É uma história de risco versus recompensa com a Lifeway Foods, Inc. (NASDAQ: LWAY)

Com um rácio preço/vendas mediano (ou "P/S") de cerca de 0,8x na indústria alimentar nos Estados Unidos, pode ser perdoado por se sentir indiferente ao rácio P/S de 1x da Lifeway Foods, Inc. (NASDAQ:LWAY). No entanto, os investidores podem estar a ignorar uma oportunidade clara ou um potencial revés se não houver uma base racional para o P/S.

Veja nossa análise mais recente para Lifeway Foods

Como tem sido o desempenho da Lifeway Foods

Com um crescimento das receitas superior ao da maioria das outras empresas nos últimos tempos, a Lifeway Foods tem-se saído relativamente bem. Uma possibilidade é que o rácio P/S seja moderado porque os investidores pensam que este forte desempenho das receitas pode estar prestes a diminuir. Caso contrário, os accionistas existentes têm motivos para se sentirem optimistas quanto à direção futura do preço das acções.

Quer saber tudo sobre as estimativas dos analistas para a empresa? Então, o nosso relatóriogratuito sobre a Lifeway Foods ajudá-lo-á a descobrir o que está no horizonte.

Qual é a tendência de crescimento das receitas da Lifeway Foods?

A única altura em que se sentiria confortável em ver um P/S como o da Lifeway Foods é quando o crescimento da empresa está a acompanhar de perto a indústria.

Retrospetivamente, o último ano proporcionou um ganho decente de 13% nas receitas da empresa. É agradável constatar que as receitas também aumentaram 54% no total em relação a três anos atrás, em parte graças aos últimos 12 meses de crescimento. Por conseguinte, os accionistas teriam certamente saudado estas taxas de crescimento das receitas a médio prazo.

Quanto às perspectivas, o próximo ano deverá gerar um crescimento de 7,6%, segundo as estimativas do único analista que acompanha a empresa. Este valor é substancialmente superior ao crescimento de 1,8% previsto para o sector em geral.

Com esta informação, achamos interessante que a Lifeway Foods esteja a ser negociada a um P/S bastante semelhante ao do sector. É possível que a maioria dos investidores não esteja convencida de que a empresa possa atingir as expectativas de crescimento futuro.

O que é que o P/S da Lifeway Foods significa para os investidores?

Diríamos que o poder do rácio preço/vendas não é principalmente como um instrumento de avaliação, mas sim para medir o sentimento atual dos investidores e as expectativas futuras.

Estabelecemos que a Lifeway Foods é atualmente negociada com um P/S inferior ao esperado, uma vez que o crescimento previsto das receitas é superior ao do sector em geral. Quando vemos uma forte perspetiva de receitas, com um crescimento superior ao da indústria, só podemos assumir que a potencial incerteza em torno destes números é o que pode estar a colocar uma ligeira pressão sobre o rácio P/S. No entanto, se concordar com as previsões dos analistas, poderá conseguir comprar as acções a um preço atrativo.

Além disso, também deve aprender sobre este 1 sinal de alerta que detectámos na Lifeway Foods.

Se as empresas fortes que geram lucros lhe agradam, então vai querer consultar esta lista gratuita de empresas interessantes que negoceiam com um P/E baixo (mas que provaram que podem aumentar os lucros).

Tem comentários sobre este artigo? Preocupado com o conteúdo? Entre em contacto connosco diretamente. Em alternativa, envie um e-mail para editorial-team (at) simplywallst.com.

Este artigo da Simply Wall St é de natureza geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.