27'lik Artışa Rağmen Temkinli Yatırımcılar TPG Inc.in (NASDAQ:TPG) Performansını Tamamen Ödüllendirmiyor

TPG Inc.(NASDAQ:TPG) hissedarları sabırlarının karşılığını geçtiğimiz ay hisse fiyatlarındaki %27'lik artışla aldı. Ne yazık ki, geçen ayki güçlü performansa rağmen, %5,3'lük tüm yıl kazancı o kadar cazip değil.

Fiyattaki sert sıçramaya rağmen, TPG şu anda 1,5x'lik fiyat-satış (veya "P/S") oranıyla hala yükseliş sinyalleri veriyor olabilir, çünkü Amerika Birleşik Devletleri'ndeki Sermaye Piyasası sektöründeki tüm şirketlerin neredeyse yarısı 2,7x'ten daha yüksek P/S oranlarına sahiptir ve hatta 7x'ten daha yüksek P/S bile olağandışı değildir. Ancak, P/S oranının düşük olmasının bir nedeni olabilir ve bunun haklı olup olmadığını belirlemek için daha fazla araştırma yapılması gerekir.

TPG için son analizimize göz atın

TPG Nasıl Performans Gösteriyor?

Sektör son zamanlarda gelir artışı yaşarken, TPG'nin geliri geri vitese taktı, bu da harika değil. P/S oranı muhtemelen düşüktür çünkü yatırımcılar bu kötü gelir performansının daha iyiye gitmeyeceğini düşünmektedir. Eğer durum buysa, mevcut hissedarlar muhtemelen hisse fiyatının gelecekteki yönü konusunda heyecan duymakta zorlanacaktır.

Analistlerin ileriye dönük tahminlerini görmek isterseniz, TPG hakkındakiücretsiz raporumuza göz atmalısınız.

Gelir Büyümesi Metrikleri Düşük F/K Hakkında Bize Ne Söylüyor?

TPG'ninki kadar düşük bir F/K'yı gerçekten rahatlıkla görebileceğiniz tek zaman, şirketin büyümesinin sektörün gerisinde kalma yolunda ilerlediği zamandır.

Geriye dönüp baktığımızda, geçtiğimiz yıl şirketin cirosunda %30'luk sinir bozucu bir düşüş yaşandığını görüyoruz. Şirketin gelirleri toplamda %13 oranında azaldığı için son üç yıl da iyi görünmüyor. Dolayısıyla, ne yazık ki şirketin bu süre zarfında gelirlerini artırma konusunda iyi bir iş çıkarmadığını kabul etmemiz gerekiyor.

Geleceğe baktığımızda, şirketi takip eden sekiz analistin tahminlerine göre önümüzdeki üç yıl içinde gelirlerin yıllık %6,6 oranında artması bekleniyor. Bu arada, sektörün geri kalanının yıllık %5,5 oranında büyüyeceği tahmin ediliyor ki bu da çok farklı değil.

Bunun ışığında, TPG'nin F/K'sının diğer şirketlerin çoğunun altında olması tuhaftır. Çoğu yatırımcı şirketin gelecekteki büyüme beklentilerine ulaşabileceğine ikna olmamış olabilir.

TPG'nin F/K'sı Yatırımcılar İçin Ne Anlama Geliyor?

TPG'nin hisse senedi fiyatı son zamanlarda yükseldi, ancak F/K'sı hala mütevazı. Genel olarak tercihimiz, fiyat-satış oranının kullanımını piyasanın bir şirketin genel sağlığı hakkında ne düşündüğünü belirlemekle sınırlamaktır.

Bize göre TPG'nin F/K rakamları, sektördeki diğer şirketlerle uyumlu olması beklenen büyümeye rağmen düşük kalmaktadır. Ortalama gelir artışı tahminlerine rağmen, F/K'yı düşük tutan bazı gözlenmemiş tehditler olabilir. Ancak, analistlerin tahminlerine katılıyorsanız, hisse senedini cazip bir fiyattan alabilirsiniz.

Başka riskler de olabileceğini unutmayın. Örneğin, TPG için farkında olmanız gereken 3 uyarı işareti belirledik.

Geçmişte kazançlarını sağlam bir şekilde artıran şirketler ilginizi çekiyorsa, güçlü kazanç artışı ve düşük F/K oranlarına sahip diğer şirket lerden oluşan bu ücretsiz koleksiyonu görmek isteyebilirsiniz.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.