株式分析

リア・コーポレーション(NYSE:LEA)のリスク対リターンの物語

NYSE:LEA
Source: Shutterstock

米国の半数近くの企業の株価収益率(PER)が17倍を超える中、リア・コーポレーション(NYSE:LEA)のPER13.3倍は魅力的な投資先と言えるかもしれない。 ただし、PERが限定的である理由があるかもしれないので、PERを額面通りに受け取るのは賢明ではない。

他の多くの企業の収益が減少しているのに比べ、リアの収益成長はプラス圏にあり、このところかなり好調だ。 好調な業績が大幅に悪化すると予想する人が多いのは、PERを抑圧している市場よりも多いかもしれない。 もしこの会社が好きなら、そうならないことを願うだろう。

リアの最新分析を見る

pe-multiple-vs-industry
NYSE:LEA 株価収益率 vs 業界 2024年4月23
日 アナリストがLearの将来性を業界に対してどのように評価しているかを知りたいとお考えですか?それなら、当社の無料 レポートが最適です。

リアに成長はあるのか?

リアのPERは、限定的な成長しか期待できず、重要なことは市場よりも業績が悪い会社の典型だろう。

まず振り返ってみると、同社は昨年、一株当たり利益を77%も伸ばした。 喜ばしいことに、EPSは過去12ヶ月間の成長のおかげで、3年前と比較して合計で282%も増加している。 従って、株主はこうした中期的な利益成長率を歓迎したことだろう。

将来に目を転じると、同社を担当するアナリストの予想では、今後3年間は年率30%の増益が見込まれている。 これは、市場全体の年率11%の成長予測を大幅に上回る。

この情報では、リアが市場より低いPERで取引されているのは奇妙なことだ。 投資家の多くは、同社が将来の成長予想を達成できるとは全く考えていないようだ。

リアのPERから何がわかるか?

株価収益率だけで株を売るべきかどうかを判断するのは賢明とは言えないが、会社の将来性を判断する実用的な指針にはなり得る。

リア社のアナリスト予想を検証したところ、その優れた業績見通しは、我々が予想したほどPERに寄与していないことが判明した。 市場よりも速い成長を伴う好調な業績見通しを見た場合、潜在的なリスクがPERを大きく圧迫している可能性があると考える。 少なくとも価格変動リスクは非常に低いと思われるが、投資家は将来の収益が大きく変動する可能性があると考えているようだ。

他のリスクもあることを忘れてはならない。例えば、 リアが注意すべき警告サインを1つ 挙げてみた。

これらのリスクがLearに対するあなたの意見を再考させるのであれば、当社の対話型優良株リストを探って、他にどんな銘柄があるのか見当をつけよう。

If you're looking to trade Lear, open an account with the lowest-cost platform trusted by professionals, Interactive Brokers.

With clients in over 200 countries and territories, and access to 160 markets, IBKR lets you trade stocks, options, futures, forex, bonds and funds from a single integrated account.

Enjoy no hidden fees, no account minimums, and FX conversion rates as low as 0.03%, far better than what most brokers offer.

Sponsored Content

評価は複雑だが、我々はそれを単純化するためにここにいる。

公正価値の見積もり、潜在的リスク、配当、インサイダー取引、財務状況など、詳細な分析により、Lear が割安か割高かをご確認ください。

無料分析へのアクセス

この記事についてご意見がありますか?内容にご不満ですか? 私たちに直接 ご連絡ください。 または、editorial-team (at) simplywallst.comまでEメールをお送りください。

シンプリー・ウォール・ストリートによるこの記事は一般的な内容です。 当社は、過去のデータとアナリストの予測に基づき、偏りのない方法論のみで解説を提供しており、当社の記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。当社は、ファンダメンタルズ・データに基づいて長期的な視点に立った分析をお届けすることを目的としています。当社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない場合があることにご留意ください。Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していない。

This article has been translated from its original English version, which you can find here.