Stock Analysis
尽管公布了健康的收益,但威科集团公司(纳斯达克股票代码:WEYS)的股价一直相当疲软。 我们的分析表明,投资者应该注意到一些值得期待的原因。
对照威科集团的收益分析现金流
许多投资者都没听说过现金流的应计比率,但它实际上是衡量一家公司在特定时期的利润与自由现金流(FCF)之间关系的有用指标。 要获得应计比率,我们首先要从某一时期的利润中减去 FCF,然后用这一数字除以该时期的平均运营资产。 该比率向我们展示了公司利润超出 FCF 的程度。
因此,负的应计比率对公司来说是正数,而正的应计比率则是负数。 这并不意味着我们应该担心正的应计比率,但值得注意的是应计比率相当高的情况。 值得注意的是,有一些学术证据表明,一般来说,应计比率高对近期利润来说是个坏兆头。
在截至 2023 年 12 月的 12 个月中,威科集团的应计比率为-0.32。 这意味着它有非常好的现金转换能力,去年的盈利实际上大大低估了它的自由现金流。 事实上,该公司去年的自由现金流为 9500 万美元,远远高于其 3020 万美元的法定利润。 值得注意的是,Weyco 集团去年的自由现金流为负值,因此今年的 9500 万美元是一个可喜的进步。
注:我们始终建议投资者检查资产负债表的实力。点击这里查看我们对 Weyco 集团的资产负债表分析。
我们对威科集团利润表现的看法
让股东们感到高兴的是,Weyco 集团产生了大量的自由现金流来支持其法定利润数字。 正因为如此,我们认为 Weyco 集团的潜在盈利潜力与法定利润看起来一样好,甚至可能更好! 本文的目的是评估法定利润在多大程度上可以反映公司的潜力,但还有很多问题需要考虑。 如果你想更深入地了解威科集团,你还可以看看它目前面临哪些风险。 每家公司都有风险,而我们已经发现了Weyco 集团的一个警示信号,您应该了解一下。
本说明只探讨了一个能揭示 Weyco 集团利润性质的因素。 但是,您还可以从很多其他方面来了解对一家公司的看法。 例如,许多人认为高股本回报率表明企业经济状况良好,而其他人则喜欢 "跟着钱走",寻找内部人士购买的股票。 虽然您可能需要做一些研究,但您可能会发现这个免费的 高股本回报率公司集合或 这个内部人士正在购买的股票列表很有用。
对本文有反馈意见?对内容有疑问?请 直接与我们 联系 。 或者,发送电子邮件至 editorial-team (at) simplywallst.com。
本文由 Simply Wall St 撰写,属一般性文章。我们仅根据历史数据和分析师预测,采用公正的方法提供评论,我们的文章无意作为财务建议。本文不构成买卖任何股票的建议,也不考虑您的目标或财务状况。我们旨在为您提供由基本面数据驱动的长期重点分析。请注意,我们的分析可能不包括最新的价格敏感公司公告或定性材料。Simply Wall St 不持有上述任何股票。
This article has been translated from its original English version, which you can find here.