Yatırımcılar MultiPlan Corporation'ın (NYSE:MPLN) %26'lık Hisse Fiyatı Düşüşüne Neden Şaşırmamalı?

Bazı hissedarları rahatsız edecek şekilde, MultiPlan Corporation(NYSE:MPLN) hisseleri son bir ay içinde %26 gibi kayda değer bir düşüş yaşadı ve bu da şirket için korkunç bir süreci devam ettiriyor. Son on iki ay boyunca elinde tutmuş olan hissedarlar ödüllendirilmek yerine şimdi %26'lık bir hisse fiyatı düşüşünün üzerinde oturuyorlar.

Bu kadar büyük bir fiyat düşüşünden sonra, MultiPlan 0,5x'lik fiyat-satış (veya "P/S") oranıyla şu anda alım sinyalleri veriyor olabilir, Amerika Birleşik Devletleri'ndeki Sağlık Hizmetleri sektöründeki tüm şirketlerin neredeyse yarısının 1,9x'ten daha yüksek P/S oranlarına sahip olduğu ve 5x'ten daha yüksek P/S oranlarının bile sıra dışı olmadığı düşünüldüğünde. Ancak, P/S'nin düşük olmasının bir nedeni olabilir ve bunun haklı olup olmadığını belirlemek için daha fazla araştırma yapılması gerekir.

MultiPlan için son analizimizi görüntüleyin

MultiPlan'ın Son Performansı Nasıl Görünüyor?

Diğer şirketlerin çoğunda pozitif gelir artışı görülürken MultiPlan'ın geliri son zamanlarda geriye gittiği için daha iyi durumda olabilirdi. Görünüşe göre birçok kişi, P/S oranını baskılayan zayıf gelir performansının devam etmesini bekliyor. Şirketi hala beğeniyorsanız, durumun böyle olmamasını umuyor olmalısınız, böylece potansiyel olarak gözden düşmüşken bir miktar hisse senedi alabilirsiniz.

Analistlerin ileriye dönük tahminlerini görmek isterseniz, MultiPlan hakkındakiücretsiz raporumuza göz atmalısınız.

Gelir Büyümesi Metrikleri Düşük F/K Hakkında Bize Ne Söylüyor?

MultiPlan'ın P/S oranı, yalnızca sınırlı büyüme göstermesi ve daha da önemlisi sektörden daha kötü performans göstermesi beklenen bir şirket için tipik olacaktır.

Son bir yıllık mali tabloları incelerken, şirketin gelirlerinin %11 oranında düştüğünü görmek bizi hayal kırıklığına uğrattı. En azından daha önceki büyüme dönemi sayesinde gelirler toplamda üç yıl öncesine göre tamamen geriye gitmemeyi başardı. Dolayısıyla şirketin bu süre zarfında gelir artışı açısından karışık bir sonuç elde ettiği görülüyor.

Şirketi takip eden tek analiste göre, önümüzdeki üç yıl boyunca gelirlerin yılda %6,5 oranında artması bekleniyor. Bu oran, sektörün geneli için öngörülen yıllık %13'lük büyüme oranından önemli ölçüde daha düşük.

Bu durum göz önünde bulundurulduğunda, MultiPlan'ın F/K'sının neden sektördeki emsallerinin gerisinde kaldığı anlaşılıyor. Görünüşe göre çoğu yatırımcı gelecekte sınırlı bir büyüme bekliyor ve hisse senedi için yalnızca düşük bir miktar ödemeye istekli.

MultiPlan'ın F/K'sı Yatırımcılar İçin Ne Anlama Geliyor?

MultiPlan'ın son zamanlardaki zayıf hisse fiyatı, F/K'sını diğer Sağlık Hizmetleri şirketlerinin altına çekti. Hisse senedinizi satıp satmamanız gerektiğini belirlemek için tek başına fiyat-satış oranını kullanmak mantıklı değildir, ancak şirketin gelecekteki beklentileri için pratik bir rehber olabilir.

Beklendiği gibi, MultiPlan'ın analist tahminlerine ilişkin analizimiz, şirketin yetersiz gelir görünümünün düşük P/S'ye önemli bir katkıda bulunduğunu doğrulamaktadır. Bu aşamada yatırımcılar, gelirdeki iyileşme potansiyelinin daha yüksek bir F/K oranını haklı çıkaracak kadar büyük olmadığını düşünüyor. Bu koşullar iyileşmediği sürece, hisse fiyatı için bu seviyelerde bir bariyer oluşturmaya devam edecektir.

Fikrinizi belirlemeden önce, MultiPlan için farkında olmanız gereken 2 uyarı işareti keşfettik (1 tanesi biraz tatsız!).

Geçmişte kazançlarını sağlam bir şekilde artıran şirketler ilginizi çekiyorsa, güçlü kazanç artışı ve düşük F/K oranlarına sahip diğer şirket lerden oluşan bu ücretsiz koleksiyonu görmek isteyebilirsiniz.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.