Sonuçlar: Medtronic plc Kazanç Beklentilerini Aştı ve Analistlerin Şimdi Yeni Tahminleri Var

Medtronic plc(NYSE:MDT) yatırımcıları, çeyrek sonuçlarının açıklanmasının ardından hisselerinin %2,7 artışla 85,90 ABD$ seviyesinden kapanmasıyla iyi bir hafta geçirdi. Medtronic, analistlerin tahminlerine paralel olarak 8,1 milyar ABD$ gelir elde ederken, 0,99 ABD$ tutarındaki hisse başına yasal kazanç (EPS) analistlerin beklentilerinin %9,9 üzerinde gerçekleşerek beklentileri aştı. Analistler genellikle her kazanç raporunda tahminlerini güncellerler ve tahminlerine bakarak şirket hakkındaki görüşlerinin değişip değişmediğine veya dikkat edilmesi gereken yeni endişeler olup olmadığına karar verebiliriz. Bu sonuçların ardından analistlerin kazanç modellerini değiştirip değiştirmediğini görmek için en son yasal tahminleri bir araya getirdik.

Medtronic için son analizimize bakın

Son sonuçların ardından, Medtronic'i takip eden 30 analist 2025 yılında 33,6 milyar ABD$ gelir elde edileceğini tahmin ediyor. Bu rakamın tutturulması halinde, son 12 aya kıyasla gelirlerde %3,9'luk makul bir iyileşme kaydedilmiş olacak. Hisse başına yasal kazancın %26 artışla 3,97 ABD dolarına yükseleceği tahmin ediliyor. Bu rapor öncesinde analistler 2025 yılında 33,5 milyar ABD$ gelir ve 3,90 ABD$ hisse başına kazanç (EPS) öngörüyorlardı. Dolayısıyla, analistler tahminlerini güncellemiş olsa da, son sonuçların ardından işletmeye yönelik beklentilerde büyük bir değişiklik olmadığı oldukça açık.

Gelir veya kazanç tahminlerinde ya da 93,68 ABD$'lık fiyat hedefinde herhangi bir değişiklik olmaması, şirketin son sonuçlarında beklentileri karşıladığını göstermektedir. Ancak bu verilerden çıkarabileceğimiz tek sonuç bu değil, çünkü bazı yatırımcılar analist fiyat hedeflerini değerlendirirken tahminlerdeki farkı da göz önünde bulundurmayı seviyor. Şu anda en yükselişteki analist Medtronic'e hisse başına 112 ABD$ değer biçerken, en düşüşteki analist 75,00 ABD$ fiyat biçiyor. Bu fiyat hedefleri, analistlerin işletme hakkında bazı farklı görüşlere sahip olduğunu gösteriyor, ancak tahminler bize bazılarının çılgın bir başarı ya da tamamen başarısızlık üzerine bahis oynadığını düşündürecek kadar farklılık göstermiyor.

Şimdi daha büyük resme baktığımızda, bu tahminleri anlamanın yollarından biri, hem geçmiş performansla hem de sektör büyüme tahminleriyle nasıl karşılaştırıldıklarını görmektir. En son tahminlere göre Medtronic'in büyüme hızının anlamlı bir şekilde artması bekleniyor. 2025'in sonuna kadar yıllık %3,1'lik gelir artışı tahmini, son beş yıldaki yıllık %1,4'lük tarihsel büyümesinden belirgin bir şekilde daha hızlı. Bunu, yıllık %7,9 gelir artışı öngörülen aynı sektördeki diğer şirketlerle karşılaştırın. Dolayısıyla, büyümedeki hızlanmaya rağmen Medtronic'in sektör ortalamasından anlamlı ölçüde daha yavaş büyümesinin beklendiği açıktır.

Alt Çizgi

Çıkarılması gereken en önemli şey, analistlerin işletmenin önceki hisse başına kazanç tahminlerine uygun performans gösterdiğini yeniden teyit etmeleriyle birlikte, duyarlılıkta büyük bir değişiklik olmamasıdır. Neyse ki, analistler gelir tahminlerini de teyit ederek beklentiler doğrultusunda ilerlediğini gösterdiler. Yine de verilerimiz Medtronic'in gelirlerinin sektör genelinden daha kötü performans göstermesinin beklendiğini ortaya koyuyor. Konsensüs fiyat hedefinde gerçek bir değişiklik olmadı, bu da işletmenin içsel değerinin son tahminlerle büyük bir değişikliğe uğramadığını gösteriyor.

Bunu akılda tutarak, yatırımcıların göz önünde bulundurması gereken daha uzun vadeli yörüngenin çok daha önemli olduğunu düşünüyoruz. Birden fazla Medtronic analistinden 2026 yılına kadar uzanan tahminlerimiz var ve bunları platformumuzda buradan ücretsiz olarak görebilirsiniz.

Ayrıca, Simply Wall St platformundaki borç analizi araçlarımızı kullanarak Medtronic'in borç yükünün uygun olup olmadığını değerlendirmeye değer olabilir.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.