Wie steht Parker-Hannifin nach dem 36,9 %-Run und den jüngsten Akquisitionen da?

• Sind Sie neugierig, ob Parker-Hannifin nach seinem starken Lauf immer noch einen guten Wert darstellt? Damit sind Sie nicht allein, denn diese Aktie steht derzeit auf der Beobachtungsliste vieler Anleger.
• Die Aktie von Parker-Hannifin ist seit Jahresbeginn um 36,9 % und im letzten Jahr um 23,8 % gestiegen, was auf einen neuen Optimismus und eine veränderte Risikowahrnehmung im Industriesektor zurückzuführen ist.
• Diese Dynamik wurde noch dadurch verstärkt, dass Parker-Hannifin in letzter Zeit Schlagzeilen über strategische Übernahmen und Fortschritte bei seinen Antriebs- und Steuerungstechnologien gemacht hat. Diese beiden Entwicklungen haben die Aufmerksamkeit der Wall Street auf sich gezogen. Branchenkommentatoren haben auch die entschlossenen Schritte in Richtung Elektrifizierung und Automatisierungslösungen hervorgehoben, was die Geschichte noch spannender macht.
• Was die Bewertung anbelangt, so erhält Parker-Hannifin derzeit eine 1 von 6 Punkten auf unserer Bewertungsskala, was auf eine gewisse Vorsicht hindeutet. In den nächsten Abschnitten werden wir aufschlüsseln, wie verschiedene Bewertungsansätze den Wert des Unternehmens heute einrahmen, und am Ende werden wir einen einzigartigen Weg erkunden, um darüber nachzudenken, was uns die Zahlen wirklich sagen können.

Parker-Hannifin erreicht bei unseren Bewertungstests nur 1/6. Sehen Sie sich an, welche anderen roten Fahnen wir in der vollständigen Aufschlüsselung der Bewertung gefunden haben.

Ansatz 1: Parker-Hannifin Discounted Cash Flow (DCF)-Analyse

Der DCF-Ansatz (Discounted Cash Flow) schätzt den inneren Wert eines Unternehmens, indem er die zukünftigen Cashflows prognostiziert und sie auf den heutigen Tag abzinst. Dies spiegelt den Gegenwartswert dieser zukünftigen Gewinne wider und ist besonders hilfreich, um zu verstehen, ob der aktuelle Aktienkurs das langfristige Gewinnpotenzial widerspiegelt.

Für Parker-Hannifin schätzen die Analysten den Free Cash Flow des Unternehmens für die letzten zwölf Monate auf etwa 3,4 Mrd. $. Die Prognosen für die Zukunft zeigen, dass der FCF stetig wächst und bis 2029 etwa 4,9 Mrd. $ erreicht. Das DCF-Modell kombiniert diese Analystenprognosen und erweitert die Schätzungen um weitere fünf Jahre in die Zukunft, was ein fortgesetztes bescheidenes Wachstum bis ins nächste Jahrzehnt zeigt.

Nach Abzinsung all dieser künftigen Cashflows mit einem Standardmodell für den 2-stufigen freien Cashflow zum Eigenkapital ergibt sich ein innerer Aktienwert von 661,90 $. Dieser Wert liegt etwa 30,2 % unter dem aktuellen Aktienkurs von Parker-Hannifin, was bedeutet, dass die Aktie auf der Grundlage dieser Cashflow-Annahmen im Vergleich zu ihrem berechneten fairen Wert heute überbewertet zu sein scheint.

Ergebnis: ÜBERBEWERTET

Unsere Discounted Cash Flow (DCF)-Analyse legt nahe, dass Parker-Hannifin um 30,2% überbewertet sein könnte. Entdecken Sie 914 unterbewertete Aktien oder erstellen Sie Ihren eigenen Screener, um bessere Wertmöglichkeiten zu finden.

Im Abschnitt "Bewertung" unseres Unternehmensberichts finden Sie weitere Einzelheiten dazu, wie wir zu diesem fairen Wert für Parker-Hannifin kommen.

Ansatz 2: Parker-Hannifin Kurs vs. Gewinn

Das Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV) wird häufig zur Bewertung profitabler Unternehmen verwendet, da es den Aktienkurs des Unternehmens mit den Gewinnen pro Aktie in Beziehung setzt. Für Anleger ist das KGV eine einfache Möglichkeit zu vergleichen, wie viel sie für einen Dollar der tatsächlichen Gewinne eines Unternehmens zahlen. Dies macht es besonders relevant für stabile, Cash-generierende Unternehmen wie Parker-Hannifin.

