다이나믹 디자인 주식회사(KRX:145210)의 30% 주가 상승이 말해주지 않는 것들

다이나믹디자인 주식회사(KRX:145210) 주식을 보유한 투자자들은 최근 주가가 30% 반등했다는 사실에 안도할 것이다.(KRX:145210) 주식을 보유한 분들은 지난 30일 동안 주가가 30% 반등했다는 사실에 안도할 수 있겠지만 최근 투자자 포트폴리오에 끼친 피해를 복구하기 위해 계속 노력해야 합니다. 더 거슬러 올라가면 지난 12개월 동안의 11% 상승은 지난 30일간의 강세에도 불구하고 나쁘지 않은 수준입니다.

이렇게 큰 폭의 주가 상승에도 불구하고 국내 기계 산업의 주가수익비율(P/S) 중앙값이 1배 정도로 비슷한 상황에서 다이나믹디자인의 1.4배라는 주가매출비율(또는 "P/S")이 높다고 생각하는 사람은 많지 않을 것입니다. 이 정도면 눈썹이 찌푸려지지 않을 수도 있지만, P/S 비율이 정당화되지 않으면 투자자들은 잠재적 기회를 놓치거나 다가오는 실망을 무시할 수 있습니다.

다이나믹 디자인에 대한 최신 분석 보기

다이내믹 디자인의 최근 실적은 어땠나요?

작년에 가시적인 성장이 없었기 때문에 Dynamic Design의 수익은 인상적이지 않았다고 말해야 할 것입니다. 많은 사람들이 앞으로의 매출 실적이 기껏해야 대부분의 다른 회사와 비슷할 것으로 예상하고 있으며, 이로 인해 주가수익비율이 상승하지 못하고 있는 것일 수 있습니다. 그렇지 않다면 기존 주주들은 향후 주가 방향에 대해 희망을 품고 있을 수 있습니다.

애널리스트의 예측은 없지만, Dynamic Design의 수익, 매출 및 현금 흐름에 대한무료 보고서를 확인하여 최근 동향이 회사의 미래를 어떻게 설정하고 있는지 확인할 수 있습니다.

Dynamic Design의 매출 성장 추세는 어떻게 되나요?

다이나믹 디자인이 P/S 비율을 정당화하기 위해서는 업계와 비슷한 수준의 성장세를 보여야 합니다.

돌이켜보면 작년에는 전년도와 거의 동일한 수치를 기록했습니다. 성장 부진은 회사의 총 3년 실적에 전혀 도움이 되지 않았고, 매출은 1.9% 감소하는 불미스러운 결과를 낳았습니다. 따라서 안타깝게도 그 기간 동안 회사가 매출 성장에 큰 성과를 거두지 못했음을 인정해야 합니다.

이러한 중기 수익 궤적을 업계 전반의 1년 성장률 전망치인 31%와 비교해보면 불쾌한 모습입니다.

이러한 점을 고려할 때 Dynamic Design의 주가수익비율이 동종 업계 평균을 초과하는 것은 우려스러운 일입니다. 대부분의 투자자들은 최근의 저조한 성장률을 무시하고 회사의 사업 전망의 턴어라운드를 기대하고 있는 것 같습니다. P/S가 최근 마이너스 성장률에 더 부합하는 수준으로 떨어지면 기존 주주들이 향후 실망할 가능성이 높습니다.

최종 결론

주가가 크게 상승하여 현재 다이나믹 디자인의 주가순자산비율은 업계 중앙값 범위 내로 돌아왔습니다. 일반적으로 우리는 주가매출비율을 회사의 전반적인 건전성에 대한 시장의 생각을 파악하는 데 제한적으로 사용하는 것을 선호합니다.

다이나믹 디자인을 살펴본 결과, 업계가 성장할 것으로 예상되는 만큼 중기적으로 매출 감소가 예상보다 P/S에 큰 영향을 미치지 않는 것으로 나타났습니다. 업계 성장 전망의 맥락에서 매출이 역성장하는 것을 볼 때, 향후 주가 하락 가능성을 예상하고 적정 주가수익비율을 낮추는 것이 합리적입니다. 최근의 중기적 상황이 개선되지 않는 한, 회사의 주주들에게 어려운 시기를 예상해도 틀리지 않을 것입니다.

퍼레이드에 너무 많은 비를 내리고 싶지는 않지만, Dynamic Design에 대한 세 가지 경고 신호 (2 개는 무시할 수 없습니다!)도 발견했습니다.

첫눈에 반하는 아이디어가 아니라 훌륭한 회사를 찾는 것이 중요합니다. 따라서 수익성 증가가 훌륭한 기업에 대한 생각과 일치한다면, 최근 수익이 크게 성장하고 주가수익비율(P/E)이 낮은 흥미로운 기업 목록을 무료로 살펴보세요.

이 글에 대한 의견이 있으신가요? 콘텐츠에 대해 궁금한 점이 있으신가요? 직접 문의해 주세요. 또는 편집팀 (at) simplywallst.com으로 이메일을 보내주세요.

Simply Wall St의 이 기사는 일반적 성격의 기사입니다. 편향되지 않은 방법론을 사용하여 과거 데이터와 애널리스트의 예측에 기반한 논평을 제공하며, 재정적 조언을 목적으로 하지 않습니다. 또한 주식 매수 또는 매도를 추천하지 않으며, 사용자의 목표나 재무 상황을 고려하지 않습니다. 저희는 펀더멘털 데이터에 기반한 장기적 관점의 분석을 제공하는 것을 목표로 합니다. 당사의 분석에는 가격에 민감한 최신 기업 발표나 정성적 자료가 고려되지 않을 수 있습니다. Simply Wall St는 언급된 주식에 대해 어떠한 포지션도 갖고 있지 않습니다.

이 기사에 대한 의견이 있으신가요? 콘텐츠에 대한 의견이 있으신가요? 직접 문의해 주세요. 또는 이메일 editorial-team@simplywallst.com