27.6% 하락과 최근 주가 반등 이후 란테우스 홀딩스 재평가

• 랜테우스 홀딩스가 조용히 저평가되고 있는지, 아니면 시장이 이미 여러분은 보지 못하는 것을 보고 있는지 궁금하신가요? 최근 수치가 실제로 그 가치에 대해 무엇을 말하고 있는지 분석해 보겠습니다.
• 주가는 작년에 27.6%, 현재까지 25.8% 하락했지만, 지난 한 달 동안 18.1% 반등했는데, 이는 투자자들이 다시 생각해보고 있다는 신호로 볼 수 있습니다.
• 이러한 투자 심리의 변화는 주력 제품인 심장 영상 촬영제와 종양학 중심 제품을 포함한 진단 및 방사성 의약품 포트폴리오를 지속적으로 구축해 나가고 있는 랜테우스의 노력에 따른 것입니다. 투자자들은 이러한 발전이 어떻게 더 지속적인 성장으로 이어지고 장기적으로 더 높은 밸류에이션을 정당화할 수 있을지에 대해 고민하고 있습니다.
• 조사 결과, 랜테우스의 밸류에이션 점수는 5/6점으로, 대부분의 지표에서 저평가된 것으로 보이지만 전부는 아닙니다. 다음으로, 이 점수의 배경이 되는 주요 밸류에이션 접근법을 살펴본 다음, 시장이 여전히 이 주식을 잘못 평가하고 있는지 판단하는 보다 전체적인 방법으로 마무리하겠습니다.

작년 한 해 동안 란테우스 홀딩스의 수익률이 -27.6%로 동종업계에 비해 뒤처진 이유를 알아보세요.

접근법 1: 란테우스 홀딩스 할인현금흐름(DCF) 분석

할인 현금흐름 모델은 미래 현금 흐름을 예측하고 이를 현재로 할인하여 기업의 현재 가치를 추정합니다. 랜테우스 홀딩스의 경우, 이 모델은 지난 12개월간 잉여현금흐름 2억 7,130만 달러를 기준으로 2단계 잉여현금흐름-자본 접근법을 사용합니다.

분석가 및 추정치에 따르면 잉여 현금 흐름은 2026년에 약 3억 8,000만 달러, 2029년에는 4억 5,700만 달러로 증가하여 2035년에는 약 6억 3,220만 달러에 달할 것으로 예상됩니다. 달러로 표시된 이러한 현금 흐름은 위험과 화폐의 시간 가치를 반영하기 위해 필요한 수익률을 사용하여 다시 할인됩니다.

이를 기준으로 계산한 랜테우스의 추정 내재가치는 주당 143.65달러입니다. 이는 주식이 DCF 공정 가치 대비 54.1% 할인된 가격에 거래되고 있음을 의미하며, 이는 시장이 현금 흐름 예측보다 훨씬 약한 전망을 반영하여 가격을 책정하고 있음을 나타냅니다.

결과: 저평가

할인 현금흐름(DCF) 분석에 따르면 랜테우스 홀딩스는 54.1% 저평가된 것으로 나타났습니다. 관심 목록이나 포트폴리오에서 이 종목을 추적하거나 현금흐름을 기준으로 저평가된 909개 종목을 더 찾아보세요.

랜테우스 홀딩스의 공정 가치에 도달하는 방법에 대한 자세한 내용은 기업 보고서의 가치 평가 섹션을 참조하세요.

접근법 2: 랜테우스 홀딩스 가격 대 수익 비교

랜테우스 홀딩스와 같이 수익성이 높은 비즈니스의 경우, 주가수익비율은 투자자가 현재 수익 1달러당 얼마를 지불하고 있는지를 판단하는 데 유용한 방법입니다. 일반적으로 성장 속도가 빠르고 리스크가 적은 기업일수록 높은 주가수익비율을 정당화할 수 있으며, 성장 속도가 느리거나 불확실성이 높을수록 더 낮고 신중한 배수로 해석해야 합니다.

랜테우스는 현재 26.1배의 주가수익비율로 거래되고 있으며, 이는 의료 장비 산업 평균인 약 29.7배와 피어 그룹 평균인 약 30.6배보다 낮은 수준입니다. 이는 표면적으로 시장이 유사 기업에 비해 할인을 적용하고 있음을 시사합니다. 그러나 Simply Wall St의 공정 주가수익비율 프레임워크는 한 걸음 더 나아가 특정 수익 성장 프로필, 수익성, 업종, 시가총액 및 위험 요소를 고려할 때 랜테우스의 "정상" 주가수익비율이 얼마인지 추정합니다.

이 기준에 따르면 Lantheus의 적정 주가수익비율은 30.6배로, 시장이 이러한 펀더멘털을 충분히 반영할 경우 주가가 합리적으로 형성될 수 있는 수준보다 의미 있게 낮게 거래되고 있음을 의미합니다. 이 격차는 실적의 관점에서 판단할 때 여전히 밸류에이션 상승 여력이 있다는 견해를 뒷받침합니다.

결과: 저평가

주가수익비율은 한 가지 이야기를 들려주지만, 진짜 기회는 다른 곳에 있다면 어떨까요? 내부자들이 폭발적인 성장에 큰 베팅을 하고 있는 1460개 기업을 알아보세요.

의사 결정을 업그레이드하세요: 랜테우스 홀딩스 내러티브 선택하기

앞서 밸류에이션을 이해하는 더 좋은 방법이 있다고 말씀드렸으니, 랜테우스 홀딩스에 대한 명확한 이야기를 들려주고, 그 이야기를 매출, 수익, 마진에 대한 자신의 예측과 연결한 다음, 그 예측을 현재 주가와 쉽게 비교하여 매수, 보유 또는 매도 여부를 결정할 수 있는 공정 가치로 변환할 수 있는 간단한 틀인 Narratives에 대해 소개해드리겠습니다.

실제로 내러티브는 회사에 대한 개인 시나리오로, Lantheus의 알츠하이머 및 전립선암 이미징 기회, 가격 압박, 경쟁 및 인수에 대해 믿는 바를 일련의 수치로 연결하여 수익, 지침 변경 또는 주요 뉴스와 같은 새로운 정보가 발표될 때 자동으로 업데이트되는 가치 평가에 반영합니다.

수백만 명의 투자자가 아이디어를 공유하는 Simply Wall St의 커뮤니티 페이지에서 내러티브를 사용하면 누구나 이 프로세스에 액세스할 수 있습니다. 한 투자자는 마진이 20%대 초반으로 상승하고 공정가치가 130달러에 가까워진다고 가정하는 보다 낙관적인 랜테우스 내러티브를 작성할 수 있습니다. 또 다른 투자자는 더딘 성장과 가격 압박으로 63달러에 가까운 가격을 지지하는 신중한 관점을 취할 수 있으며, 플랫폼은 스토리의 진화에 따라 두 가지 모두 계속 업데이트됩니다.

랜테우스 홀딩스에 대해 더 많은 이야기가 있다고 생각하시나요? 커뮤니티로 이동하여 다른 사람들의 의견을 확인해 보세요!

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