El escaso crecimiento no es obstáculo para MasterCraft Boat Holdings, Inc. (NASDAQ:MCFT), cuyas acciones avanzan un 26%.

Las acciones de MasterCraft Boat Holdings, Inc.(NASDAQ:MCFT) han tenido un mes realmente impresionante, ganando un 26% tras un inestable periodo anterior. Mientras que los compradores recientes pueden estar riendo, los tenedores a largo plazo pueden no estar tan contentos ya que la reciente ganancia sólo devuelve la acción a donde comenzó hace un año.

Incluso después de un salto tan grande en el precio, todavía no es exagerado decir que la relación precio-ventas (o "P/S") de MasterCraft Boat Holdings de 1x en este momento parece bastante "intermedia" en comparación con la industria del ocio en los Estados Unidos, ya que coincide con la relación P/S de la industria en general. Sin embargo, los inversores podrían estar pasando por alto una clara oportunidad o un posible revés si no existe una base racional para el P/S.

Vea nuestro último análisis de MasterCraft Boat Holdings

¿Qué significa la relación precio/ventas de MasterCraft Boat Holdings para los accionistas?

MasterCraft Boat Holdings ha estado luchando últimamente, ya que sus ingresos han disminuido más rápido que la mayoría de las demás empresas. Tal vez el mercado esté esperando que el rendimiento futuro de los ingresos empiece a igualarse al del resto de la industria, lo que ha impedido que la P/S disminuya. Así que, aunque se podría decir que la acción está barata, los inversores buscarán una mejora antes de considerarla un buen valor. O, como mínimo, usted esperaría que no siguiera obteniendo malos resultados si su plan es hacerse con algunas acciones mientras no estén a favor.

¿Quiere saber qué opinan los analistas sobre el futuro de MasterCraft Boat Holdings en comparación con el sector? En ese caso, nuestro informegratuito es un buen punto de partida.

¿Qué nos dicen las métricas de crecimiento de ingresos sobre la P/S?

Para justificar su ratio P/S, MasterCraft Boat Holdings necesitaría producir un crecimiento similar al del sector.

Si echamos la vista atrás, el crecimiento de los ingresos de la empresa el año pasado no fue algo que nos entusiasmara, ya que registró un decepcionante descenso del 43%. Esto significa que también se ha producido un descenso de los ingresos a largo plazo, ya que los ingresos han bajado un 39% en total en los últimos tres años. Por lo tanto, es justo decir que el crecimiento de los ingresos en los últimos tiempos no ha sido deseable para la empresa.

En cuanto al futuro, las estimaciones de los siete analistas que cubren la empresa sugieren que el crecimiento de los ingresos se dirige hacia territorio negativo, con un descenso del 10% durante el próximo año. Mientras tanto, se prevé que el sector en general crezca un 0,8%, lo que dibuja un panorama poco halagüeño.

Teniendo esto en cuenta, creemos que no tiene sentido que el PER de MasterCraft Boat Holdings esté tan cerca de sus homólogos del sector. Parece que la mayoría de los inversores esperan un giro en las perspectivas de negocio de la empresa, pero la cohorte de analistas no confía tanto en que esto ocurra. Sólo los más audaces supondrían que estos precios son sostenibles, ya que es probable que el descenso de los ingresos acabe pesando sobre la cotización.

La conclusión sobre el PER de MasterCraft Boat Holdings

MasterCraft Boat Holdings parece haber recuperado su favoritismo con una sólida subida de precios que ha vuelto a situar su PER en línea con otras empresas del sector. Aunque la relación precio/ventas no debería ser el factor determinante a la hora de comprar o no una acción, es un barómetro bastante capaz de medir las expectativas de ingresos.

Parece que MasterCraft Boat Holdings cotiza actualmente con un P/V superior al esperado para una empresa cuyos ingresos se prevé que disminuyan. Teniendo esto en cuenta, no creemos que la P/S actual esté justificada, ya que es poco probable que la disminución de los ingresos respalde un sentimiento más positivo durante mucho tiempo. Si la disminución de los ingresos se materializara en un descenso del precio de las acciones, los accionistas sufrirían las consecuencias.

Antes de que decida su opinión, hemos descubierto 2 señales de advertencia para MasterCraft Boat Holdings que debería tener en cuenta.

Si no está seguro de la solidez de la actividad de MasterCraft Boat Holdings, explore nuestra lista interactiva de valores con sólidos fundamentos empresariales para descubrir otras empresas que quizás haya pasado por alto.

¿Tiene algún comentario sobre este artículo? ¿Le preocupa el contenido? Póngase en contacto con nosotros directamente. Si lo prefiere, envíe un correo electrónico a editorial-team (at) simplywallst.com.

Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis a largo plazo basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.