¿Es el momento adecuado para reevaluar NextEra Energy tras la subida del 20,5% registrada en lo que va de año?

• ¿Se pregunta si NextEra Energy es realmente una ganga en estos momentos? Comprender el valor real detrás del precio de la acción podría marcar la diferencia en su decisión de inversión.
• La acción subió un 3,4% la semana pasada y un 20,5% en lo que va de año. Esto puede indicar un optimismo renovado o quizás un cambio en la forma en que los inversores evalúan el riesgo.
• Las noticias recientes sobre la continua expansión de NextEra Energy en proyectos de energías renovables y las actualizaciones normativas han mantenido a la empresa en el punto de mira de los inversores centrados en el crecimiento. Los debates del sector en torno a la política de energía limpia también han centrado la atención en empresas de servicios públicos como NextEra, llamando la atención sobre su transformación en curso.
• Nuestra rápida comprobación de la valoración da a NextEra Energy una puntuación de 1 sobre 6 por estar infravalorada, lo que significa que hay mucho más que desvelar. A continuación, desglosaremos cómo valoran la empresa los analistas y, más adelante, le mostraremos una forma más perspicaz de calibrar si la acción es realmente una compra inteligente.

NextEra Energy obtiene sólo 1/6 en nuestras comprobaciones de valoración. Vea qué otras banderas rojas encontramos en el desglose completo de valoración.

Enfoque 1: Análisis del modelo de descuento de dividendos (DDM) de NextEra Energy

El modelo de descuento de dividendos (DDM) es un método de valoración que estima el valor razonable de una acción proyectando sus dividendos futuros y descontándolos al valor actual. En el caso de empresas de servicios públicos como NextEra Energy, que pagan dividendos constantes, este método puede ofrecer una visión significativa de si el precio de la acción refleja el potencial de generación de ingresos a largo plazo de la empresa.

El dividendo anual por acción más reciente de NextEra Energy es de 2,57 dólares, lo que representa un ratio de reparto de aproximadamente el 61% de sus beneficios. La empresa prevé una tasa de crecimiento del dividendo a largo plazo del 3,26% sobre la base de una estimación limitada, con un rendimiento del capital del 9,5%. Estas cifras sugieren que NextEra Energy da prioridad a los pagos fiables y gradualmente crecientes a los accionistas en lugar de asumir riesgos agresivos o una rápida expansión.

Según el DDM, el valor intrínseco de las acciones de NextEra Energy es de 69,51 dólares. El precio de mercado actual es un 24,1% superior a esta estimación. Esta diferencia indica que, basándose en los pagos de dividendos previstos y en unas perspectivas de crecimiento realistas, las acciones están actualmente sobrevaloradas.

Resultado: SOBREVALORADA

Nuestro análisis del Modelo de Descuento de Dividendos (DDM) sugiere que NextEra Energy podría estar sobrevalorada en un 24,1%. Descubra 920 valores infravalorados o cree su propio screener para encontrar mejores oportunidades de valor.

Consulte la sección Valoración de nuestro Informe sobre la empresa para obtener más información sobre cómo hemos llegado a este valor razonable para NextEra Energy.

Enfoque 2: Precio de NextEra Energy frente a beneficios

La relación precio/beneficios (PE) es una métrica de valoración muy utilizada para las empresas rentables porque relaciona el precio actual de las acciones de una empresa con sus beneficios por acción. Para los inversores, sobre todo cuando se trata de empresas consolidadas y rentables como NextEra Energy, el coeficiente PE ofrece una forma sencilla de juzgar si el precio de la acción refleja su capacidad de generar beneficios.

Es importante señalar que lo que se considera un PER "normal" o "justo" depende de varios factores, como las expectativas de crecimiento futuro y el perfil de riesgo de la empresa. Las perspectivas de mayor crecimiento suelen requerir múltiplos PE más elevados, mientras que los mayores riesgos suelen conllevar múltiplos PE más bajos.

Actualmente, NextEra Energy cotiza a un ratio PE de 27,6 veces. Esta cifra es superior a la media del sector de los servicios públicos de electricidad (21,0 veces) y a la media de sus homólogas (25,4 veces). Sin embargo, el ratio justo de NextEra, propiedad de Simply Wall St, que tiene en cuenta el crecimiento de los beneficios de la empresa, los márgenes de beneficios, el sector, la capitalización de mercado y los factores de riesgo, se sitúa en 28,7 veces.

El Ratio Justo va un paso más allá de la mera comparación con las medias del sector o sus homólogos, ya que ofrece una referencia más personalizada. Al tener en cuenta el crecimiento y la rentabilidad junto con el contexto del sector y los riesgos empresariales únicos, proporciona una imagen más completa de lo que debería ser un ratio PE razonable para NextEra Energy en concreto.

La comparación del ratio justo (28,7 veces) con el PER actual de NextEra (27,6 veces) sugiere que el valor tiene un precio adecuado en función de sus perspectivas de beneficios y su perfil de riesgo.

Resultado: MÁS O MENOS CORRECTO

Los ratios PE cuentan una historia, pero ¿y si la verdadera oportunidad está en otra parte? Descubra 1443 empresas en las que las personas con información privilegiada apuestan a lo grande por un crecimiento explosivo.

Mejore su toma de decisiones: Elija su narrativa de NextEra Energy

Antes hemos mencionado que hay una forma aún mejor de entender la valoración, así que vamos a presentarle las Narrativas, una herramienta sencilla pero potente que permite a los inversores construir una historia en torno a NextEra Energy combinando sus hipótesis sobre la empresa con las previsiones financieras para calcular un valor razonable.

Una Narrativa vincula la historia general de la empresa (como lo que usted espera para sus futuros ingresos, ganancias y márgenes de beneficio) con su propia previsión financiera y valoración, mostrando cómo su perspectiva se traduce en un "valor razonable" concreto.

Las Narrativas hacen que sea fácil articular lo que usted cree y ver exactamente cómo esas creencias afectan a una decisión de inversión, todo ello dentro de la página de la Comunidad de Simply Wall St, donde millones de inversores comparan, discuten y actualizan las Narrativas en tiempo real a medida que cambian las noticias y las estimaciones de los analistas.

Mediante el uso de Narrativas, puede tomar decisiones más rápidas y transparentes al ver instantáneamente si su Valor Justo está por encima o por debajo del precio de mercado actual, y ajustar si los nuevos acontecimientos (como la publicación de beneficios o los cambios de política) afectan a su historia de inversión.

Por ejemplo, una narrativa de NextEra Energy podría pronosticar un valor razonable de 103 dólares por acción basándose en hipótesis agresivas de crecimiento y márgenes, mientras que una narrativa más prudente podría fijar el valor razonable en 52 dólares, lo que demuestra hasta qué punto pueden diferir las perspectivas y los posibles altibajos.

¿Crees que hay algo más en la historia de NextEra Energy? Visite nuestra Comunidad para ver lo que dicen los demás.

Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis centrado en el largo plazo y basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.

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