La rentabilidad total para el accionista a cinco años de Novanta (NASDAQ:NOVT) supera el crecimiento de los beneficios subyacentes

Cuando invertimos, generalmente buscamos valores que superen la media del mercado. Y, según nuestra experiencia, comprar los valores adecuados puede dar a su patrimonio un impulso significativo. Por ejemplo, los accionistas a largo plazo de Novanta Inc.(NASDAQ:NOVT) han disfrutado de una revalorización de la acción del 85% en la última media década, muy por encima de la rentabilidad del mercado, que ronda el 65% (sin incluir dividendos). Sin embargo, los rendimientos más recientes no han sido tan impresionantes, ya que la acción sólo ha obtenido un 1,5% en el último año.

Aunque Novanta ha perdido 420 millones de dólares de su capitalización bursátil esta semana, echemos un vistazo a sus tendencias fundamentales a largo plazo y veamos si han impulsado la rentabilidad.

Vea nuestro último análisis de Novanta

Aunque los mercados son un poderoso mecanismo de fijación de precios, los precios de las acciones reflejan el sentimiento de los inversores, no sólo el rendimiento empresarial subyacente. Una forma imperfecta pero sencilla de considerar cómo ha cambiado la percepción del mercado sobre una empresa es comparar la variación del beneficio por acción (BPA) con el movimiento del precio de la acción.

Durante cinco años de crecimiento del precio de las acciones, Novanta logró un crecimiento compuesto de los beneficios por acción (BPA) del 6,9% anual. Este crecimiento del BPA es inferior al incremento medio anual del 13% del precio de la acción. Así pues, cabe suponer que el mercado tiene una opinión más favorable de la empresa que hace cinco años. Esto no es necesariamente sorprendente teniendo en cuenta el historial de cinco años de crecimiento de los beneficios. Este optimismo es visible en su relación PER bastante alta de 78,20.

A continuación puede ver cómo ha cambiado el BPA a lo largo del tiempo (descubra los valores exactos haciendo clic en la imagen).

Este informe interactivo gratuito sobre los beneficios, los ingresos y el flujo de caja de Novanta es un buen punto de partida si desea profundizar en el valor.

Una perspectiva diferente

Novanta proporcionó un TSR del 1,5% en los últimos doce meses. Lamentablemente, esta cifra no alcanza la rentabilidad del mercado. Si echamos la vista atrás cinco años, la rentabilidad es incluso mejor, con un 13% anual durante cinco años. Puede que sea un negocio que merezca la pena vigilar, dada la continua acogida positiva, a lo largo del tiempo, por parte del mercado. ¿Es Novanta barata en comparación con otras empresas? Estas 3 medidas de valoración podrían ayudarle a decidir.

Si prefiere echar un vistazo a otra empresa, con unos datos financieros potencialmente superiores, no se pierda esta lista gratuita de empresas que han demostrado que pueden aumentar sus beneficios.

Tenga en cuenta que las rentabilidades de mercado citadas en este artículo reflejan las rentabilidades medias ponderadas de mercado de los valores que cotizan actualmente en las bolsas estadounidenses.

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Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis a largo plazo basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.