Birçok Kişi Calumet Specialty Products Partners, L.P.'ye (NASDAQ:CLMT) Hala Uzak Bakıyor

Calumet Specialty Products Partners, L.P.(NASDAQ:CLMT) 0,3x fiyat-satış (ya da "P/S") oranıyla, Amerika Birleşik Devletleri'ndeki tüm Petrol ve Gaz şirketlerinin neredeyse yarısının 2x'ten daha yüksek P/S oranlarına sahip olduğu ve hatta 4x'ten daha yüksek P/S oranlarının olağandışı olmadığı göz önüne alındığında, şu anda yükseliş sinyalleri veriyor olabilir. Ancak P/S'nin düşük olmasının bir nedeni olabilir ve bunun haklı olup olmadığını belirlemek için daha fazla araştırma yapılması gerekir.

Calumet Specialty Products Partners için son analizimize göz atın

Calumet Specialty Products Partners Son Dönemde Nasıl Bir Performans Gösterdi?

Gelirleri sektörün geri kalanı kadar düşmediği için son zamanlar Calumet Specialty Products Partners için daha avantajlı oldu. Bir olasılık, yatırımcıların bu nispeten daha iyi gelir performansının önemli ölçüde kötüleşmek üzere olabileceğini düşünmeleri nedeniyle P/S oranının düşük olmasıdır. Yani hisse senedinin ucuz olduğunu söyleseniz de, yatırımcılar iyi bir değer olarak görmeden önce iyileşme arayışında olacaklardır. Ancak en azından, planınız gözden düşmüşken bir miktar hisse senedi almaksa, gelirin tamamen uçurumdan düşmemesini umuyor olmalısınız.

Analistlerin ileriye dönük tahminlerini görmek isterseniz, Calumet Specialty Products Partners hakkındakiücretsiz raporumuza göz atmalısınız.

Gelir Tahminleri Düşük F/K Oranıyla Uyuşuyor mu?

Calumet Specialty Products Partners'ınki gibi P/S oranlarının makul kabul edilmesi için bir şirketin sektörün altında performans göstermesi gerektiğine dair doğal bir varsayım vardır.

Son bir yıllık mali tabloları incelerken, şirketin gelirlerinin %10 oranında düştüğünü görmek bizi hayal kırıklığına uğrattı. Buna rağmen, takdire şayan bir şekilde gelirler, son 12 ay hariç olmak üzere, üç yıl öncesine kıyasla toplamda %91 oranında artmıştır. Buna göre, her ne kadar koşuyu devam ettirmeyi tercih etmiş olsalar da, hissedarlar orta vadeli gelir artış oranlarını kesinlikle memnuniyetle karşılayacaklardır.

Görünüşe bakacak olursak, şirketi izleyen dört analistin tahminlerine göre önümüzdeki üç yıl boyunca her yıl %1,0 oranında büyüme kaydedilmesi bekleniyor. Bu oran, sektörün geneli için öngörülen yıllık %2,6'lık büyümeye benzer bir seyir izliyor.

Bunu göz önünde bulundurduğumuzda, Calumet Specialty Products Partners'ın F/K'sının sektördeki emsallerinin gerisinde kalmasını ilgi çekici buluyoruz. Görünüşe göre bazı hissedarlar tahminlerden şüphe duyuyor ve daha düşük satış fiyatlarını kabul ediyor.

Anahtar Çıkarım

Hisse senedinizi satıp satmamanız gerektiğini belirlemek için tek başına fiyat-satış oranını kullanmak mantıklı değildir, ancak şirketin gelecekteki beklentileri için pratik bir rehber olabilir.

Calumet Specialty Products Partners'ın şu anda beklenenden daha düşük bir F/S ile işlem gördüğünü gördük, çünkü tahmini büyümesi daha geniş sektörle uyumludur. Düşük F/K, gelir artışı tahminlerinin piyasa tarafından sorgulandığının bir göstergesi olabilir. Görünüşe göre bazıları gerçekten de gelir istikrarsızlığı bekliyor, çünkü bu koşullar normalde hisse fiyatına daha fazla destek sağlamalıdır.

Calumet Specialty Products Partners için dikkate almanız gereken 3 uyarı işareti bulduğumuzu da belirtmekte fayda var.

Elbette, büyük bir kazanç artışı geçmişi olan kârlı şirketler genellikle daha güvenli bahislerdir. Bu nedenle, makul F/K oranlarına sahip ve kazançlarını güçlü bir şekilde artıran diğer şirketlerden oluşan bu ücretsiz koleksiyonu görmek isteyebilirsiniz.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.