternehmen liegt. Offenbar sind viele Anleger des Unternehmens weitaus optimistischer, als es die jüngste Zeit vermuten lässt, und sind nicht bereit, ihre Aktien zu jedem Preis abzugeben. Nur die Kühnsten würden davon ausgehen, dass diese Preise nachhaltig sind, da eine Fortsetzung der jüngsten Umsatztrends den Aktienkurs letztendlich wahrscheinlich stark belasten wird.

Was bedeutet das Kurs-Gewinn-Verhältnis von Dogness (International) für die Anleger?

Der starke Anstieg des Aktienkurses hat auch das Kurs-Gewinn-Verhältnis von Dogness (International) in die Höhe schnellen lassen. Im Allgemeinen ziehen wir es vor, das Kurs-Umsatz-Verhältnis nur zu verwenden, um festzustellen, was der Markt über die allgemeine Gesundheit eines Unternehmens denkt.

Unsere Untersuchung von Dogness (International) ergab, dass die mittelfristig schrumpfenden Einnahmen nicht zu einem so niedrigen Kurs-Umsatz-Verhältnis führen, wie wir erwartet hatten, da die Branche wachsen wird. Wenn wir sehen, dass die Einnahmen rückläufig sind und hinter den Branchenprognosen zurückbleiben, halten wir die Möglichkeit eines Kursrückgangs für sehr realistisch, was das Kurs-Gewinn-Verhältnis wieder in den Bereich der Angemessenheit bringt. Sollten sich die jüngsten mittelfristigen Umsatztrends fortsetzen, würde dies ein erhebliches Risiko für die Investitionen der bestehenden Aktionäre darstellen, und potenzielle Investoren werden es schwer haben, den aktuellen Wert der Aktie zu akzeptieren.

Außerdem sollten Sie sich über diese 3 Warnzeichen informieren, die wir bei Dogness (International) festgestellt haben (darunter 2, die nicht ignoriert werden sollten).

Wenn Sie sich nicht sicher sind, wie stark das Geschäft von Dogness (International) ist, sollten Sie unsere interaktive Liste von Aktien mit soliden Fundamentaldaten nach anderen Unternehmen durchsuchen, die Sie vielleicht übersehen haben.

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