RadNetは数年にわたる急成長とAI画像診断の話題の後も価値を提供し続けるか？

• RadNetが数年にわたる大暴騰を遂げた後、まだ価値があるのかどうか疑問に思っているのはあなただけではない。この記事では、現在の株価が本当に意味するものについて説明する。
• 3年間で約268%、5年間で約286%上昇した後、株価は最近冷え込み、先週は7.7%、先月は7.6%下落し、年初来ではわずか1.5%の上昇にとどまっている。
• 投資家がAIを活用した画像診断、外来医療需要、診断サービスにおける継続的な統合などの見出しを織り交ぜて消化しているためだ。これらの要因はすべて、市場がRadNetの成長の道筋をどのように評価するかを変える可能性がある。新たな提携や技術投資により、医療用画像の長期的な需要に関するシナリオは鮮明になっているが、将来のアップサイドがすでに株価にどれだけ反映されているかという疑問も生じている。
• 当社のフレームワークでは、RadNetのバリュエーション・チェックは現在6段階中1となっている。これは、バリューのポケットを示唆しているが、市場が楽観的かもしれない領域も示唆している。次に、これらの評価方法について説明し、最後に株価の本当の価値についてより直感的に考える方法を紹介する。

RadNetの評価チェックはわずか1/6。その他にどのような赤信号があるかは、評価の内訳をご覧ください。

アプローチ1：ラドネットDCF分析

割引キャッシュフローモデルは、将来生み出される可能性のあるキャッシュを予測し、そのキャッシュフローを必要収益率を用いて現在のドルに割り戻すことで、現在の事業の価値を推定します。

RadNetの場合、モデルは直近12ヶ月のフリーキャッシュフロー約5,450万ドルから開始し、2段階のフリーキャッシュフロー対株式アプローチを使用する。アナリストは今後数年間の詳細な予測を示しており、FCFは2027年までにおよそ8,420万ドルに達すると予想されている。シンプリー・ウォールストリートは、その先は徐々に成長が鈍化し、FCFは2035年までに約1億2,880万ドルになると予測している。

これらすべての将来キャッシュフローを今日まで割り戻すと、DCFモデルは1株当たり約33.10ドルの本源的価値に到達する。115.2％の過大評価となり、現在の株価は、このキャッシュフロー見通しが正当化する額をはるかに上回っているように見える。

結果割高

当社の割引キャッシュフロー（DCF）分析によると、RadNetは115.2%の割高である可能性がある。912の割安銘柄を見つけるか、独自のスクリーナーを作成してより良いバリューの機会を見つけましょう。

RDNetの公正価値の算出方法の詳細については、会社レポートの評価セクションをご覧ください。

アプローチ2：ラドネットの価格対売上高

ラドネットのように再投資を積極的に行い、まだ規模を拡大している企業にとって、売上高株価比率は、投資サイクルや会計調整によって変動する可能性のある短期的な利益よりも安定的である傾向があるため、収益ベースの評価指標よりもきれいな評価指標となることがよくあります。

一般的に、成長が速く、リスクが低いほど売上高倍率は高くなり、成長が遅く、循環的で、リスクが高い事業ほど売上高倍率は低くなる。RadNetの現在の売上高株価倍率は約2.79倍で、ヘルスケア業界平均の約1.34倍、同業他社平均の約1.13倍を大きく上回っている。

Simply Wall Stのフェア・レシオ・フレームワークは、RadNetの成長見通し、利益率、リスク・プロファイル、業界のポジショニング、時価総額を考慮した上で、RadNetの売上高株価倍率がどの程度になるべきかを推計することで、さらに一歩踏み込んでいる。これによると、RadNetのフェア・レシオは約0.92倍となり、現在の2.79倍を大幅に下回っている。このギャップは、投資家が同社のファンダメンタルズにとって妥当であるとモデルが示唆するよりも大幅に高い金額を支払っていることを示唆している。

結果割高

PSレシオは一つのストーリーを語るが、本当のチャンスが別のところにあるとしたらどうだろう？インサイダーが爆発的成長に大きく賭けている1462社をご覧ください。

あなたの意思決定をアップグレードRadNetの物語を選ぼう

先に、バリュエーションを理解するさらに良い方法があると述べた。ナラティブは、RadNetの将来の収益、利益、マージンに対するあなたの見方を財務予測、公正価値、そして最終的な売買判断に結びつけることで、数字の背後にあるストーリーを伝えるシンプルな方法です。

RadNetのストーリーにはまだ続きがあると思いますか？コミュニティで他の投資家の意見をご覧ください！

Simply Wall Stによるこの記事は一般的なものです。私たちは、偏りのない方法論で、過去のデータとアナリストの予測のみに基づいて解説を提供しており、私たちの記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。弊社は、ファンダメンタルズ・データに基づく長期的な焦点に絞った分析をお届けすることを目的としています。 弊社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない可能性があることにご留意ください。 Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していません。

この記事についてご意見をお持ちですか？内容に懸念がありますか？当社まで直接ご連絡ください。 または、editorial-team@simplywallst.comまでメールをお送りください。