Was ein "normales" oder "faires" KGV ist, hängt vom erwarteten Wachstum und Risiko ab. Wachstumsstarke Unternehmen oder solche, die als weniger risikoreich gelten, rechtfertigen oft ein höheres KGV. Langsam wachsende oder risikoreichere Unternehmen werden tendenziell zu einem niedrigeren Multiplikator gehandelt. Der Kontext der Branchennormen und die allgemeinen Marktbedingungen bestimmen ebenfalls, was zu einem bestimmten Zeitpunkt angemessen ist.

Derzeit wird Parker-Hannifin mit einem KGV von 29,86x gehandelt. Dies liegt über dem Durchschnitt der Maschinenbaubranche von etwa 24,88x, aber nur knapp unter dem Durchschnitt seiner Vergleichsgruppe von 35,99x. Das "faire Verhältnis" von Simply Wall St für Parker-Hannifin wird jedoch auf 29,75x geschätzt. Diese firmeneigene Kennzahl wurde entwickelt, um wichtige Faktoren wie das Gewinnwachstumsprofil des Unternehmens, die Gewinnmargen, die Marktkapitalisierung, die Branche und die unternehmensspezifischen Risiken besser zu erfassen.

Im Gegensatz zu einfachen Peer- oder Branchenvergleichen bietet das faire Verhältnis eine umfassendere Sichtweise, indem es nicht nur berücksichtigt, wo Parker-Hannifin unter den Wettbewerbern einzuordnen ist, sondern auch die zugrundeliegenden Stärken und Schwächen, die sich auf den Preis auswirken könnten, den Anleger für die Gewinne des Unternehmens zahlen sollten.

Mit einem aktuellen KGV von 29,86x, das nur geringfügig über dem fairen Verhältnis von 29,75x liegt, sind die Aktien von Parker-Hannifin auf der Grundlage dieses Ansatzes in etwa richtig bewertet.

Ergebnis: ÜBER RICHTIG

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Verbessern Sie Ihre Entscheidungsfindung: Wählen Sie Ihr Parker-Hannifin-Narrativ

Wir haben bereits erwähnt, dass es einen noch besseren Weg gibt, die Bewertung zu verstehen. Lassen Sie uns Ihnen die Narrative vorstellen. Ein Narrativ ist ein einfaches, leistungsfähiges Instrument, mit dem Sie die Geschichte hinter den Zahlen durch Ihre persönliche Sicht auf die Zukunft eines Unternehmens erzählen können, einschließlich Ihrer Annahmen für Umsatz, Gewinn und Gewinnspannen. Narratives verbinden das, was Sie über das Geschäft von Parker-Hannifin glauben, mit einer spezifischen Finanzprognose und einem berechneten fairen Wert. Dieser Ansatz macht Ihre Perspektive klar und umsetzbar.

Die Narratives sind auf der Simply Wall St Community-Seite zugänglich und helfen Millionen von Anlegern, ihre eigene Fair-Value-Schätzung mit dem aktuellen Marktpreis zu vergleichen. Wenn neue Informationen wie Nachrichten, Übernahmen oder Gewinnmeldungen eintreffen, werden die Narratives automatisch aktualisiert, damit Ihre Analyse relevant bleibt. Beispielsweise sehen einige Anleger den fairen Wert von Parker-Hannifin derzeit bei 900 $ pro Aktie, wobei sie eine robuste Automatisierungsnachfrage und Effizienzsteigerungen berücksichtigen. Andere sind aufgrund von Bedenken hinsichtlich der Abhängigkeit von der Luft- und Raumfahrtindustrie und Übernahmerisiken vorsichtiger und sehen das Ziel bei 500 $. Mit Narratives verfolgen Sie nicht mehr nur die Zahlen, sondern geben ihnen einen Sinn und einen Kontext, der es Ihnen ermöglicht, mit Überzeugung zu investieren.

Glauben Sie, dass hinter der Geschichte von Parker-Hannifin noch mehr steckt? Besuchen Sie unsere Community, um zu sehen, was andere sagen!

Dieser Artikel von Simply Wall St ist allgemeiner Natur. Wir geben Kommentare ab, die auf historischen Daten und Analystenprognosen basieren und eine unvoreingenommene Methodik verwenden. Er stellt keine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Aktien dar und berücksichtigt weder Ihre Ziele noch Ihre finanzielle Situation. Unser Ziel ist es, Ihnen eine langfristig ausgerichtete, auf Fundamentaldaten basierende Analyse zu bieten. Beachten Sie, dass unsere Analyse möglicherweise nicht die neuesten kursrelevanten Unternehmensmeldungen oder qualitatives Material berücksichtigt. Simply Wall St hat keine Position in den genannten Aktien.

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