최근 디지털 혁신 이니셔티브 이후 AIG 주식은 매력적인 가격인가?

• 아메리칸 인터내셔널 그룹(AIG) 주식이 실제로 지금 좋은 거래인지 궁금하신가요? 여기에 숨겨진 가치가 있는지 아니면 과대 광고인지 궁금하다면 제대로 찾아 오셨습니다.
• AIG의 주가는 올해 들어 8.2% 상승했고 지난 12개월 동안 6.5% 상승했으며 지난 5년 동안 167.6%의 놀라운 수익률을 기록했습니다. 지난 한 주 동안 주가는 0.1% 소폭 하락했습니다.
• 최근 뉴스에서는 디지털 혁신의 상당한 진전과 위험 관리 이니셔티브 업데이트 등 보험 부문에서 AIG의 지속적인 전략적 움직임이 주목받았습니다. 업계 파트너십과 새로운 보험 시장으로의 확장에 관한 헤드라인은 주가에 더욱 관심을 끌었으며 최근 가격 움직임의 배경이 되었습니다.
• 현재 AIG는 밸류에이션 점검에서 6점 만점에 3점을 받고 있으며, 주식의 가치를 보여주는 부분과 그렇지 않은 부분을 강조하고 있습니다. 곧 다양한 밸류에이션 방법에 대해 자세히 알아보겠습니다. 이 분석이 끝나면 가치에 대해 더 현명하고 총체적으로 생각할 수 있는 방법을 알려드리겠습니다.

아메리칸 인터내셔널 그룹은 작년에 6.5%의 수익률을 기록했습니다. 다른 보험 업계와 비교하여 어떻게 비교되는지 알아보세요.

접근 방식 1: 아메리칸 인터내셔널 그룹 초과 수익률 분석

초과 수익률 평가 모델은 투자자가 기대하는 것 이상의 수익을 창출하는 정도를 평가하여 기업의 진정한 가치를 추정하는 것으로, 이를 자기자본 비용이라고 합니다. 간단히 말해, 이 모델은 AIG가 주주들의 자금을 생산적으로 사용하고 장부 가치에 비해 매력적인 수익을 창출하는 능력에 초점을 맞춥니다.

아메리칸 인터내셔널 그룹의 경우, 그 수치가 이를 말해줍니다. 장부가액은 주당 74.14달러이며, 7명의 애널리스트가 예상한 미래 자기자본 수익률을 기반으로 한 안정적인 주당 순이익(EPS)은 주당 7.72달러입니다. 자기자본 비용은 주당 5.58달러로 계산되어 주당 2.14달러의 초과 수익을 창출하고 있으며, 이는 투자자가 요구하는 것 이상의 가치를 창출하고 있음을 의미합니다. AIG의 안정적인 장부 가치는 향후 주당 82.30달러에 달할 것으로 예상되며, 이는 9.38%의 양호한 평균 자기자본 수익률에 의해 뒷받침됩니다.

이 방법론을 적용하면 AIG 주식의 내재가치는 140.33달러로 추정됩니다. 현재 주가를 고려할 때, 이 초과수익 모델은 AIG가 43.7% 저평가되어 있으며 보험업종에서 가치를 찾는 투자자에게 상당한 안전 마진을 제공한다고 지적합니다.

결과: 저평가

초과 수익률 분석에 따르면 아메리칸 인터내셔널 그룹은 43.7% 저평가된 것으로 나타났습니다. 관심 종목 목록이나 포트폴리오에서 이 종목을 추적하거나 현금흐름을 기준으로 저평가된 832개 종목을 더 찾아보세요.

아메리칸 인터내셔널 그룹의 공정 가치에 도달하는 방법에 대한 자세한 내용은 기업 보고서의 가치 평가 섹션을 참조하세요.

접근 방식 2: 아메리칸 인터내셔널 그룹 가격 대비 수익

주가수익비율(PE)은 기업의 주가와 수익력을 직접적으로 연결하기 때문에 아메리칸 인터내셔널 그룹과 같은 수익성 높은 기업의 가치를 평가할 때 선호되는 지표입니다. 투자자들은 종종 시장에서 기업의 현재 이익을 어떻게 평가하는지를 나타내는 지표로 주가수익비율을 고려하는데, 이는 특히 지속적으로 흑자를 내는 기존 기업에게 적합합니다.

