O desempenho da Ranger Energy Services (NYSE:RNGR) é ainda melhor do que os seus ganhos sugerem

O forte relatório de lucros da Ranger Energy Services, Inc.(NYSE:RNGR) foi recompensado com um movimento positivo do preço das acções. A nossa análise encontrou mais alguns factores que consideramos serem bons para os accionistas.

Veja nossa análise mais recente sobre a Ranger Energy Services

Analisando os ganhos da Ranger Energy Services

Como os nerds das finanças já sabem, o índice de acumulação do fluxo de caixa é uma medida fundamental para avaliar o quão bem o fluxo de caixa livre (FCF) de uma empresa corresponde ao seu lucro. Em linguagem simples, este rácio subtrai o FCF do lucro líquido e divide esse número pelos activos operacionais médios da empresa durante esse período. Este rácio indica-nos quanto do lucro de uma empresa não é suportado pelo fluxo de caixa livre.

Isso significa que um rácio de acumulação negativo é bom, porque mostra que a empresa está a gerar mais fluxo de caixa livre do que o seu lucro sugere. Embora ter um rácio de acumulação acima de zero seja pouco preocupante, pensamos que vale a pena notar quando uma empresa tem um rácio de acumulação relativamente elevado. Para citar um artigo de 2014 de Lewellen e Resutek, "as empresas com acumulações mais elevadas tendem a ser menos rentáveis no futuro".

A Ranger Energy Services tem um rácio de acumulação de -0,11 para o ano até dezembro de 2023. Por conseguinte, os seus ganhos estatutários foram bastante inferiores ao seu fluxo de caixa livre. De facto, teve um fluxo de caixa livre de 54 milhões de dólares no último ano, o que foi muito mais do que o seu lucro estatutário de 23,8 milhões de dólares. Os accionistas da Ranger Energy Services estão sem dúvida satisfeitos com a melhoria do fluxo de caixa livre nos últimos doze meses.

Isso pode fazer com que se pergunte o que os analistas estão a prever em termos de rentabilidade futura. Felizmente, pode clicar aqui para ver um gráfico interativo que descreve a rentabilidade futura, com base nas suas estimativas.

A nossa opinião sobre o desempenho dos lucros da Ranger Energy Services

O rácio de acumulação da Ranger Energy Services é sólido e indica um forte fluxo de caixa livre, como discutimos acima. Com base nesta observação, consideramos provável que o lucro estatutário da Ranger Energy Services subestime, de facto, o seu potencial de ganhos! Para além disso, os seus ganhos por ação aumentaram 47% no último ano. O objetivo deste artigo foi avaliar até que ponto podemos confiar nos lucros estatutários para refletir o potencial da empresa, mas há muito mais a considerar. Não se esqueça de que, quando se trata de analisar uma ação, vale a pena ter em conta os riscos envolvidos. Durante a nossa análise, descobrimos que a Ranger Energy Services tem um sinal de alerta e não seria sensato ignorá-lo.

Esta nota apenas analisou um único fator que esclarece a natureza do lucro da Ranger Energy Services. Mas há sempre mais para descobrir se formos capazes de nos concentrarmos nas minúcias. Por exemplo, muitas pessoas consideram uma elevada rendibilidade do capital próprio como uma indicação de uma economia empresarial favorável, enquanto outras gostam de "seguir o dinheiro" e procurar as acções que os informadores estão a comprar. Embora possa ser necessária alguma pesquisa, esta coleção gratuita de empresas com elevada rendibilidade do capital próprio ou esta lista de acções que os iniciados estão a comprar pode ser-lhe útil.

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Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.