Jazz Pharmaceuticals (NASDAQ:JAZZ) hissedarları üç yıl önce yatırım yapmış olsalardı kırmızıda olurlardı

Tek tek hisse senetlerini seçme çabasını haklı çıkarmak için, bir piyasa endeks fonunun getirilerini geçmeye çalışmaya değer. Ancak hisse senedi seçmenin riski, muhtemelen düşük performans gösteren şirketleri satın alacak olmanızdır. Üzülerek belirtmek isteriz ki, uzun vadeli Jazz Pharmaceuticals plc(NASDAQ:JAZZ) hissedarları, yaklaşık %20'lik piyasa getirisine karşılık hisse fiyatının üç yılda %40 düşmesiyle bu deneyimi yaşadı. Dahası, yaklaşık bir çeyrekte %20 düştü. Bu, hisse sahipleri için pek de eğlenceli değil. Şirketin oldukça yakın bir zamanda sonuçlarını açıkladığını ve piyasanın bundan pek memnun olmadığını belirtmek isteriz. Şirket raporumuzda en son rakamlara göz atabilirsiniz.

Şimdi bir göz atalım ve şirketin uzun vadeli performansının, temelde yatan işin ilerlemesiyle uyumlu olup olmadığını görelim.

Jazz Pharmaceuticals için son analizimize göz atın

Etkin piyasalar hipotezi bazıları tarafından öğretilmeye devam edilse de, piyasaların aşırı reaktif dinamik sistemler olduğu ve yatırımcıların her zaman rasyonel olmadığı kanıtlanmıştır. Bir şirketin piyasa algısının nasıl değiştiğini değerlendirmenin kusurlu ama basit bir yolu, hisse başına kazançtaki (EPS) değişim ile hisse fiyatı hareketini karşılaştırmaktır.

Beş yıllık hisse fiyatı artışı sırasında Jazz Pharmaceuticals zarardan karlılığa geçmiştir. Bunun sonucunda genellikle hisse fiyatının yükselmesini bekleriz. Bu nedenle hisse fiyatındaki hareketi anlamak için diğer ölçütlere de bakmakta fayda var.

Gelir aslında üç yılda %14 arttı, bu nedenle hisse fiyatındaki düşüş de gelire bağlı görünmüyor. Muhtemelen Jazz Pharmaceuticals'ı daha fazla araştırmaya değer; bu analizde bir şeyleri kaçırıyor olabiliriz, ancak bir fırsat da olabilir.

Aşağıda kazançların ve gelirlerin zaman içinde nasıl değiştiğini görebilirsiniz (resme tıklayarak tam değerleri keşfedin).

Muhtemelen son çeyrekte içeriden önemli miktarda alım gördüğümüzü belirtmekte fayda var ki bunu olumlu bir gelişme olarak değerlendiriyoruz. Bununla birlikte, kazanç ve gelir büyüme trendlerinin dikkate alınması gereken daha önemli faktörler olduğunu düşünüyoruz. Bu nedenle, konsensüs tahminlerini gösteren bu ücretsiz rapora göz atmanızı öneririz

Farklı Bir Bakış Açısı

Genel piyasa geçen yıl yaklaşık %28 değer kazanırken, Jazz Pharmaceuticals hissedarları %16 değer kaybetti. Ancak, en iyi hisse senetlerinin bile bazen on iki aylık bir dönemde piyasanın altında performans göstereceğini unutmayın. Ne yazık ki, geçen yılki performans, hissedarların beş yıl boyunca yılda toplam %3'lük bir kayıpla karşı karşıya kalmasıyla kötü bir dönemi kapattı. Baron Rothschild'in yatırımcıların "sokaklarda kan varken satın almaları" gerektiğini söylediğinin farkındayız, ancak yatırımcıların öncelikle yüksek kaliteli bir işletme satın aldıklarından emin olmaları gerektiği konusunda uyarıyoruz. İş performansının bir göstergesi olarak uzun vadede hisse fiyatına bakmayı çok ilginç buluyorum. Ancak gerçek anlamda içgörü kazanmak için diğer bilgileri de dikkate almamız gerekir. Örneğin, Jazz Pharmaceuticals için buraya yatırım yapmadan önce bilmeniz gereken 2 uyarı işareti keşfettik (1 tanesi potansiyel olarak ciddi!).

İçeridekilerin hisse satın aldığı pek çok başka şirket var. İçeridekilerin satın aldığı değeri düşük küçük sermayeli şirketlerin bu ücretsiz listesini muhtemelen kaçırmak istemezsiniz.

Bu makalede belirtilen piyasa getirilerinin, şu anda Amerikan borsalarında işlem gören hisse senetlerinin piyasa ağırlıklı ortalama getirilerini yansıttığını lütfen unutmayın.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.