기업의 "정상" 또는 "적정" 주가수익비율은 성장 기대치와 리스크를 비롯한 몇 가지 주요 요인에 따라 달라집니다. 탄탄한 수익 성장 잠재력과 낮은 위험 프로필을 가진 기업은 일반적으로 투자자들이 미래 수익 흐름에 대해 더 많은 비용을 지불할 의향이 있기 때문에 더 높은 주가수익비율을 요구합니다.

현재 아메리칸 인터내셔널 그룹은 13.38배의 주가수익비율로 거래되고 있습니다. 이는 보험 업계 평균인 13.34배를 약간 상회하고 피어 그룹 평균인 10.78배를 상회하는 수치입니다. 그러나 AIG에 대한 Simply Wall St의 독자적인 '공정 주가수익비율'은 14.10배입니다. 공정 배율은 단순한 벤치마크가 아니라 개별 성장 전망, 수익성, 시가총액, 리스크 프로파일을 고려할 때 AIG에 합당한 배수를 추정하는 것입니다. 이는 예상 배수를 AIG의 고유한 비즈니스 펀더멘털에 맞게 조정하기 때문에 단순히 평균과 비교하는 것보다 더 통찰력이 있습니다.

공정 주가수익비율 14.10배와 AIG의 실제 주가수익비율 13.38배를 비교하면 그 차이는 0.10 미만으로, 현 시점에서 주식이 특정 펀더멘털에 비해 적정하게 평가되고 있음을 시사합니다.

결과: 약 적정

주가수익비율은 한 가지 이야기를 들려주지만, 진짜 기회가 다른 곳에 있다면 어떨까요? 내부자들이 폭발적인 성장에 큰 베팅을 하고 있는 1410개 기업을 알아보세요.

의사 결정을 업그레이드하세요: 미국 국제 그룹 내러티브 선택하기

앞서 가치 평가를 이해하는 더 좋은 방법이 있다고 말씀드렸으니 이제 내러티브를 소개해 드리겠습니다. 내러티브는 회사의 미래에 대한 개인적인 견해, 즉 투자자가 믿는 스토리를 매출, 마진, 수익에 대한 구체적인 예측과 연결하여 이러한 가정을 바탕으로 나만의 공정가치 추정치를 산출합니다. Simply Wall St의 커뮤니티 페이지에서 내러티브는 수백만 명이 사용하는 쉽고 접근하기 쉬운 도구로, 투자자가 단순한 스토리나 광범위한 평균이 아닌 실제 수치로 투자 결정을 내릴 수 있게 해줍니다.

내러티브는 공정 가치와 회사의 현재 주가를 비교하여 매수 또는 매도 시점을 결정하는 데 도움이 되며, 새로운 회사 뉴스, 수익 또는 주요 이벤트가 발생하면 자동으로 업데이트되어 최신의 관점을 유지할 수 있습니다. 예를 들어, 어떤 투자자는 AIG의 디지털 혁신과 글로벌 확장이 96달러의 공정 가치를 정당화한다고 생각하는 반면, 기후 및 법적 리스크에 더 신중한 다른 투자자는 79달러에 가까운 공정 가치를 추정합니다. 내러티브는 가정을 점검하고 실제 시장 상황을 추적하며 명확하고 자신감 있게 행동할 수 있도록 힘을 실어줍니다.

아메리칸 인터내셔널 그룹에 대해 더 많은 이야기가 있다고 생각하시나요? 커뮤니티로 이동하여 다른 사람들의 의견을 확인해 보세요!

Simply Wall St의 이 기사는 일반적인 성격의 기사입니다. 편향되지 않은 방법론을 사용하여 과거 데이터와 애널리스트 예측을 기반으로 논평을 제공하며, 재정적 조언을 위한 기사가 아닙니다. 또한 주식 매수 또는 매도를 추천하지 않으며, 사용자의 목표나 재무 상황을 고려하지 않습니다. 당사는 펀더멘털 데이터에 기반한 장기적 관점의 분석을 제공하는 것을 목표로 합니다. 당사의 분석에는 가격에 민감한 최신 기업 발표나 정성적 자료가 고려되지 않을 수 있습니다. Simply Wall St는 언급된 주식에 대해 어떠한 포지션도 갖고 있지 않습니다.

이 기사에 대한 의견이 있으신가요? 콘텐츠에 대한 의견이 있으신가요? 직접 문의해 주세요. 또는 이메일 editorial-team@simplywallst.com