Surmodics, Inc. şirketinin (NASDAQ:SRDX) %29'luk Büyük Fiyat Artışından Endişe Duymak İçin Neden Var

Surmodics, Inc.(NASDAQ:SRDX) hisseleri sadece geçen ay %29'luk bir kazançla son dönemdeki ivmesini sürdürdü. Son dalgalanmanın ardından yıllık kazanç %114'e ulaşarak yatırımcıların dikkatini çekti.

Amerika Birleşik Devletleri Tıbbi Ekipman sektöründeki şirketlerin neredeyse yarısı 3,2x'in altında fiyat-satış oranlarına (veya "P/S") sahipken fiyatı yükseldiğinden, Surmodics'i 4,2x P/S oranıyla muhtemelen araştırmaya değmeyecek bir hisse senedi olarak düşünebilirsiniz. Bununla birlikte, P/S bir nedenden dolayı yüksek olabilir ve haklı olup olmadığını belirlemek için daha fazla araştırma yapılması gerekir.

Surmodics için son analizimizi görüntüleyin

Surmodics'in Son Performansı Nasıl Görünüyor?

Surmodics, gelirlerini diğer şirketlerin çoğundan daha fazla artırdığı için son zamanlarda kesinlikle iyi bir iş çıkarıyor. F/K muhtemelen yüksek çünkü yatırımcılar bu güçlü gelir performansının devam edeceğini düşünüyor. Ancak, durum böyle değilse, yatırımcılar hisse senedi için çok fazla ödeme yaparken yakalanabilirler.

Şirket için analist tahminleri hakkında tam bir resim mi istiyorsunuz? O halde Surmodics hakkındakiücretsiz raporumuz ufukta neler olduğunu ortaya çıkarmanıza yardımcı olacaktır.

Surmodics'in Gelir Artışı Nasıl Seyrediyor?

P/S oranını haklı çıkarmak için Surmodics'in sektörün üzerinde etkileyici bir büyüme göstermesi gerekecektir.

Gelir artışının son yılını gözden geçirecek olursak, şirket %39'luk müthiş bir artış kaydetti. Sevindirici bir şekilde, son 12 aylık büyüme sayesinde gelirler üç yıl öncesine kıyasla toplamda %34 artmıştır. Buna göre, hissedarlar bu orta vadeli gelir artışı oranlarını kesinlikle memnuniyetle karşılayacaktır.

Geleceğe baktığımızda, şirketi takip eden dört analistin tahminlerine göre gelir artışı negatif bölgeye doğru ilerliyor ve önümüzdeki yıl %8,9 azalacak. Sektörün %9,5 büyüme göstereceği tahmin edilirken, bu hayal kırıklığı yaratan bir sonuç.

Bu bilgiler ışığında, Surmodics'in sektörden daha yüksek bir F/K ile işlem görmesini endişe verici buluyoruz. Görünüşe göre çoğu yatırımcı şirketin ticari beklentilerinde bir geri dönüş umuyor, ancak analist grubu bunun gerçekleşeceğinden o kadar emin değil. Bu hissedarların, F/K'nın olumsuz büyüme görünümüyle daha uyumlu seviyelere düşmesi halinde kendilerini gelecekte hayal kırıklığına uğramaya hazırlama ihtimali çok yüksek.

Anahtar Çıkarım

Surmodics hisseleri kuzey yönünde büyük bir adım attı, ancak bunun sonucunda P/S'si yükseldi. Fiyat-satış oranı bir hisse senedini alıp almamanızda belirleyici faktör olmamalı, ancak gelir beklentileri konusunda oldukça yetenekli bir barometre.

Büyüyen bir sektör bağlamında gelirleri düşecek olan bir şirket için Surmodics'in P/S'si beklediğimizden çok daha yüksek. Ufukta gelir düşüşü gördüğümüz bu gibi durumlarda, hisse fiyatının da bunu takip etme riski taşıdığından ve yüksek F/K'yı uygunluk sınırlarına geri getireceğinden şüpheleniyoruz. Bu durum, hissedarların yatırımlarını önemli ölçüde riske atmakta ve potansiyel yatırımcıları aşırı prim ödeme tehlikesiyle karşı karşıya bırakmaktadır.

Risklere dikkat etmeniz gerekir, örneğin - Surmodics 'in bilmeniz gerektiğini düşündüğümüz 2 uyarı işareti (ve endişe verici olan 1) vardır .

Geçmişte sağlam kazanç artışı sağlayan şirketler ilginizi çekiyorsa, güçlü kazanç artışı ve düşük F/K oranlarına sahip diğer şirket lerden oluşan bu ücretsiz koleksiyonu görmek isteyebilirsiniz.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.