Os investidores na Crinetics Pharmaceuticals (NASDAQ:CRNX) registaram retornos estelares de 142% nos últimos três anos

Pode parecer mau, mas o pior que pode acontecer quando se compra uma ação (sem alavancagem) é que o preço da ação desça para zero. Mas, em contrapartida, pode ganhar muito mais do que 100% se a empresa tiver um bom desempenho. Por exemplo, o preço das acções da Crinetics Pharmaceuticals, Inc.(NASDAQ:CRNX) é 142% superior ao que era há três anos. A maioria dos accionistas ficaria satisfeita com isso. O ganho de 16% nos últimos três meses também agradou aos accionistas.

Tendo isso em mente, vale a pena ver se os fundamentos subjacentes da empresa têm sido o motor do desempenho a longo prazo, ou se existem algumas discrepâncias.

Ver a nossa análise mais recente da Crinetics Pharmaceuticals

Dado que a Crinetics Pharmaceuticals não teve lucros nos últimos doze meses, centrar-nos-emos no crescimento das receitas para formar uma visão rápida do seu desenvolvimento empresarial. Quando uma empresa não regista lucros, esperamos geralmente ver um bom crescimento das receitas. Isto porque é difícil ter a certeza de que uma empresa será sustentável se o crescimento das receitas for insignificante e nunca tiver lucros.

As receitas da Crinetics Pharmaceuticals registaram uma tendência de crescimento anual de 66% ao longo de três anos. Este valor é muito superior ao da maioria das empresas com lucros anteriores. Ao longo deste percurso, o preço das acções aumentou 34% por ano, um aumento sólido segundo os nossos padrões. Isto sugere que o mercado reconheceu os progressos realizados pela empresa, pelo menos num grau significativo. Não queremos com isto dizer que achamos que o preço das acções é demasiado elevado. De facto, talvez valha a pena estar atento a este caso.

Pode ver abaixo como os ganhos e as receitas evoluíram ao longo do tempo (descubra os valores exactos clicando na imagem).

Consideramos positivo o facto de os insiders terem feito compras significativas no último ano. Dito isto, a maioria das pessoas considera as tendências de crescimento dos ganhos e das receitas como um guia mais significativo para o negócio. Se está a pensar comprar ou vender acções da Crinetics Pharmaceuticals, deve consultar este relatório gratuito que mostra as previsões de lucros dos analistas.

Uma perspetiva diferente

É bom ver que os accionistas da Crinetics Pharmaceuticals obtiveram um retorno total para os accionistas de 132% no último ano. Uma vez que a TSR a um ano é melhor do que a TSR a cinco anos (esta última situa-se em 11% por ano), parece que o desempenho da ação melhorou nos últimos tempos. Alguém com uma perspetiva otimista poderia ver a recente melhoria da TSR como um indicador de que a própria empresa está a melhorar com o tempo. Embora valha a pena considerar os diferentes impactos que as condições de mercado podem ter no preço das acções, há outros factores que são ainda mais importantes. Para o efeito, deve estar atento aos 3 sinais de alerta que detectámos na Crinetics Pharmaceuticals.

A Crinetics Pharmaceuticals não é a única ação que os insiders estão a comprar. Por isso, dê uma espreitadela a esta lista gratuita de empresas em crescimento que estão a ser compradas por iniciados.

Note-se que as rendibilidades de mercado citadas neste artigo reflectem as rendibilidades médias ponderadas de mercado das acções que são atualmente transaccionadas nas bolsas americanas.

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Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.