Cheetah Mobile Inc'in (NYSE:CMCM) Hisse Fiyatı %27 Arttı Ancak İş Beklentilerinin de Yükseltilmesi Gerekiyor

Cheetah Mobile Inc.(NYSE:CMCM) hisse fiyatı geçtiğimiz ay çok iyi bir performans göstererek %27'lik mükemmel bir kazanç elde etti. Daha geniş bir bakış açısıyla, geçen ayki kadar güçlü olmasa da, %23'lük tüm yıl kazancı da oldukça makul.

Fiyattaki bu büyük sıçramadan sonra bile, Cheetah Mobile'ın 0,9x'lik fiyat-satış (veya "P/S") oranı, şirketlerin yaklaşık yarısının 4,4x'in üzerinde P/S oranlarına sahip olduğu ve hatta 12x'in üzerinde P/S'nin oldukça yaygın olduğu Amerika Birleşik Devletleri'ndeki daha geniş Yazılım endüstrisine kıyasla şu anda hala güçlü bir alım gibi görünebilir. Bununla birlikte, oldukça düşük F/K için rasyonel bir temel olup olmadığını belirlemek için biraz daha derine inmemiz gerekir.

Cheetah Mobile için son analizimize göz atın

Cheetah Mobile Son Zamanlarda Nasıl Performans Gösterdi?

Örneğin, Cheetah Mobile'ın finansal performansının son zamanlarda zayıf olduğunu ve gelirinin düştüğünü düşünün. Belki de piyasa, son gelir performansının sektöre ayak uydurmak için yeterince iyi olmadığına inanıyor ve bu da P / S oranının zarar görmesine neden oluyor. Cheetah Mobile'da yükselişe geçenler, hisse senedini daha düşük bir değerlemeyle alabilmek için durumun böyle olmadığını umacaklardır.

Cheetah Mobile için herhangi bir analist tahmini bulunmamakla birlikte, şirketin kazanç, gelir ve nakit akışında nasıl bir performans sergilediğini görmek için bu ücretsiz veri açısından zengin görselleştirmeye bir göz atın.

Cheetah Mobile İçin Herhangi Bir Gelir Artışı Tahmini Var mı?

Cheetah Mobile'ınki kadar düşük bir F/K'yı gerçekten rahatlıkla görebileceğiniz tek zaman, şirketin büyümesinin sektörün kesinlikle gerisinde kalacağı zamandır.

Geriye dönüp baktığımızda, geçtiğimiz yıl şirketin cirosunda %24'lük sinir bozucu bir düşüş yaşandığını görüyoruz. Şirketin gelirleri toplamda %57 oranında azaldığı için son üç yıl da iyi görünmüyor. Bu nedenle, son zamanlarda gelir artışının şirket için istenmeyen bir durum olduğunu söylemek doğru olacaktır.

Önümüzdeki 12 ay içinde %15 büyüme göstermesi beklenen sektörle karşılaştırıldığında, şirketin son orta vadeli gelir sonuçlarına göre aşağı yönlü ivme göstermesi ciddi bir tablo oluşturuyor.

Bunun ışığında, Cheetah Mobile'ın F/K'sının diğer şirketlerin çoğunun altında olması anlaşılabilir bir durum. Bununla birlikte, gelirler tersine giderken F/K'nın henüz bir tabana ulaştığının garantisi yok. Bu fiyatları korumak bile zor olabilir çünkü son gelir trendleri hisseleri zaten aşağı çekiyor.

Cheetah Mobile'ın F/K'sından Ne Öğrenebiliriz?

Böylesine güçlü bir fiyat hareketinden sonra bile Cheetah Mobile'ın F/K'sı hala sektörün geri kalanının gerisinde. Hisse senedinizi satıp satmamanız gerektiğini belirlemek için tek başına fiyat-satış oranını kullanmak mantıklı değildir, ancak şirketin gelecekteki beklentileri için pratik bir rehber olabilir.

Cheetah Mobile'ın orta vadede düşen geliri nedeniyle düşük P/S oranını koruması şaşırtıcı değil. Bu aşamada yatırımcılar, gelirdeki iyileşme potansiyelinin daha yüksek bir P/S oranını haklı çıkaracak kadar büyük olmadığını düşünüyor. Mevcut koşullar göz önüne alındığında, son orta vadeli gelir eğilimlerinin devam etmesi halinde hisse fiyatının yakın gelecekte her iki yönde de önemli bir hareket yaşaması olası görünmüyor.

Bir sonraki adımı atmadan önce, Cheetah Mobile için ortaya çıkardığımız 3 uyarı işaretini (1 tanesi göz ardı edilmemelidir!) bilmelisiniz.

Kâr eden güçlü şirketler ilginizi çekiyorsa, düşük F/K ile işlem gören (ancak kazançlarını artırabileceklerini kanıtlamış) ilginç şirket lerden oluşan bu ücretsiz listeye göz atmak isteyeceksiniz.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.