Kazançlar Iskalandı: CDW Corporation EPS'yi %13 Oranında Iskaladı ve Analistler Tahminlerini Revize Ediyor

CDW Corporation(NASDAQ:CDW) için zor bir dönem olacak gibi görünüyor; şirket bir hafta önce piyasanın hisse senedine bakışını önemli ölçüde etkileyebilecek hayal kırıklığı yaratan ilk çeyrek sonuçlarını açıkladı. Genel olarak iyi bir sonuç değildi - gelir 4,9 milyar ABD doları ile analist tahminlerinin çok az altında kalırken, yasal kazançlar tahminleri %13 oranında aşarak hisse başına sadece 1,59 ABD doları olarak gerçekleşti. Bu dönem yatırımcılar için önemli bir dönemdir, çünkü bir şirketin raporundaki performansını takip edebilir, uzmanların gelecek yıl için tahminlerine bakabilir ve işletmeye yönelik beklentilerde herhangi bir değişiklik olup olmadığını görebilirler. Okuyucuların, analistlerin gelecek yıl için kazanç sonrası en son (yasal) tahminlerini görmeyi ilginç bulacağını düşündük.

CDW için en son analizimizi görüntüleyin

Son sonuçlar dikkate alındığında, CDW'nin on analistinin mevcut konsensüsü 2024 yılında 21,7 milyar ABD doları gelir elde edilmesi yönünde. Bu, son 12 aydaki gelirinde %2,7'lik tatmin edici bir artışı yansıtacaktır. Hisse başına yasal kazancın %6,0 artışla 8,60 ABD dolarına ulaşacağı tahmin ediliyor. Ancak son kazançlardan önce analistler 2024 yılında 22,1 milyar ABD$ gelir ve 9,20 ABD$ hisse başına kazanç (EPS) bekliyorlardı. Analistler, gelecek yıl için hisse başına kazanç rakamlarındaki küçük düşüş göz önüne alındığında, son sonuçlardan sonra işletme hakkında biraz daha olumsuz hale gelmiş gibi görünüyor.

Analistlerin daha düşük tahmini kazançları hisse senedi fiyatının performansıyla açıkça ilişkilendirmesiyle, konsensüs fiyat hedefinin %6,2 düşüşle 251 ABD Dolarına gerilediğini öğrenmek şaşırtıcı olabilir. Ancak bu verilerden çıkarabileceğimiz tek sonuç bu değil, çünkü bazı yatırımcılar analist fiyat hedeflerini değerlendirirken tahminlerdeki farkı da göz önünde bulundurmayı seviyor. CDW'ye ilişkin bazı farklı algılar mevcut olup, en yükseliş yanlısı analist hisse başına 274 ABD$, en düşüş yanlısı ise 232 ABD$ değer biçmektedir. Yine de, nispeten yakın bir tahmin grubuyla, analistler değerlemelerine oldukça güveniyor gibi görünüyor, bu da CDW'nin tahmin edilmesi kolay bir iş olduğunu veya analistlerin hepsinin benzer varsayımlar kullandığını gösteriyor.

Bu tahminler ilgi çekicidir, ancak tahminlerin hem CDW'nin geçmiş performansıyla hem de aynı sektördeki emsalleriyle nasıl karşılaştırıldığını görmek için biraz daha geniş bir çerçeve çizmek faydalı olabilir. CDW'nin gelir artışının önemli ölçüde yavaşlayacağına dair bir beklenti olduğu oldukça açık. 2024 yılı sonuna kadar gelirlerin yıllık bazda %3,6 büyüme göstermesi bekleniyor. Bu, son beş yıldaki %6,4'lük tarihsel büyüme oranıyla karşılaştırılmaktadır. Karşılaştırma yapmak gerekirse, bu sektörde analist kapsamındaki diğer şirketlerin gelirlerinin yılda %6,1 oranında artacağı tahmin ediliyor. Dolayısıyla, gelir artışının yavaşlaması beklenirken, sektörün genelinin de CDW'den daha hızlı büyümesinin beklendiği oldukça açık.

Alt Çizgi

Buradan çıkarılması gereken en önemli sonuç, analistlerin hisse başına kazanç tahminlerini düşürmüş olmaları ve bu sonuçların ardından hissiyatta belirgin bir düşüş yaşandığını göstermeleridir. Öte yandan, gelir tahminlerinde büyük bir değişiklik olmadı; ancak tahminler sektörün genelinden daha kötü performans göstereceklerini ima ediyor. Konsensüs fiyat hedefi, analistlerin son sonuçlarla güven tazelemediği ve CDW'nin gelecekteki değerlemesine ilişkin daha düşük bir tahmine yol açtığı için ölçülebilir bir şekilde düştü.

Bununla birlikte, şirketin kazançlarının uzun vadeli yörüngesi gelecek yıldan çok daha önemlidir. Birden fazla CDW analistinden 2026 yılına kadar uzanan tahminlerimiz var ve bunları platformumuzda ücretsiz olarak görebilirsiniz.

Yine de her zaman riskleri düşünmelisiniz. Örnek olarak, CDW için dikkat etmeniz gereken 1 uyarı işareti tespit ettik.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.