Aehr Test Systems (NASDAQ:AEHR) Hissedarları Çıkış Arayışında Olabilir

Aehr Test Systems (NASDAQ:AEHR) 38,5x'lik fiyat/kazanç (ya da "F/K") oranıyla, Amerika Birleşik Devletleri'ndeki şirketlerin neredeyse yarısının 16x'in altında F/K oranına sahip olduğu ve hatta 9x'in altındaki F/K'ların alışılmadık olmadığı göz önüne alındığında, şu anda çok aşağı yönlü sinyaller veriyor olabilir. Ancak, F/K'nın oldukça yüksek olmasının bir nedeni olabilir ve bunun haklı olup olmadığını belirlemek için daha fazla araştırma yapılması gerekir.

Aehr Test Systems, kazançlarını gerçekten hızlı bir şekilde artırdığı için son zamanlarda kesinlikle harika bir iş çıkarıyor. F/K muhtemelen yüksek çünkü yatırımcılar bu güçlü kazanç artışının yakın gelecekte daha geniş pazardan daha iyi performans göstermeye yeteceğini düşünüyor. Aksi takdirde, mevcut hissedarlar hisse fiyatının uygulanabilirliği konusunda biraz gergin olabilirler.

Aehr Test Systems için son analizimize bakın

Aehr Test Systems için analist tahmini bulunmamasına rağmen, şirketin kazanç, gelir ve nakit akışında nasıl bir performans sergilediğini görmek için bu ücretsiz veri açısından zengin görselleştirmeye bir göz atın.

Büyüme Yüksek F/K ile Uyuşuyor mu?

Aehr Test Systems gibi F/K oranlarının makul kabul edilebilmesi için bir şirketin piyasadan çok daha iyi performans göstermesi gerektiğine dair doğal bir varsayım vardır.

İlk olarak geriye dönüp baktığımızda, şirketin geçen yıl hisse başına kazancını %90 gibi etkileyici bir oranda artırdığını görüyoruz. Bununla birlikte, uzun vadeli performansı o kadar güçlü olmamış ve üç yıllık EPS büyümesi genel olarak nispeten yok olmuştur. Buna göre, hissedarlar muhtemelen istikrarsız orta vadeli büyüme oranlarından fazla memnun kalmayacaklardır.

Bu son orta vadeli kazanç yörüngesini daha geniş piyasanın bir yıllık %10'luk büyüme tahminiyle karşılaştırdığımızda, yıllık bazda belirgin bir şekilde daha az cazip olduğunu görüyoruz.

Bunun ışığında, Aehr Test Systems'in F/K'sının diğer şirketlerin çoğunun üzerinde olması endişe verici. Görünüşe göre şirketteki pek çok yatırımcı son zamanların gösterdiğinden çok daha fazla yükselişte ve hisselerini herhangi bir fiyattan bırakmaya istekli değiller. Mevcut hissedarların, F/K'nın son büyüme oranlarıyla daha uyumlu seviyelere düşmesi halinde kendilerini gelecekte hayal kırıklığına uğramaya hazırlama ihtimali yüksek.

Aehr Test Systems'ın F/K'sından Ne Öğrenebiliriz?

Fiyat/kazanç oranının belirli sektörlerde daha düşük bir değer ölçütü olduğu tartışılır, ancak güçlü bir ticari duyarlılık göstergesi olabilir.

Aehr Test Systems'ın son üç yıllık büyümesi piyasanın genel tahmininden daha düşük olduğu için şu anda beklenenden çok daha yüksek bir F/K ile işlem gördüğünü tespit ettik. Şu anda yüksek F/K'dan giderek daha fazla rahatsızlık duyuyoruz çünkü bu kazanç performansının bu kadar olumlu bir hissiyatı uzun süre desteklemesi muhtemel değil. Son orta vadeli koşullar belirgin bir şekilde iyileşmedikçe, bu fiyatları makul olarak kabul etmek çok zor.

Risklere dikkat etmeniz gerekir, örneğin - Aehr Test Systems 'in bilmeniz gerektiğini düşündüğümüz 3 uyarı işareti (ve endişe verici olan 1) vardır .

Bu riskler Aehr Test Systems hakkındaki görüşünüzü yeniden gözden geçirmenize neden oluyorsa, başka neler olduğuna dair bir fikir edinmek için interaktif yüksek kaliteli hisse senetleri listemizi keşfedin.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.