새로운 스마트 농업 투자 이후 디어의 주가 상승은 정당한가?

• 디어가 저렴한 가격인지 비싼 가격인지 궁금하신가요? 다음 투자를 결정하기 전에 알아두어야 할 사항을 알려드립니다.
• 주가는 이번 주에 2.3% 상승했으며 올해 들어 16.5% 상승했습니다. 투자자들은 지속적인 성장이나 새로운 리스크의 징후를 면밀히 주시하고 있습니다.
• 최근 헤드라인은 스마트 농업 기술과 전략적 확장에 대한 디어의 지속적인 투자를 강조하며 장기적인 전망에 대한 추측을 불러일으켰습니다. 이러한 움직임은 Deere의 시장 지위를 둘러싼 이야기를 형성하고 있으며 최근 시장의 관심을 설명하는 데 도움이 될 수 있습니다.
• 당사의 밸류에이션 점검을 살펴보면, Deere는 6점 만점에 3점을 받아 저평가되어 있습니다. 다양한 접근법을 통해 이것이 정확히 무엇을 의미하는지 살펴보고, 마지막에는 Deere의 진정한 가치를 더 명확하게 파악할 수 있는 관점을 소개하겠습니다.

Deere는 작년에 10.6%의 수익률을 기록했습니다. 이것이 다른 기계 산업과 어떻게 비교되는지 알아보세요.

접근 방식 1: 디어의 현금흐름할인법(DCF) 분석

현금흐름할인법(DCF) 모델은 미래 현금흐름을 예측하고 이를 다시 현재 가치로 할인하여 기업의 진정한 가치를 추정합니다. 이 접근 방식은 기업이 창출할 것으로 예상되는 현금에 초점을 맞춰 기업의 본질적인 가치를 파악하기 때문에 널리 사용됩니다.

Deere의 경우 가장 최근에 보고된 잉여현금흐름은 약 48억 3,000만 달러입니다. 분석가들은 회사의 연간 현금 흐름이 지속적으로 증가할 것으로 예상하고 있으며, 데이터에 따르면 2029년까지 디어의 잉여 현금 흐름은 120억 4,000만 달러에 달할 것으로 전망됩니다. 특히 2029년 이후의 현금 흐름 예측은 애널리스트의 컨센서스에 직접 근거하지 않고 추정한 것으로, 디어의 잠재력에 대한 미래지향적인 관점을 제공합니다.

이러한 예측을 바탕으로 여기에 사용된 2단계 잉여현금흐름-자기자본 모델은 Deere의 주당 공정 가치를 851.41달러로 계산합니다. 현재 가격에서 이는 주식이 추정 내재가치 대비 42.8% 할인된 가격에 거래되고 있음을 시사합니다. 이는 시장이 Deere의 장기적인 수익 잠재력과 성장 전망을 과소평가하고 있을 수 있음을 의미합니다.

결과: 저평가

할인 현금흐름(DCF) 분석에 따르면 Deere는 42.8% 저평가된 것으로 나타났습니다. 관심 목록이나 포트폴리오에서 이 종목을 추적하거나 현금흐름을 기준으로 저평가된 926개 종목을 더 찾아보세요.

이 공정 가치에 도달하는 방법에 대한 자세한 내용은 기업 보고서의 가치 평가 섹션을 참조하세요.

접근 방식 2: Deere 가격 대 수익(PE) 비교

Deere와 같은 수익성 있는 기업에서 주가수익비율(PE)은 널리 사용되는 가치 평가 도구입니다. 이 비율은 투자자가 수익 1달러당 지불할 의사가 있는 금액을 나타내며, 회사의 미래 성장 및 위험 프로필에 대한 시장의 기대치를 빠르게 파악할 수 있습니다. 더 빠르게 성장할 것으로 예상되거나 인지된 위험이 낮은 기업은 종종 더 높은 주가수익비율을 요구합니다. 성장 속도가 느리거나 리스크가 높은 기업일수록 배수가 낮아지는 경향이 있습니다.

