The St. Joe Company (NYSE:JOE) Büyüme veya Fiyatlandırma Konusunda Piyasanın Gerisinde Değil

Joe Company'nin(NYSE:JOE) 41,7x'lik fiyat/kazanç (veya "F/K") oranı, şirketlerin yaklaşık yarısının 17x'in altında F/K oranlarına sahip olduğu ve hatta 9x'in altındaki F/K'ların oldukça yaygın olduğu Amerika Birleşik Devletleri'ndeki piyasaya kıyasla şu anda güçlü bir satış gibi görünebilir. Ancak, F/K'nın oldukça yüksek olmasının bir nedeni olabilir ve haklı olup olmadığını belirlemek için daha fazla araştırma yapılması gerekir.

Joe'nun geçen yıl elde ettiği kazanç büyümesi çoğu şirket için kabul edilebilirin ötesindedir. Bir olasılık, yatırımcıların bu kayda değer kazanç artışının yakın gelecekte piyasanın genelinden daha iyi performans göstermeye yeteceğini düşünmesi nedeniyle F/K'nın yüksek olmasıdır. Aksi takdirde, mevcut hissedarlar hisse fiyatının uygulanabilirliği konusunda biraz gergin olabilirler.

Joe için son analizlerimizi görüntüleyin

Joe için herhangi bir analist tahmini bulunmamasına rağmen, şirketin

, gelir ve nakit akışında nasıl bir performans sergilediğini görmek için bu ücretsiz veri açısından zengin görselleştirmeye bir göz atın.

St. Joe için Yeterli Büyüme Var mı?

F/K oranını haklı çıkarmak için St. Joe'nun piyasanın çok üzerinde olağanüstü bir büyüme göstermesi gerekecektir.

Geriye dönüp bakıldığında, geçtiğimiz yıl şirketin kâr hanesine %20'lik olağanüstü bir kazanç sağlamıştır. Sevindirici bir şekilde, EPS de son 12 aylık büyüme sayesinde üç yıl öncesine göre toplamda %64 artmıştır. Buna göre, hissedarlar muhtemelen bu orta vadeli kazanç artışı oranlarını memnuniyetle karşılayacaklardır.

Bu, önümüzdeki yıl %13 büyümesi beklenen pazarın geri kalanının aksine, şirketin son orta vadeli yıllık büyüme oranlarından önemli ölçüde daha düşüktür.

Bu bilgiler ışığında, St. Joe'nun piyasaya kıyasla neden bu kadar yüksek bir F/K ile işlem gördüğünü anlayabiliriz. Muhtemelen hissedarlar, borsayı geride bırakmaya devam edeceğine inandıkları bir şeyi elden çıkarmaya istekli değiller.

St. Joe'nun F/K'sındaki Alt Çizgi

Fiyat/kazanç oranının gücünün öncelikle bir değerleme aracı olarak değil, daha ziyade mevcut yatırımcı duyarlılığını ve gelecek beklentilerini ölçmek olduğunu söyleyebiliriz.

St. Joe'nun yüksek F/K oranını, beklendiği gibi son üç yıllık büyümesinin daha geniş piyasa tahminlerinden daha yüksek olması nedeniyle koruduğunu tespit ettik. Bu aşamada yatırımcılar, kazançlardaki bozulma potansiyelinin daha düşük bir F/K oranını haklı çıkaracak kadar büyük olmadığını düşünüyor. Son orta vadeli koşullar değişmedikçe, hisse fiyatına güçlü destek sağlamaya devam edeceklerdir.

Risklere her zaman dikkat etmeniz gerekir, örneğin - St. Joe 'da farkında olmanız gerektiğini düşündüğümüz 1 uyarı işareti vardır .

Joe'dan daha iyi bir yatırım bulmanız mümkün olabilir. Olası adaylardan bir seçki istiyorsanız, düşük F/K ile işlem gören (ancak kazançlarını artırabileceklerini kanıtlamış) ilginç şirketlerden oluşan bu ücretsiz listeye göz atın.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.