¿Significa el reciente retroceso del 18% una oportunidad para los valores de tierras raras de EE.UU.?

• ¿Se pregunta si las acciones de Tierras Raras de EE.UU. cotizan a precio de ganga o sobrevaloradas? No es el único, sobre todo porque los inversores buscan oportunidades más allá de los titulares habituales.
• En el último año, las acciones han registrado una impresionante rentabilidad del 82,9%, incluso tras un reciente retroceso del 18,2% en la última semana. Esto indica tanto un potencial de crecimiento como un cambio de actitud.
• Las últimas noticias han puesto de relieve el creciente interés por las cadenas de suministro de tierras raras en Estados Unidos y los cambios en la política gubernamental. Ambos factores han contribuido a reforzar el optimismo de los inversores. Los titulares sobre la obtención de minerales esenciales y el aumento de la producción han puesto a USA Rare Earth en el punto de mira y han contribuido a impulsar algunos de estos rápidos movimientos de los precios.
• A primera vista, la puntuación de valoración de la empresa es de 2 sobre 6, lo que sugiere un amplio margen de debate. A continuación, analizaremos cómo se mide la valoración y, al final, presentaremos un enfoque que podría proporcionar una visión aún más profunda.

USA Rare Earth obtiene una puntuación de sólo 2/6 en nuestras comprobaciones de valoración. Vea qué otras señales de alarma encontramos en el desglose de valoración completo.

Enfoque 1: Análisis del flujo de caja descontado (DCF) de USA Rare Earth

El modelo de flujo de caja descontado (DCF) calcula el valor de una empresa proyectando sus flujos de caja futuros y descontándolos después para reflejar su valor actual. Este método ofrece a los inversores una visión de futuro basada tanto en los resultados actuales como en las expectativas de crecimiento o contracción.

Para USA Rare Earth, los analistas estiman el reciente flujo de caja libre (FCF) de la empresa en 31,48 millones de dólares negativos. Las previsiones de los analistas sugieren que los flujos de caja seguirán siendo volátiles en los próximos años, con un FCF negativo hasta 2027 antes de volver a ser positivo. Para 2029, se espera que el FCF de la empresa alcance los 122,58 millones de dólares. Más allá de las previsiones de los analistas, las proyecciones hasta 2035 (utilizando la metodología de Simply Wall St) indican un crecimiento continuo del FCF, que podría aumentar aún más a medida que la empresa amplíe sus operaciones.

Con estas proyecciones de flujo de caja, la valoración DCF asigna un valor intrínseco estimado de 79,06 dólares por acción. En comparación con el precio actual de la acción, esto implica que las acciones de USA Rare Earth cotizan con un descuento del 75,1%. Esta infravaloración sustancial sugiere que puede haber un alza significativa para los inversores si la gestión puede cumplir con el crecimiento previsto.

Resultado: INFRAVALORADO

Nuestro análisis del flujo de caja descontado (DCF) sugiere que USA Rare Earth está infravalorada en un 75,1%. Haga un seguimiento de este valor en su lista de seguimiento o cartera, o descubra otros 832 valores infravalorados en función de los flujos de caja.

Consulte la sección Valoración de nuestro Informe sobre la empresa para obtener más información sobre cómo hemos llegado a este valor razonable de USA Rare Earth.

Enfoque 2: Precio de USA Rare Earth frente a su valor contable

El múltiplo precio/valor contable (P/B) es una popular herramienta de valoración para empresas de sectores con muchos activos, como el metalúrgico y el minero. Ayuda a comparar el valor de mercado de una empresa con el valor de sus activos netos, por lo que resulta especialmente útil para empresas sin beneficios constantes o cuando los beneficios son menos significativos debido a resultados negativos o a la volatilidad.

Las perspectivas de crecimiento y los perfiles de riesgo desempeñan un papel clave a la hora de determinar lo que los inversores consideran un múltiplo P/B razonable o "justo". Las empresas con un crecimiento de activos más rápido o menor riesgo suelen cotizar con una prima sobre el valor contable, mientras que las empresas de mayor riesgo o crecimiento más lento suelen tener múltiplos más bajos.

Actualmente, el ratio P/B de USA Rare Earth es de -14,29 veces. Para contextualizar, la media del sector es de 2,28 veces, y la media entre sus pares más cercanos es de 14,90 veces. El ratio negativo es inusual y generalmente refleja un valor contable negativo, lo que indica pérdidas acumuladas significativas o amortizaciones. Se trata de un factor que debería poner en alerta a los inversores a la hora de realizar comparaciones directas.

El "Ratio Justo" de Simply Wall St afina el análisis teniendo en cuenta las perspectivas de crecimiento de la empresa, el riesgo, los márgenes de beneficio, la dinámica del sector y la capitalización bursátil. Esta métrica propia va más allá de los promedios brutos de los pares o del sector para producir un punto de referencia más adaptado de lo que el múltiplo "debería" ser para USA Rare Earth, dadas todas sus características únicas.

Dado que el actual ratio P/B de -14,29x es considerablemente diferente de un valor justo basado en condiciones empresariales normalizadas, y dado que el múltiplo negativo indica preocupaciones fundamentales, los inversores deben actuar con cautela. Teniendo en cuenta todos los factores, la valoración parece SOBREVALORADA utilizando este enfoque.

Resultado: SOBREVALORADA

Los ratios PB cuentan una historia, pero ¿y si la verdadera oportunidad está en otra parte? Descubra 1393 empresas en las que personas con información privilegiada apuestan a lo grande por un crecimiento explosivo.

Mejore su toma de decisiones: Elija su Narrativa de Tierras Raras de EE.UU.

Anteriormente mencionamos que hay una forma aún mejor de entender la valoración, así que vamos a presentarle las Narrativas. Una narrativa es una herramienta sencilla que le permite crear y compartir su perspectiva sobre una empresa conectando su historia con su propia previsión financiera y estimación del valor razonable. En lugar de limitarse a mirar los números, puede esbozar lo que cree acerca de los futuros ingresos, ganancias y márgenes de beneficio de USA Rare Earth, y ver cómo esto influye en su posible valor razonable, todo en un solo lugar.

Las narrativas facilitan la vinculación de lo que ocurre en la empresa con los datos financieros reales, actualizándose automáticamente cuando cambian las noticias, los datos financieros o las perspectivas de los analistas. En la plataforma de Simply Wall St, millones de inversores utilizan las Narrativas dentro de la página de la Comunidad para comparar sus puntos de vista y ver en qué coinciden o difieren. Esto le ayuda a decidir cuándo una empresa parece tener un precio atractivo (si el valor razonable está por encima del precio actual) o puede ser demasiado cara para comprarla.

Por ejemplo, una narrativa podría considerar que USA Rare Earth vale 70 dólares por acción si continúa el fuerte apoyo gubernamental, mientras que otro usuario podría valorarla en sólo 18 dólares por acción si persisten los problemas de flujo de caja. Las narrativas te permiten tomar decisiones más informadas y dinámicas.

¿Crees que hay algo más en la historia de USA Rare Earth? Visita nuestra Comunidad para ver lo que dicen los demás.

Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis centrado en el largo plazo y basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.

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