Deere의 현재 주가수익비율은 25배입니다. 이는 기계 산업 평균인 23.7배를 약간 상회하는 수치이며, 22.7배인 동종업계 평균보다 높은 수치입니다. 이러한 벤치마크는 맥락을 파악하는 데 유용하지만, Deere의 고유한 성장 전망, 리스크 프로필 또는 수익성을 포착하지는 못합니다.

바로 이 점에서 Simply Wall St의 '공정 주가 비율'이 유용합니다. 공정 비율은 업계 동향과 피어 비교뿐만 아니라 Deere의 수익 성장 전망, 이익 마진, 회사 규모 및 비즈니스 위험도 고려하는 독점적인 지표입니다. 공정 비율은 이러한 주요 요소의 균형을 맞추기 때문에 단순 평균에 비해 Deere의 주가수익비율이 어느 지점에 도달해야 하는지에 대한 보다 미묘한 평가를 제공합니다.

공정 비율은 33.6배로, Deere의 실제 주가수익비율 25배와 비교하면 이 전체적인 관점에서 볼 때 주식이 저평가된 것으로 보입니다. 이러한 상당한 격차는 시장이 Deere의 유리한 입지와 전망을 충분히 평가하지 못하고 있음을 시사합니다.

결과: 저평가

주가수익비율은 한 가지 이야기를 들려주지만, 진짜 기회가 다른 곳에 있다면 어떨까요? 내부자들이 폭발적인 성장에 큰 베팅을 하고 있는 1430개 기업을 알아보세요.

의사 결정을 업그레이드하세요: 디어 내러티브 선택하기

앞서 밸류에이션을 이해하는 더 좋은 방법이 있다고 말씀드렸으니, 이제 단순한 숫자를 넘어 자신만의 디어 스토리에 투자 결정을 내릴 수 있는 실용적인 도구인 내러티브에 대해 소개해드리겠습니다.

내러티브는 회사의 미래에 대한 투자자의 관점으로, 예측의 이면에 있는 이야기, 즉 Deere의 매출, 수익, 이익률 잠재력을 어떻게 보는지, 공정 가치는 얼마가 되어야 한다고 생각하는지를 설명하는 것입니다. 내러티브는 이 스토리를 재무 예측 및 공정 가치 추정치와 직접 연결하여 Deere의 비즈니스에 대해 알고 있거나 믿는 것을 명확한 실행 계획으로 연결합니다.

내러티브는 수백만 명의 투자자가 관점을 생성, 공유 및 비교하는 데 사용하는 Simply Wall St의 커뮤니티 페이지에서 지금 바로 사용할 수 있습니다. 내러티브를 통해 공정 가치가 현재 시장 가격과 어떻게 비교되는지 쉽게 확인할 수 있으므로 Deere의 매수 또는 매도 시점을 결정하는 데 도움이 됩니다. 회사의 뉴스나 수익이 변경되면 자동으로 업데이트됩니다.

예를 들어, 디어를 살펴보면 일부 투자자는 급증하는 기술 채택과 마진 이익을 보고 주당 724달러의 강세 공정 가치를 추정하는 반면, 다른 투자자는 업계의 지속적인 역풍을 우려하며 주당 460달러에 가까운 공정 가치를 부여하는 신중한 투자자가 있습니다.

디어에 대해 더 많은 이야기가 있다고 생각하시나요? 커뮤니티로 이동하여 다른 사람들의 의견을 확인해 보세요!

Simply Wall St의 이 기사는 일반적인 성격의 기사입니다. 편향되지 않은 방법론을 사용하여 과거 데이터와 애널리스트 예측을 기반으로 논평을 제공하며, 재정적 조언을 목적으로 하지 않습니다. 또한 주식 매수 또는 매도를 추천하지 않으며, 사용자의 목표나 재무 상황을 고려하지 않습니다. 당사는 펀더멘털 데이터에 기반한 장기적 관점의 분석을 제공하는 것을 목표로 합니다. 당사의 분석에는 가격에 민감한 최신 기업 발표나 정성적 자료가 고려되지 않을 수 있습니다. Simply Wall St는 언급된 주식에 대해 어떠한 포지션도 갖고 있지 않습니다.

이 기사에 대한 의견이 있으신가요? 콘텐츠에 대한 의견이 있으신가요? 직접 문의해 주세요. 또는 이메일 editorial-team@simplywallst.com