Investoren interessieren sich für die Ergebnisse von Johnson Controls International plc (NYSE:JCI)

Mit einem Kurs-Gewinn-Verhältnis (oder "KGV") von 28 sendet Johnson Controls International plc(NYSE:JCI) derzeit möglicherweise sehr pessimistische Signale aus, wenn man bedenkt, dass fast die Hälfte aller Unternehmen in den Vereinigten Staaten ein KGV von weniger als 17 haben und sogar KGVs von weniger als 10 nicht ungewöhnlich sind. Dennoch müssten wir etwas tiefer graben, um festzustellen, ob es eine rationale Grundlage für das stark erhöhte KGV gibt.

Mit Gewinnen, die in letzter Zeit stärker zurückgingen als die des Marktes, hat sich Johnson Controls International sehr schwerfällig entwickelt. Es könnte sein, dass viele erwarten, dass sich die schlechte Ertragslage deutlich erholen wird, was das KGV vor einem Zusammenbruch bewahrt hat. Wenn nicht, dann könnten die bestehenden Aktionäre sehr nervös sein, was die Lebensfähigkeit des Aktienkurses angeht.

Siehe unsere neueste Analyse zu Johnson Controls International

Möchten Sie herausfinden, wie Analysten die Zukunft von Johnson Controls International im Vergleich zur Branche einschätzen? In diesem Fall ist unser kostenloser Bericht ein guter Ausgangspunkt.

Gibt es genug Wachstum für Johnson Controls International?

Ein so hohes Kurs-Gewinn-Verhältnis wie das von Johnson Controls International ist nur dann wirklich angenehm, wenn das Wachstum des Unternehmens auf dem besten Weg ist, den Markt deutlich zu übertreffen.

Ein Blick auf die Ergebnisse des letzten Jahres zeigt, dass die Gewinne des Unternehmens enttäuschend um 20 % gesunken sind. Wenigstens ist es gelungen, den Gewinn pro Aktie dank der früheren Wachstumsperiode gegenüber dem Vorjahr nicht völlig zurückzufahren. Wir haben also den Eindruck, dass das Unternehmen in Bezug auf das Gewinnwachstum in diesem Zeitraum ein gemischtes Ergebnis erzielt hat.

Die Schätzungen der Analysten, die das Unternehmen beobachten, gehen davon aus, dass die Erträge im nächsten Jahr um 58 % steigen werden. Das ist deutlich mehr als die 15 % Wachstumsprognose für den breiten Markt.

Anhand dieser Informationen wird deutlich, warum Johnson Controls International im Vergleich zum Markt mit einem so hohen KGV gehandelt wird. Es scheint, dass die meisten Anleger dieses starke zukünftige Wachstum erwarten und bereit sind, mehr für die Aktie zu zahlen.

Was können wir aus dem KGV von Johnson Controls International lernen?

Das Kurs-Gewinn-Verhältnis sollte zwar nicht ausschlaggebend dafür sein, ob man eine Aktie kauft oder nicht, aber es ist ein recht gutes Barometer für die Gewinnerwartungen.

Wie wir vermutet haben, ergab unsere Untersuchung der Analystenprognosen von Johnson Controls International, dass die überdurchschnittlichen Gewinnaussichten zu dem hohen KGV beitragen. In diesem Stadium sind die Anleger der Meinung, dass das Potenzial für eine Verschlechterung der Erträge nicht groß genug ist, um ein niedrigeres KGV zu rechtfertigen. Es ist schwer vorstellbar, dass der Aktienkurs unter diesen Umständen in naher Zukunft stark fallen wird.

Es gibt auch andere wichtige Risikofaktoren, die zu berücksichtigen sind, und wir haben 4 Warnzeichen für Johnson Controls International entdeckt (1 ist besorgniserregend!), die Sie beachten sollten, bevor Sie hier investieren.

Natürlich können Sie eine fantastische Investition finden, wenn Sie sich ein paar gute Kandidaten ansehen. Werfen Sie also einen Blick auf diese kostenlose Liste von Unternehmen mit einer starken Wachstumsbilanz, die mit einem niedrigen KGV gehandelt werden.

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