最近の株価下落の後、ローパー・テクノロジーズ（ROP）を再検討する時か？

• ローパー・テクノロジーズが現在の株価で面白く見え始めたかどうか疑問に思っているなら、この記事では、投資家としてそれが何を意味するかについて説明する。
• 株価の最終終値は351.00米ドルで、リターンは7日間で3.8％下落、30日間で19.6％下落、年初来で19.2％下落、1年間で39.4％下落、3年間で16.6％下落、5年間で9.6％下落している。
• ローパーをめぐる最近のニュースは、多角的なソフトウェアおよびテクノロジー企業としての同社のポジショニングと、そのプロフィールが、質の高い経常収益と弾力性のあるバランスシートに対する投資家の嗜好の変化にどのように適合するかに焦点を当てている。このような背景は、市場がこれらの特徴にどれだけの対価を支払ってもよいかを継続的に再評価しているため、株価がこのように動いた理由の枠組みを作るのに役立つ。
• 当社のバリュエーション・チェックでは、ローパー・テクノロジーズは6点満点中6点である。これは、当社が適用する6つの手法すべてにおいて割安と判断されることを意味する。次に、これらのアプローチについて説明し、記事の後半でそれらすべてを結びつける評価についてのより広範な考え方を紹介する。

Roper Technologiesの過去1年間のリターン-39.4%が同業他社に遅れをとっている理由をご覧ください。

アプローチ1：ローパーテクノロジーズの割引キャッシュフロー（DCF）分析

割引キャッシュフロー（DCF）モデルは、企業の将来キャッシュフローを予測し、それを現在の価値に割り戻して、そのビジネスが今1株当たりいくらの価値があるかを推定する。

ローパー・テクノロジーズの場合、モデルは、米ドルで報告されたキャッシュフローに基づき、2ステージのフリーキャッシュフロー対株式アプローチを使用しています。直近12ヶ月のフリーキャッシュフローは約24.2億ドル。アナリストは、今後数年間の予測を明示し、シンプリー・ウォールStは、キャッシュ・フローの10年間の完全な経路を構築するためにトレンドを外挿します。

この予測では、ローパーのフリー・キャッシュ・フローは2028年に約32.2億ドルになると予想される。10年間のキャッシュフローの割引額を集計し、第2段階で調整した本源的価値は、1株当たり約548.32ドルと推定される。直近の株価351.00ドルと比較すると、このDCFの枠組みでは、株価は約36.0％過小評価されていることになる。

結果割安

当社のDCF（ディスカウント・キャッシュ・フロー）分析では、Roper Technologiesは36.0%過小評価されている。ウォッチリストや ポートフォリオでこれを追跡するか、さらに55銘柄の優良割安株をご覧ください。

Roper Technologiesの公正価値の算出方法の詳細については、会社レポートの評価セクションをご覧ください。

アプローチ2：Roper Technologiesの価格対収益

Roper Technologiesのような収益性の高い企業にとって、PERは有用な基準である。これは、投資家が現在の利益の各ドルに対して何ドルを支払う意思があるかを素早く知ることができます。

何をもって「正常な」または「公正な」PERとするかは、市場が企業の収益成長見通しやリスクプロファイルをどのように見ているかによる。期待される成長率が高い、または認識されるリスクが低ければ高い倍率が正当化され、成長率が低い、またはリスクが高ければPER水準は低くなる傾向がある。

Roperは現在、24.36倍のPERで取引されており、広範なソフトウェア業界平均の約25.66倍、同業他社グループ平均の40.95倍と比較している。Simply Wall StによるRoperのフェアレシオは28.06倍。このフェア・レシオは、Roperの収益成長プロファイル、業界、利益率、時価総額、リスク特性などの要因を考慮した上で、Roperに適合する可能性のあるPER水準を独自に推定したものです。すべてのソフトウエア名が同様の倍率に値すると想定するのではなく、企業固有の特徴を調整するため、同業他社や業界との単純な比較よりも有益な情報となりうる。フェア・レシオが現在のPER24.36倍を上回っているため、ローパーはこの指標で割安と判断した。

結果割安

PERは一つのストーリーを物語っているが、本当の機会が別のところにあるとしたらどうだろう？エグゼクティブではなく、レガシーへの投資を始めましょう。創業者主導のトップ企業22社をご覧ください。

意思決定をアップグレードしましょう：ローパー・テクノロジーズの物語を選ぼう

ナラティブとは、企業の将来的な収益、利益、マージンに対するあなたの見方を予測に結びつけ、現在の株価と比較できる公正価値の見積もりにつなげるものです。

シンプリー・ウォールストリートでは、ナラティブはコミュニティ・ページ内にあり、使いやすいように設計されています。

これらのNarrativesは、新しい業績、企業発表、ニュースなどの新しい情報が入ると自動的に更新されるため、ゼロからモデルを作り直すことなく、フェアバリューの見方を最新のデータに合わせることができます。

例えば、コミュニティページのローパー・テクノロジーズ・ナラティブは、より高い成長率と収益性を想定した非常に楽観的な見通しを反映しているかもしれませんし、別のものはより低い成長率と控えめなマージンを想定したはるかに保守的かもしれません。

ローパー・テクノロジーズにはまだ何かあると思いますか？当社のコミュニティで他の投資家の意見をご覧ください！

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