配当投資家：スマーフィット・ウエストロック Plc (NYSE:SW)の配当金目当ての購入は急がないこと

投資家の中には、配当金を頼りに資産を増やしている人もいる。もしあなたがそんな配当金探偵の一人なら、Smurfit Westrock Plc(NYSE:SW)の配当落ち日があと4日後に迫っていることを知り、興味をそそられるかもしれない。 配当落ち日は会社の基準日の1営業日前であり、会社が配当金を受け取る権利を持つ株主を決定する日である。 株式の取引は基準日以前に決済されている必要があるため、配当落ち日を認識しておくことは重要である。 したがって、2月14日以降に株式を購入したスマーフィット・ウエストロックの投資家は、3月18日に支払われる配当金を受け取ることができない。

同社の次回の配当金は1株当たり0.4308米ドルとなり、合計1.21米ドルを株主に支払った昨年に続くものである。 昨年の配当金支払い総額を見ると、Smurfit Westrockの現在の株価54.00米ドルに対する末尾利回りは2.2％である。 配当金は多くの株主にとって重要な収入源であるが、その配当金を維持するためには事業の健全性が極めて重要である。 そのため、読者は常にSmurfit Westrockが配当を成長させることができているか、あるいは減配の可能性があるかどうかをチェックする必要がある。

Smurfit Westrockの最新分析をチェックする

配当は通常、企業の利益から支払われるため、企業が稼いだ以上の配当を行っている場合、その配当は通常、削減されるリスクが高くなります。 昨年、Smurfit Westrockは利益の288％を配当金として株主に支払いました。これは持続可能な行動とは言えず、購入者に代わって精査する必要がある。 しかし、配当の評価には利益よりもキャッシュフローの方が重要であるため、同社が配当を支払うのに十分なキャッシュを生み出しているかどうかを確認する必要がある。 昨年1年間で、同社はフリーキャッシュフローの395％に相当する配当金を支払った。 このため、スマーフィット・ウエストロックはこの配当金をどのように賄い続けるつもりなのか、あるいは減配を余儀なくされる可能性があるのか、気になるところだ。

配当の観点からは、現金は利益よりも若干重要だが、Smurfit Westrockの配当が利益またはキャッシュフローのいずれによっても十分にカバーされていないことを考えると、この配当の持続可能性を懸念する。

同社の配当性向とアナリストによる将来の配当予想を見るにはここをクリック。

収益と配当は成長しているか？

一株当たりの収益が改善している場合、配当金を増やすのは簡単だからだ。 投資家は配当が大好きなので、業績が悪化して配当が減額されれば、その銘柄は同時に大きく売られることが予想される。 その点、スマーフィット・ウエストロックの着実な成長には勇気づけられる。過去5年間の1株当たり利益は平均9.2％増だ。 一株当たり利益は快適に伸びているが、残念ながら同社は、長期的には我々が納得するよりも多くの利益を支払っている。

多くの投資家は、配当金の支払いが長期的にどれだけ変化したかを評価することで、企業の配当実績を評価する。 スマーフィット・ウエストロックは過去10年間、平均して年10％の配当成長を実現している。 何年にもわたって利益とともに配当が上昇しているのは喜ばしいことで、これは同社が株主と成長を分かち合う意向の表れかもしれない。

結論

Smurfit Westrockは魅力的な配当株なのか、それとも棚に置いておいた方がいいのか。 少なくとも一株当たり利益は徐々に増加しているものの、配当金は利益やフリーキャッシュフローで十分にカバーされていない。 配当の観点からは、スマーフィット・ウエストロックには手を出さない方がいいだろう。

とはいえ、Smurfit Westrockの劣悪な配当特性が気にならないのであれば、この事業に関わるリスクに留意する価値はある。 Smurfit Westrockは、私たちの投資分析で6つの警告サインを示しており、そのうちの3つは私たちにとってあまり良いものではないことに注意してください...

高配当銘柄をお探しなら、当社のトップ配当銘柄セレクションをチェックすることをお勧めする。

この記事についてご意見がありますか？内容にご不満ですか？ 私たちに直接ご連絡ください。 または、editorial-team (at) simplywallst.comまでEメールをお送りください。

シンプリー・ウォール・ストリートによるこの記事は一般的な内容です。私たちは、偏りのない方法論を用いて、過去のデータとアナリストの予測にのみ基づいた解説を提供しており、私たちの記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。当社は、ファンダメンタルズ・データに基づいて長期的な視点に立った分析をお届けすることを目的としています。当社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない場合があることにご留意ください。Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していない。