Resorttrust, Inc. (TSE:4681)は良い銘柄のようだ。

リゾートトラスト株式会社（東証：4681）の配当落ち日が3日後に迫っているようだ。 通常、配当落ち日は、会社が配当金を受け取ることができる株主を決定する日である基準日の1営業日前である。 配当落ち日は、決済に丸2営業日を要するため重要である。そのため、その日を逃すと、基準日に会社の帳簿に記載されないことになる。 したがって、9月27日以降に株式を購入したリゾートトラストの投資家は、12月11日に支払われる配当金を受け取ることができない。

次回の配当金は1株当たり27円で、過去12ヶ月の配当金は1株当たり50円であった。 過去12ヶ月の分配金推移を見ると、現在の株価2908.50円に対して末尾利回りは約1.9%となっている。 配当金目当てでこのビジネスを購入するのであれば、リゾートトラストの配当金が信頼でき、持続可能かどうかを知る必要がある。 そこで、リゾートトラストに配当金を支払う余裕があるのか、配当金は成長する可能性があるのかを調査する必要がある。

リゾートトラストの最新分析を見る

企業が収益よりも多くの配当を支払う場合、配当は持続不可能になる可能性があり、理想的な状況とは言い難い。 そのため、リゾートトラストが利益の35%という控えめな配当を行っているのは良いことだ。 しかし、配当の評価には利益よりもキャッシュフローの方が重要である。 同社はフリーキャッシュフローの26％を配当金として分配しており、これは多くの企業にとって快適な配当水準である。

リゾートトラストの配当が利益とキャッシュフローの両方でカバーされていることは、一般的に配当が持続可能であることを示すものであり、配当性向が低いほど、通常、配当が減額されるまでの安全マージンが大きいことを示唆するためである。

ここをクリックすると、同社の配当性向とアナリストによる将来の配当予想が表示される。

収益と配当は成長しているか？

一株当たりの収益が向上している場合、配当金を増やしやすいからだ。 収益が大きく落ち込むと、減配を余儀なくされる可能性もある。 この点を考慮すると、過去5年間の1株当たり利益が平均4.6％増加しているリゾートトラストの着実な成長には勇気づけられる。 最近の成長は目覚ましいものではない。 しかし、成長が鈍化している企業は、株主への利益配分を増やすことを選択できることが多く、配当が上昇し続ける可能性がある。

企業の配当見通しを測るもう一つの重要な方法は、過去の配当成長率を測定することである。 過去10年間、リゾートトラストは年平均約13％増配している。 何年にもわたって利益とともに配当が上昇しているのは喜ばしいことであり、これは同社が株主と成長を分かち合う意向の表れかもしれない。

結論

投資家は今後の配当のためにリゾートトラストを買うべきか？ 一株当たり利益の伸びはいくらか伸びており、リゾートトラストは利益とキャッシュフローの半分以下を配当として支払っている。これは、経営陣が事業に多額の再投資を行っている可能性を示唆するものであり、また、いずれ配当を増やす余地があることを示唆するものでもある。 我々は収益がより速く成長することを望むが、長期的に最高の配当株は通常、一株当たり利益の大幅な成長と低い配当性向の両方を兼ね備えており、リゾートトラストはその中間点にある。 リゾートトラストは、この分析では全体的に堅実であるように見える。

その上で、徹底的な銘柄調査において重要なのは、その銘柄が現在抱えているリスクを認識することである。 投資リスクの観点から、我々は リゾートトラストの1つの警告サインを特定 し、それらを理解することはあなたの投資プロセスの一部であるべきである。

よくある投資の間違いは、最初に目についた面白い株を買ってしまうことです。ここでは、高利回り配当銘柄の全リストをご覧いただけます。

この記事についてご意見がありますか？内容にご不満ですか？ 私たちに直接 ご連絡 ください。 または、editorial-team (at) simplywallst.comまでEメールをお送りください。

シンプリー・ウォール・ストリートによるこの記事は一般的なものです。私たちは、偏りのない方法論を用いて、過去のデータとアナリストの予測にのみ基づいた解説を提供しており、私たちの記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。当社は、ファンダメンタルズ・データに基づいて長期的な視点に立った分析をお届けすることを目的としています。当社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない場合があることにご留意ください。Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していない。