Stock Analysis
- United States
- /
- Construction
- /
- NYSE:MDU
Os ganhos da MDU Resources Group, Inc. (NYSE:MDU) não estão a ser suficientes para alguns investidores
O rácio preço/lucro (ou "P/L") da MDU Resources Group, Inc.(NYSE:MDU) de 10,7x pode fazer com que pareça uma compra neste momento, em comparação com o mercado dos Estados Unidos, onde cerca de metade das empresas têm rácios P/L superiores a 18x e até P/L superiores a 33x são bastante comuns. No entanto, o P/E pode ser baixo por uma razão e requer uma investigação mais aprofundada para determinar se é justificado.
Os últimos tempos têm sido agradáveis para o MDU Resources Group, uma vez que os seus ganhos aumentaram, apesar de os ganhos do mercado estarem a regredir. Uma possibilidade é que o P/E seja baixo porque os investidores pensam que os lucros da empresa vão cair em breve como os de todos os outros. Se gostarmos da empresa, esperamos que não seja esse o caso, de modo a podermos adquirir algumas acções enquanto ela está em baixa.
Veja nossa análise mais recente para o MDU Resources Group
Se gostaria de ver o que os analistas estão a prever para o futuro, deve consultar o nosso relatóriogratuito sobre o MDU Resources Group.Qual é a tendência de crescimento do MDU Resources Group?
Há uma suposição inerente de que uma empresa deve ter um desempenho inferior ao do mercado para que índices P / L como o do MDU Resources Group sejam considerados razoáveis.
Retrospetivamente, o último ano proporcionou um ganho excecional de 91% nos resultados da empresa. Consequentemente, o lucro por ação também aumentou 21% no total, nos últimos três anos. Por conseguinte, os accionistas teriam provavelmente ficado satisfeitos com as taxas de crescimento dos resultados a médio prazo.
Agora, olhando para o futuro, prevê-se que os EPS sofram uma queda, com uma contração de 33% durante o próximo ano, de acordo com os três analistas que seguem a empresa. Com o mercado a prever um crescimento de 11%, trata-se de um resultado dececionante.
Com esta informação, não nos surpreende que o MDU Resources Group esteja a ser negociado a um P/E inferior ao do mercado. No entanto, é pouco provável que a diminuição dos lucros conduza a um P/E estável a longo prazo. É possível que o P/E desça para níveis ainda mais baixos se a empresa não melhorar a sua rentabilidade.
O que podemos aprender com o P/L do MDU Resources Group?
Normalmente, alertamos contra a leitura excessiva dos rácios preço/lucro ao tomar decisões de investimento, embora possa revelar muito sobre o que outros participantes do mercado pensam sobre a empresa.
Como suspeitávamos, o nosso exame das previsões dos analistas do MDU Resources Group revelou que as suas perspectivas de diminuição dos lucros estão a contribuir para o seu baixo P/E. Nesta fase, os investidores consideram que o potencial de melhoria dos resultados não é suficientemente grande para justificar um rácio P/E mais elevado. A menos que estas condições melhorem, continuarão a constituir uma barreira para o preço das acções em torno destes níveis.
Há que pensar sempre nos riscos. Neste caso, identificámos 4 sinais de alerta para o MDU Resources Group , dois dos quais nos deixam desconfortáveis.
Se não tem a certeza sobre a solidez da atividade do MDU Resources Group, explore a nossa lista interactiva de acções com fundamentos sólidos para outras empresas que lhe possam ter escapado.
Tem comentários sobre este artigo? Preocupado com o conteúdo? Entre em contacto connosco diretamente. Em alternativa, envie um e-mail para editorial-team (at) simplywallst.com.
Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.
About NYSE:MDU
MDU Resources Group
Engages in the regulated energy delivery, and construction materials and services businesses in the United States.