Hay motivos para preocuparse por la cotización de Madison Square Garden Sports Corp. (NYSE:MSGS)

Cuando vemos que casi la mitad de las empresas del sector del Entretenimiento en Estados Unidos tienen ratios precio/ventas (o "P/S") inferiores a 1,3x, Madison Square Garden Sports Corp.(NYSE:MSGS) parece emitir fuertes señales de venta con su ratio P/S de 4,7x. Sin embargo, el P/S podría ser bastante alto por alguna razón y requiere más investigación para determinar si está justificado.

Vea nuestro último análisis de Madison Square Garden Sports

¿Cómo se ha comportado Madison Square Garden Sports recientemente?

Madison Square Garden Sports no ha tenido un buen comportamiento recientemente, ya que la caída de sus ingresos es inferior a la de otras empresas, que han experimentado un crecimiento medio de sus ingresos. Es posible que muchos esperen que los malos resultados de los ingresos se recuperen sustancialmente, lo que ha impedido que el PER se desplome. Sin embargo, de no ser así, los inversores podrían verse sorprendidos pagando demasiado por el valor.

Si desea conocer las previsiones de los analistas, consulte nuestro informegratuito sobre Madison Square Garden Sports.

¿Cuál es la tendencia de crecimiento de los ingresos de Madison Square Garden Sports?

Para justificar su ratio P/S, Madison Square Garden Sports tendría que registrar un crecimiento extraordinario, muy superior al del sector.

Si echamos la vista atrás, vemos que apenas hubo crecimiento de los ingresos de la empresa en el último año. Sin embargo, el último trienio ha registrado un excelente aumento global de los ingresos del 254%, a pesar de su poco alentador rendimiento a corto plazo. En consecuencia, los accionistas estarán satisfechos, pero también tendrán algunas preguntas que plantearse sobre los últimos 12 meses.

De cara al futuro, se prevé que los ingresos aumenten un 2,8% anual durante los próximos tres años, según los seis analistas que siguen a la empresa. Mientras tanto, se prevé que el resto del sector crezca un 10% cada año, lo que resulta notablemente más atractivo.

Teniendo esto en cuenta, creemos que no tiene sentido que el PER de Madison Square Garden Sports supere al de sus homólogos del sector. Al parecer, muchos inversores de la empresa son mucho más optimistas de lo que indican los analistas y no están dispuestos a desprenderse de sus acciones a ningún precio. Es muy probable que estos accionistas se estén preparando para una futura decepción si el PER cae a niveles más acordes con las perspectivas de crecimiento.

¿Qué significa la relación precio/ventas de Madison Square Garden Sports para los inversores?

Utilizar únicamente la relación precio/ventas para determinar si debe vender sus acciones no es sensato, sin embargo, puede ser una guía práctica de las perspectivas futuras de la empresa.

Resulta sorprendente ver que Madison Square Garden Sports cotiza con un PER tan elevado, ya que las previsiones de ingresos no parecen muy halagüeñas. La debilidad de la estimación de ingresos de la empresa no augura nada bueno para el elevado P/S, que podría sufrir una caída si el sentimiento de los ingresos no mejora. A menos que estas condiciones mejoren notablemente, es muy difícil aceptar estos precios como razonables.

No olvide que puede haber otros riesgos. Por ejemplo, hemos identificado 3 señales de advertencia para Madison Square Garden Sports ( 2 son significativas) que deberías tener en cuenta.

Si le interesan las empresas fuertes que obtienen beneficios, consulte esta lista gratuita de empresas interesantes que cotizan con un PER bajo (pero que han demostrado que pueden aumentar sus beneficios).

¿Algún comentario sobre este artículo? ¿Le preocupa el contenido? Póngase en contacto con nosotros directamente. Si lo prefiere, envíe un correo electrónico a editorial-team (at) simplywallst.com.

Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis a largo plazo basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.

¿Tiene algún comentario sobre este artículo? ¿Le preocupa el contenido? Póngase en contacto con nosotros directamente. También puede enviar un correo electrónico a editorial-team@simplywallst.com